一、提出交通財務(wù)資本金的基本概念
�。ㄒ唬┙煌ㄘ攧�(wù)資本金的含義
1.提出資本金概念的歷史背景
談到資本金，人們首先就會想到企業(yè)資本金。要弄清楚一般資本金的概念，就要明確現(xiàn)有的企業(yè)資本金概念，首先來看看我們何時才有企業(yè)資本金概念。
我國企業(yè)，在1993年之前是不存在資本金概念的，只有資金的概念。1993年7月1 日實施的新的企業(yè)財務(wù)、會計制度，是建國以來的一項具有戰(zhàn)略意義和劃時代意義的重大改革。在鄧小平同志視察南方講話發(fā)表后，黨的十四大召開，提出了社會主義市場經(jīng)濟的目標模式。隨后，《企業(yè)財務(wù)通則》《企業(yè)會計準則》首先以財政部部長令形式于1993年7月1 日實施，根據(jù)《企業(yè)財務(wù)通則》、《企業(yè)會計準則》又陸續(xù)頒發(fā)工業(yè)、運輸、商品流通、金融、郵電、農(nóng)業(yè)等十個行業(yè)的企業(yè)財務(wù)、會計制度，初步建立起以企業(yè)財務(wù)通則為統(tǒng)帥、以行業(yè)財務(wù)制度為主體、企業(yè)內(nèi)部財務(wù)管理為補充的企業(yè)財務(wù)、會計制度體系。這就是我們常常提到的《企業(yè)財務(wù)通則》、《企業(yè)會計準則》和財務(wù)制度、會計制度（簡稱“兩則”、“兩制”）。在《企業(yè)財務(wù)通則》中，第一次提出“資本金”的概念。隨后，在各行業(yè)財務(wù)制度中，也具體提到“資本金”。由此，資本金概念正式提出，并正式列入我國財務(wù)制度，在全國企業(yè)中實施。這在計劃經(jīng)濟年代是不可想象的，這就一改“資本”僅僅是資本主義特有物的形象。在《企業(yè)財務(wù)通則》和財務(wù)制度中，是把資本金和負債作為企業(yè)資金來源的兩個方面來加以表述的。實際上，是按權(quán)益性和債務(wù)性來劃分資金的兩大不同類別，這也是財務(wù)制度總的結(jié)構(gòu)體系所決定的。這對我們理解資本金概念是非常有幫助的。
2.企業(yè)權(quán)益性資本金和企業(yè)債務(wù)資金
企業(yè)財務(wù)制度改革中推行的“兩則”、“兩制”，對企業(yè)資本金有非常清晰的定義。在《企業(yè)財務(wù)通則》第二章“資金籌集”第六條中明確地規(guī)定：“設(shè)立企業(yè)必須有法定的資本金。資本金是指企業(yè)在工商行政管理部門登記的注冊資金�！钡谑畻l明確：“企業(yè)的負債，包括長期負債和流動負債。”在《企業(yè)會計準則》第五章“所有者權(quán)益”第三十九條中明確規(guī)定：“投入資本是投資者實際投入企業(yè)經(jīng)營活動的各種財產(chǎn)物資。”嚴格地說，在“兩則”中的定義，是企業(yè)的實收資本。在后來新頒發(fā)的《企業(yè)會計制度 》中也有清楚地表述：“企業(yè)的實收資本是指投資者按照企業(yè)章程，或合同、協(xié)議的約定，實際投入企業(yè)的資本。”2006年2月15日，財政部又印發(fā)了《企業(yè)會計準則第1號──存貨》等38項具體會計準則，進一步明確了所有者權(quán)益的概念，即基本準則的第二十六條和第二十七條：“所有者權(quán)益是指企業(yè)資產(chǎn)扣除負債后由所有者享有的剩余權(quán)益。公司的所有者權(quán)益又稱為股東權(quán)益。所有者權(quán)益的來源包括所有者投入的資本、直接計入所有者權(quán)益的利得和損失、留存收益等�！�
本文所說的是權(quán)益性資本金，應(yīng)該是所有者權(quán)益。在“兩則”和新的《企業(yè)會計制度 》中，資產(chǎn)、負債、所有者權(quán)益、收入、成本、利潤六大會計要素，都有清楚明白的定義和原則規(guī)定。其中，資本金與負債是明確地劃分開的，一個是權(quán)益性的投資者資金，一個是債務(wù)性的企業(yè)負債資金。這種劃分，是由企業(yè)的資產(chǎn)、負債和所有者權(quán)益的這種結(jié)構(gòu)體系所確定的。就是說，在財務(wù)制度中，相對于負債而言，資本金是專門體現(xiàn)所有者的權(quán)益的。在《企業(yè)會計制度 》中定義：“所有者權(quán)益，是指所有者在企業(yè)資產(chǎn)中享有的經(jīng)濟利益，其金額為資產(chǎn)減去負債后的余額。所有者權(quán)益包括實收資本（或者股本）、資本公積、盈余公積和未分配利潤等�！睂ω攧�(wù)工作人員來講，一提到所有者權(quán)益，首先想到的是注冊資本金；其次，在會計處理上，就是諸如實收資本、資本公積、盈余公積和利潤分配之類的會計科目；最后，在會計報表上，將實收資本等權(quán)益類編進資產(chǎn)負債表，資本與負債，一清二楚，是決不會與借款、債券、應(yīng)付款之類混為一談的。因此，財務(wù)、會計制度規(guī)定的資本金，是企業(yè)的權(quán)益性資本金，或者說是企業(yè)所有者的權(quán)益。這在企業(yè)的資產(chǎn)負債表上得到了最為淋漓盡致的表現(xiàn)。
3.固定資產(chǎn)投資的資本金和固定資產(chǎn)投資的貸款資金
企業(yè)財務(wù)制度改革的推行，為其后進行的投資融資體制改革打下了基礎(chǔ)。在固定資產(chǎn)投資體制改革深化之時，1996年8月23 日國務(wù)院以國發(fā)[1996]35號文發(fā)布了《關(guān)于固定資產(chǎn)投資項目試行資本金制度的通知》，決定對經(jīng)營性固定資產(chǎn)投資項目試行資本金制度。這是企業(yè)財務(wù)制度規(guī)定的資本金制度在固定資產(chǎn)投資領(lǐng)域的一個延伸。
我國固定資產(chǎn)投資現(xiàn)行實施的是以資本金和負債為主體的資金管理。我國對固定資產(chǎn)投資的資金管理，經(jīng)歷了全部計劃撥款、撥款改貸款、資本金和負債并存三種管理模式。固定資產(chǎn)投資的資金主要分為財政預(yù)算撥款、預(yù)算外資金、銀行貸款、利用外資、基建基金等。改革以前，固定資產(chǎn)投資全部作為預(yù)算撥款管理。1984年，以國家計委、財政部、建設(shè)銀行的暫行規(guī)定形式，決定從1985年起全面推行“撥改貸”，預(yù)算內(nèi)基建投資全部改為貸款。1993年新的財務(wù)通則和會計準則實施后，1996年，國務(wù)院又頒發(fā)了關(guān)于資本金制度的規(guī)定（國務(wù)院（1996）35號文），要求“從1996年開始，對各種經(jīng)營性投資項目，包括國有單位的基本建設(shè)、技術(shù)改造、房地產(chǎn)開發(fā)項目和集體投資項目，試行資本金制度”，“公益性投資項目不實行資本金制度”。國務(wù)院（1996）35號文明確規(guī)定，在項目總投資中，除從銀行或資本市場籌措的債務(wù)性資金外，還必須擁有一定比例的資本金。“投資項目資本金，是指在投資項目總投資中，由投資者認繳的出資額，對投資項目來說，是非債務(wù)性資金，項目法人不承擔(dān)這部分資金的任何利息和債務(wù)；投資者可按其出資的比例依法享有所有者權(quán)益，也可轉(zhuǎn)讓其出資，但不得以任何方式抽回”。這里，對投資項目的資本金作出了明白無誤的定義。實質(zhì)上，對于投資人而言，投資項目資本金仍然是權(quán)益性資本金之一，與企業(yè)權(quán)益性資本金不同的是，其范圍進一步擴大了，從傳統(tǒng)意義的企業(yè)擴展到一切投資項目，這是資本金概念的進一步擴展。
在施行固定資產(chǎn)投資資本金制度后，就使固定資產(chǎn)投資的資金劃分為資本金和負債，從全面的“撥改貸”過渡到了新的資本金和負債并存管理制度，使資本金概念清晰、鮮明，就是一種所有者權(quán)益，即相對于債務(wù)性負債而言，就是權(quán)益性資本金。
4.交通財務(wù)資本金是狹義的資本金概念
資本金是在我國1993年財務(wù)、會計體制改革中提出來的一個財務(wù)、會計概念。即在企業(yè)資金中相對于債務(wù)性資金的非債務(wù)性資金，應(yīng)當(dāng)是狹義的資本金。從狹義的角度，資本金是權(quán)益性資本金，又稱為主權(quán)資本、自有資本、財務(wù)資本等等。國際會計準則委員會（IASC）將企業(yè)資本界定為財務(wù)資本和實物資本，“按照資本的財務(wù)概念，資本如同投入的貨幣或投入的購買力，是企業(yè)凈資產(chǎn)或產(chǎn)權(quán)的同義語。”也如我國的企業(yè)財務(wù)通則、固定資產(chǎn)投資資本金制度所規(guī)定的資本金定義，資本金是指即能以貨幣尺度計量的、投資者向企業(yè)投入的資金，就是企業(yè)財務(wù)通則所規(guī)定的“資本金是指企業(yè)在工商行政管理部門登記的注冊資金。”也是企業(yè)會計準則明確指出的“ 投入資本是指投資者實際投入企業(yè)經(jīng)營活動的各種財產(chǎn)物資�！焙苊黠@， 在會計上確定投資者投入資本的實際數(shù)額， 用貨幣計量尺度來計算， 由此形成資本的貨幣數(shù)量， 即稱之為財務(wù)資本金。當(dāng)然，作者所稱的交通財務(wù)資本金就是這樣的狹義資本金概念，在財務(wù)、會計的理論和實踐中既是清清楚楚的，又是很有實用價值的。本文所論交通財務(wù)資本金，是從狹義出發(fā)的，這是筆者論述交通財務(wù)資本金管理的基本前提。
�。ǘ┨岢鼋煌ㄘ攧�(wù)資本金概念的意義
1.交通財務(wù)資本金概念是政府交通部門財務(wù)資本金運行管理的起點
前面已經(jīng)說到，1993年提出了企業(yè)資本金的概念，1996年提出了投資項目資本金的概念。在投資體制改革中，政府又回歸到了一個原本就應(yīng)該有的身份，即社會公共項目的投資主體。作為政府交通部門，其重要職責(zé)之一就是向社會提供完善的交通基礎(chǔ)設(shè)施，自然要有交通建設(shè)的投資，自然就有交通財務(wù)資本金及其運行管理。社會公共資源的配置存在兩難境地：一難是市場配置公共產(chǎn)品，市場機制失靈；一難是政府配置公共產(chǎn)品，不能有效供給。由于交通基礎(chǔ)設(shè)施可以是純公共產(chǎn)品，或者是準公共產(chǎn)品，或者是混合產(chǎn)品即公共資源，同樣存在公共產(chǎn)品配置的兩難境地。政府供給交通基礎(chǔ)設(shè)施就必然存在公共資源如何有效配置的問題。遵循帕累托配置效率規(guī)律，政府要有效供給公共產(chǎn)品，既不能依賴于市場機制，又不能完全脫離市場機制，而必須將政府配置與市場配置有機結(jié)合起來。政府主導(dǎo)供給交通基礎(chǔ)設(shè)施，勢必引入市場機制，就成為了解決這一難題的有效辦法。政府身為社會公共資源投資主體，交通財務(wù)資本金概念恰好與其有效提供交通公共產(chǎn)品的管理需求相適應(yīng)。換句話講，在政府產(chǎn)生交通財務(wù)資本金投入、運行和管理的時候，提出了交通財務(wù)資本金的概念，正是政府交通部門財務(wù)資本金運行管理的邏輯起點。
從交通財務(wù)資本金概念出發(fā)，勢必衍生出交通財務(wù)資本金運行管理的整個大系統(tǒng)來。本文所論的交通財會資本金運行管理，是特指以省級政府交通主管部門為主、包括政府計劃、財政、審計、稅收等部門的財會管理系統(tǒng)，是省級政府交通經(jīng)濟管理巨系統(tǒng)的一個子系統(tǒng)。這個系統(tǒng)的主要管理目標在于真實完整地核算交通財務(wù)資金，全面實施資金收支預(yù)算管理，有效監(jiān)督交通財務(wù)資金的使用，為交通公共政策提供決策分析。這里所說的資金，不是企業(yè)經(jīng)營的資金，而是指政府初始投入、形成國有資本金的資金，作者定義為交通財務(wù)資本金，既有投入新建交通基礎(chǔ)設(shè)施的資金，又有投入維護現(xiàn)存交通基礎(chǔ)設(shè)施的資金，兩部分資金形成了交通基礎(chǔ)設(shè)施實物資產(chǎn)，并體現(xiàn)為國有資本金的價值形態(tài)。以下論述的交通財會管理系統(tǒng)及其運行管理功能，主要是在省級政府交通主管部門為主的財會管理系統(tǒng)之內(nèi)。
2.交通財務(wù)資本金概念是交通基礎(chǔ)設(shè)施資本保全管理的起點
資本保全是國際會計準則委員會（IASC）的明確要求。早在1989年，國際會計準則委員會對財務(wù)資本保全有清晰的定義：“在扣除本期的所有者分配和所有著出資以后，期末凈資產(chǎn)的財務(wù)（或貨幣）金額大于或等于期初凈資產(chǎn)的財務(wù)（或貨幣）金額，才算賺得利潤�！边@是完全可以據(jù)此進行會計計量的定義。從法律的、經(jīng)濟的理論上，這個定義是完完全全符合資本的本質(zhì)特征的。法律上，資本保全是意味著所有者權(quán)益不允許有絲毫的減損。經(jīng)濟上，資本保全意味著資本要有增值勢必先有保全，或者說保全是資本增值的內(nèi)在基礎(chǔ)。 過去認為，資本保全那是企業(yè)的事，與政府部門財務(wù)不相干，提出交通財務(wù)資本金概念就不一樣了。作為政府交通主管部門，其財會職能機構(gòu)管理政府初始投入的、形成國有資本金的資金，就是說管理交通財務(wù)資本金，也是有資本保全要求的。如果仍舊是遵循過去資金管理的傳統(tǒng)思路來管理，就不會去認真考慮什么資本保全，就勢必要損害國家投入的巨額資本金。這就是說，有了交通財務(wù)資本金的概念，順理成章就有了交通基礎(chǔ)設(shè)施資本保全管理。因此，我們說，交通財務(wù)資本金概念又是交通基礎(chǔ)設(shè)施資本保全管理的邏輯起點。
二、何謂交通財務(wù)資本金管理功能
（一）交通財會管理功能實質(zhì)是出資所有者資本金管理
1.市場經(jīng)濟條件下會計管理的實質(zhì)就是資本金管理
上世紀八十年代，我國著名會計學(xué)家楊紀琬、閻達五教授曾提出了“會計管理活動論”，提出了“價值鏈會計”的概念。所謂價值鏈會計，亦即通過會計管理收集、加工、存儲、提供并利用會計信息，實施對企業(yè)價值鏈的控制和管理。繼后，世紀末，閻達五、杜勝利教授又進一步提出了“市場經(jīng)濟條件下會計管理的實質(zhì)和核心是資本管理”的著名論斷。我國會計工作是包括財務(wù)與會計在內(nèi)的混合體制，即財務(wù)、會計的機構(gòu)、人員、管理均混為一體的體制機制。實際上，上面的論斷就等于是說“市場經(jīng)濟條件下財會管理的實質(zhì)和核心是資本管理”。
隨著市場經(jīng)濟體制改革不斷深化，實行了國家出資人所有權(quán)和企業(yè)法人財產(chǎn)權(quán)的“兩權(quán)分離”，也同時實行了國家經(jīng)濟管理者職能與國有資產(chǎn)所有者職能的“兩種職能分離”。在此背景下，企業(yè)財會制度開始設(shè)立了資本金制度，財會管理也隨之發(fā)生變化。在計劃經(jīng)濟時代，企業(yè)價值運動體現(xiàn)為資金繳撥的運動，財會管理就是對這種繳撥資金運動的管理。現(xiàn)在，企業(yè)價值運動體現(xiàn)為資本投入、運營、保值、增值的運動，財會管理走向了市場經(jīng)濟條件下對資本金運動的管理。
2. 出資所有者資本金管理是和企業(yè)資本金管理不同的
隨著走向現(xiàn)代企業(yè)制度，資本金管理也呈現(xiàn)出兩種互有差別又互相聯(lián)系的類型。企業(yè)法人財產(chǎn)權(quán)的明確，企業(yè)存在自身的資本金管理，就是以資產(chǎn)保值增值管理為其核心，獨立核算，自主經(jīng)營，自負盈虧，自我發(fā)展。同時，出資人所有權(quán)的明確，國家或者其他投資人也存在自身的資本金管理。從國家政府的角度來講，就是從宏觀、中觀、微觀三個層次，建立國有資本金管理、出資所有者資本金管理和出資所有者資本金控制的完整體系。從產(chǎn)權(quán)角度來看，出資所有者的資本金管理包括：資本投資和調(diào)整配置，形成出資人與企業(yè)法人的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。資本金經(jīng)營及其保值增值，維持出資人與企業(yè)法人的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。資本金運作及其重組并購，又會改變出資人與企業(yè)法人的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。當(dāng)然，出資所有者資本金管理是和企業(yè)管理者資本金管理緊密相聯(lián)系的，不再詳敘。
3.交通財會管理功能實質(zhì)是出資所有者資本金管理功能
交通財會管理系統(tǒng)是以省級政府交通主管部門為主的管理系統(tǒng)，其資本金管理的功能取決于交通主管部門所承擔(dān)的職責(zé)和任務(wù)。“八五”、“九五”、“十五”三個規(guī)劃期中，國家大規(guī)模地進行了交通基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，取得了顯著成效。“十一五”規(guī)劃期，“加強基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)”仍然是一個重要任務(wù)，還要“加快發(fā)展鐵路、城市軌道交通，進一步完善公路網(wǎng)絡(luò)，發(fā)展航空、水運和管道運輸”，“形成便捷、通暢、高效、安全的綜合交通運輸體系�！背鲇诠补芾淼男枨�，省級交通主管部門代表政府進行交通建設(shè)的投資行為，從資本投入的初始階段到資本運營階段到資本重組盤活階段，都肩負著資本金管理的職責(zé)。
�。ǘ┙煌ㄘ攧�(wù)資本金管理主體和管理對象
1.投資主體和管理主體
交通財會管理系統(tǒng)是以省級政府交通主管部門為主的管理系統(tǒng)，它有自身的資本金管理。企業(yè)法人也有自身的資本金管理。資本金管理是否有不同的管理主體？隨著我國投資體制改革的步步深化，答案應(yīng)該是肯定的。
在《國務(wù)院關(guān)于投資體制改革的決定》中，“轉(zhuǎn)變政府管理職能，確立企業(yè)的投資主體地位”是一個重要內(nèi)容�！巴晟普顿Y體制，規(guī)范政府投資行為”是又一個重要內(nèi)容。實施這個重要決定，勢必要形成企業(yè)和政府這樣兩個不同的投資主體。對不同的投資主體，就有不同的管理要求。也就是說，對不同的投資主體所投入的資本金，實行不同的資本金管理，按照不同的投資主體，就有了不同的資本金管理主體。過去，高度集中的投資體制之下，企業(yè)投資一律是納入國家政府投資范圍之內(nèi)的，投資主體也只有唯一的一個，就是國家。那時，資本金管理主體是一元化的。現(xiàn)在，劃分出了以企業(yè)作為投資主體的范圍和以政府作為投資主體的范圍，這種投資主體“二元化”，使資本金管理主體也隨之“二元化”。而實際上，在企業(yè)投資過程中，由于“鼓勵社會投資”，同時，“進一步拓寬企業(yè)投資項目的融資渠道”，進一步強化了“投資主體多元化、資金來源多渠道、投資方式多樣化、項目建設(shè)市場化”。但為了方便敘述，仍只就政府和企業(yè)兩個主體，論述管理主體的問題。
2.政府應(yīng)當(dāng)作為所投入資本金的管理主體
資本金管理是有不同的管理主體的。簡單地說，誰投資，誰負責(zé)，誰管理。對于企業(yè)法人而言，企業(yè)法人自己投資，它自身就是其資本金管理的主體。對于交通財會管理系統(tǒng)而言，誰是管理的主體？在中央關(guān)于制定十一五規(guī)劃的建議中，明確指出：“深化投資體制改革，完善投資核準和備案制度，規(guī)范政府投資行為，健全政府投資決策責(zé)任制度。”這段論述是在政府作為投資主體的前提下才成立的。毫無疑問，政府作為投資主體，也應(yīng)當(dāng)作為所投入資本金的管理主體，要為本地區(qū)交通建設(shè)投入資本的決策和運營負責(zé)。在政府的主導(dǎo)之下，交通職能部門與地方計劃、財政、審計等部門共同行使資本金管理權(quán)。很明確，地方政府不僅是交通基礎(chǔ)設(shè)施的投資主體， 而且是所投入資本的管理主體，具體行使資本管理的是地方交通職能部門與計劃部門、財政部門、審計部門等。因此，交通財會管理系統(tǒng)的資本管理主體就是省級地方政府。
3.交通財會管理系統(tǒng)的資本金管理對象
毫無疑問，省級地方政府是交通財務(wù)資本管理主體，其中，具體的管理職責(zé)則是由其交通職能部門所承擔(dān)的。交通職能部門是省級政府交通建設(shè)規(guī)劃和交通行業(yè)管理任務(wù)的具體執(zhí)行者，也是全國交通規(guī)劃在地方區(qū)域?qū)嵭械木唧w實施者。國家所投入到交通基礎(chǔ)設(shè)施上這些資金不僅來自地方交通部門所征收、財政部門所統(tǒng)管的財政收入，而且還來自中央交通部門所規(guī)劃、中央財政部門轉(zhuǎn)移支付的撥款補助。既然交通財會管理系統(tǒng)是交通經(jīng)濟管理系統(tǒng)的一個子系統(tǒng)， 順理成章，政府投入到地方交通建設(shè)之中的資本金，就是交通財會管理系統(tǒng)的重要管理對象。
（三）交通財會管理系統(tǒng)的資本金管理目標
1.政府的公共管理職責(zé)
人民政府主要的職能是要為社會公眾服務(wù)，通過公共政策實施，進行社會公共管理。提供完善的交通基礎(chǔ)設(shè)施，就是政府公共管理職能的一個重要方面。為此，政府要制定和實施交通建設(shè)的長遠規(guī)劃和計劃，要籌措巨額資本金進行交通基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資，建設(shè)管理維護好交通基礎(chǔ)設(shè)施。
“十一五規(guī)劃”綱要明確規(guī)定：“優(yōu)先發(fā)展交通運輸業(yè)”，“進一步完善公路網(wǎng)絡(luò)。重點建設(shè)國家高速公路網(wǎng)，基本形成國家高速公路網(wǎng)骨架。繼續(xù)完善國道、省道干線公路網(wǎng)絡(luò)，打通省際間通道，發(fā)揮路網(wǎng)整體效率。公路總里程達到230萬公里，其中高速公路6.5萬公里。積極發(fā)展水路運輸。完善沿海沿江港口布局，重點建設(shè)集裝箱、煤炭、進口油氣和鐵礦石中轉(zhuǎn)運輸系統(tǒng)，擴大港口吞吐能力。改善出�？诤降溃岣邇�(nèi)河通航條件，建設(shè)長江黃金水道和長江三角洲、珠江三角洲高等級航道網(wǎng)。推進江海聯(lián)運�！边�明確規(guī)定：“加強農(nóng)村公路建設(shè)，基本實現(xiàn)全國所有鄉(xiāng)鎮(zhèn)通油（水泥）路，東中部地區(qū)所有具備條件的建制村通油（水泥）路，西部地區(qū)具備條件的建制村通公路，健全農(nóng)村公路管護體系�！睘榇耍煌ú刻岢隽恕暗�2010年公路水路運輸緊張狀況得到總體緩解，對國民經(jīng)濟的制約狀況得到總體改善”的新的跨越式發(fā)展目標，交通部“十一五”規(guī)劃的六件大事的頭一件大事就是完成“五年千億元”任務(wù)，推進農(nóng)村公路“通達”、“通暢”工程，基本實現(xiàn)全國所有具備條件的鄉(xiāng)鎮(zhèn)、建制村通公路，95%的鄉(xiāng)鎮(zhèn)和80%的建制村通油（水泥）路。
為了確保新的交通跨越式發(fā)展目標的實現(xiàn)，根據(jù)專家對規(guī)劃的預(yù)測，在“十一五”期間，交通基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)所需資金預(yù)計為“十五”期的1.55倍。其中：占交通建設(shè)總資金需求的百分比：公路建設(shè)所需資金為85.3%，內(nèi)河、港口建設(shè)所需資金為11.76%，交通支持保障系統(tǒng)建設(shè)所需資金為2.94%.這就給交通財務(wù)資本金管理工作帶來了巨大的責(zé)任和壓力。
2.主要管理目標是要有效使用政府資本金
政府交通職能部門具體實施交通建設(shè)的長遠規(guī)劃和計劃，交通財會管理系統(tǒng)與計劃、財政部門一起，具體行使資本金管理權(quán)，主要管理目標是要有效使用政府資本金，以完善的交通基礎(chǔ)設(shè)施造福于社會經(jīng)濟發(fā)展，發(fā)揮出最優(yōu)的社會效益，從而使資本投資效益最大化。與企業(yè)管理者追求的資本投資效益有所不同，政府交通建設(shè)投資不是追求直接的最大利潤，而首要的是社會效益的最優(yōu)化，立足于以社會效益促使企業(yè)效益普遍提升，落腳于社會經(jīng)濟的整體發(fā)展，最終達到自身的最佳的資本投資效益。
�。ㄋ模┙煌ㄘ敃芾硐到y(tǒng)的資本金管理方式
1.遵循系統(tǒng)發(fā)展規(guī)律進行資本金管理
在《國務(wù)院關(guān)于投資體制改革的決定》中，明確“以資本金注入方式投入的，要確定出資人代表。要針對不同的資金類型和資金運用方式，確定相應(yīng)的管理辦法，逐步實現(xiàn)政府投資的決策程序和資金管理的科學(xué)化、制度化和規(guī)范化�！蓖瑫r，要“完善政府投資制衡機制，投資主管部門、財政主管部門以及有關(guān)部門，要依據(jù)職能分工，對政府投資的管理進行相互監(jiān)督。審計機關(guān)要依法全面履行職責(zé)，進一步加強對政府投資項目的審計監(jiān)督，提高政府投資管理水平和投資效益。完善重大項目稽察制度，建立政府投資項目后評價制度，對政府投資項目進行全過程監(jiān)管。建立政府投資項目的社會監(jiān)督機制，鼓勵公眾和新聞媒體對政府投資項目進行監(jiān)督。”
省級地方政府作為資本金管理主體，掌握有綜合集成的手段，能夠以系統(tǒng)管理的辦法施之于資本金管理。對政府交通建設(shè)資本金的投入、運用和調(diào)整配置，可以通過建設(shè)規(guī)劃、投資計劃、預(yù)算管理、資本控制、資產(chǎn)監(jiān)管等等方式，進行系統(tǒng)的綜合性管理。其中，各個子系統(tǒng)之間的能量流、資金流、信息流均在其管理范圍。這種管理系統(tǒng)本質(zhì)上仍屬于自組織系統(tǒng)，其支配性的要素是什么？就是資本金是為公共基礎(chǔ)設(shè)施而投入和運行的，系統(tǒng)整體要圍繞這個要素有序運行。
2.創(chuàng)新交通財務(wù)資本金運行管理的機制體制
對于交通財會管理系統(tǒng)而言，重點在于資本的初始投入階段即建設(shè)階段，要保證資本能夠準確地、完整地、及時地投入到交通建設(shè)項目中。為此，在資本金管理上，應(yīng)以內(nèi)部控制為原則，采取資本金決策控制、貨幣資金控制與出資資本控制相結(jié)合的管理方式。一是資本金決策控制，在政府規(guī)劃與目標統(tǒng)馭之下，交通職能部門與計劃、財政、審計部門，共同實行中長期規(guī)劃、年度投資計劃、年度資本金預(yù)算“三計劃”統(tǒng)籌安排。二是貨幣資金控制，在財政資金到達后資金撥付實行建設(shè)進度、投資進度和資金預(yù)算進度“三進度”協(xié)同安排。三是出資資本控制，實行按年度決算審計核定、到位實收資本核定、資本投資社會績效核定的“三核定”綜合評價。通過上述三個方面的資本金管理，到達建立交通基礎(chǔ)設(shè)施資本產(chǎn)權(quán)體系、實施交通基礎(chǔ)設(shè)施資本金保全和保證交通基礎(chǔ)設(shè)施資本金發(fā)揮社會效益的管理目標。
三、維系交通財務(wù)資本金的正常流動
（一）現(xiàn)金流是開放的交通行業(yè)管理系統(tǒng)的生命之源
1.財務(wù)管理的核心──現(xiàn)金流管理
本來，現(xiàn)金流是在企業(yè)財務(wù)管理中一個重要概念。1998年財政部曾經(jīng)印發(fā)《企業(yè)會計準則─現(xiàn)金流量表》，2006年2月15日，財政部以財會[2006]3號文件又印發(fā)了《企業(yè)會計準則第1號──存貨》等38項具體準則，也包括現(xiàn)金流量表的準則。其中，明確定義現(xiàn)金流量是“指企業(yè)在一定會計期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物流入和流出�！庇置鞔_：“現(xiàn)金流量表應(yīng)當(dāng)分別經(jīng)營活動、投資活動和籌資活動列報現(xiàn)金流量。”“經(jīng)營活動，是指企業(yè)投資活動和籌資活動以外的所有交易和事項�！薄巴顿Y活動，是指企業(yè)長期資產(chǎn)的購建和不包括在現(xiàn)金等價物范圍的投資及其處置活動。”“籌資活動，是指導(dǎo)致企業(yè)資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生變化的活動�！�
在企業(yè)經(jīng)營活動中，現(xiàn)金流被人們稱之為“企業(yè)正常經(jīng)營運轉(zhuǎn)的血液”，是“貫穿于企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營與重大財務(wù)活動的全過程”的。企業(yè)經(jīng)營是開放的系統(tǒng)運行，其持續(xù)經(jīng)營產(chǎn)生的能量流、現(xiàn)金流、信息流，時時刻刻要與外界交流。沒有現(xiàn)金流動，就意味著企業(yè)喪失了生命。由此而來，現(xiàn)金流管理在企業(yè)財務(wù)管理中的地位日益重要，可以說是處于核心地位。
有一種簡明的說法，就是“資金鏈不能斷”。這里的資金鏈實際上就是現(xiàn)金流，資金鏈不能斷，就是意味著現(xiàn)金流不能斷，一旦斷了現(xiàn)金流，就好象滔滔江河斷了活水一樣，后果不堪設(shè)想。因此，保障現(xiàn)金流穩(wěn)定持續(xù)就成為財會管理的頭等重要的職責(zé)。
2.現(xiàn)金流──開放的交通行業(yè)管理系統(tǒng)的生命之源
由于政府作為投資主體，交通行業(yè)管理系統(tǒng)負責(zé)對交通基礎(chǔ)設(shè)施進行大規(guī)模的建設(shè)、維護和管理，除了經(jīng)營活動以外，投資活動、籌資活動都是存在的。因此，流入流出其中的現(xiàn)金流也是客觀存在的。同樣地，交通行業(yè)管理系統(tǒng)也是一個開放的系統(tǒng)，也要持續(xù)產(chǎn)生能量流、現(xiàn)金流、信息流，是要與政府及其經(jīng)濟管理其他子系統(tǒng)相互交換的。資本金流動體現(xiàn)在使用價值方面就是能量流，體現(xiàn)在價值方面就是現(xiàn)金流。資本金不斷流入流出，才有交通行業(yè)管理系統(tǒng)的耗散結(jié)構(gòu)，才有其自組織系統(tǒng)的有序運行。而資本金的不平衡態(tài)是其流動的根本動力，也就是系統(tǒng)生命的源泉。從財務(wù)上來講，交通行業(yè)管理系統(tǒng)也存在現(xiàn)金流。就是說，現(xiàn)金流同樣是一個開放的交通行業(yè)管理系統(tǒng)所必然具有的客觀現(xiàn)象， 是開放的交通行業(yè)管理系統(tǒng)的生命之源。
（二）現(xiàn)金流管理是交通財務(wù)資本金管理的重點所在
政府經(jīng)濟管理是一個巨系統(tǒng)，交通行政主管部門是一個子系統(tǒng)，交通財會管理系統(tǒng)是其中的一個子系統(tǒng)，與計劃投資、財政預(yù)算、審計監(jiān)管等政府管理系統(tǒng)是密不可分的，共同構(gòu)成政府對資本金的管理主體，實施對國有交通建設(shè)資本金的保全和監(jiān)管。這是毫無疑義的。
交通財務(wù)資本金管理如何實施？首要問題就是如何進行其中的現(xiàn)金流管理。只要還有交通財會管理系統(tǒng)這個子系統(tǒng)存在，為了維系它與其它子系統(tǒng)的能量流、現(xiàn)金流、信息流持續(xù)交換，其中，最為重要的就是勢必要保持它的資本金流動�；蛘哒f，就是勢必需要保持必要的、穩(wěn)定的財務(wù)資本金所表現(xiàn)出來的現(xiàn)金流量，也就是說，必須把財務(wù)資本金管理轉(zhuǎn)換為實施現(xiàn)金流量的管理控制。
交通財務(wù)資本金管理是多方面的，而現(xiàn)金流管理占有重大比重。要建設(shè)管理一項公共交通設(shè)施，需要按照一定管理流程進行。如投資額度的規(guī)劃、投資計劃的安排、財政資金的預(yù)算撥付等等，更重要的還有資本金的具體投入項目、具體項目的使用、形成社會公共資產(chǎn)后的維護運營和資本金保全增殖回收等等。這個管理流程是與資本金自身的流動過程相對應(yīng)的。在財務(wù)上，就體現(xiàn)為貨幣形式的現(xiàn)金流的管理。除開投資額度的規(guī)劃和計劃，是人們概念中的現(xiàn)金流，此后的都是實實在在的、表現(xiàn)為特定貨幣形式的、現(xiàn)實中的現(xiàn)金流。交通行業(yè)管理系統(tǒng)負責(zé)承擔(dān)交通基礎(chǔ)設(shè)施的大規(guī)模建設(shè)、維護和管理，從財務(wù)管理上，又可以說，與政府其他部門一起，承擔(dān)了交通財務(wù)資本金所形成的現(xiàn)金流管理。這是交通行業(yè)管理系統(tǒng)的財會管理新課題，是不能用一般的行政事業(yè)單位財務(wù)管理模式來思考問題的。
�。ㄈ┮袁F(xiàn)金流管理來防范交通財務(wù)資本金的財務(wù)風(fēng)險
1.交通財務(wù)資本金可能遭遇的財務(wù)風(fēng)險
在交通基礎(chǔ)設(shè)施的大規(guī)模建設(shè)、維護和管理過程之中，現(xiàn)金流量的變化反映出交通財務(wù)資本金是可能有財務(wù)風(fēng)險的。第一，在建設(shè)前期與施工階段，籌集和投入資本金一般是不足而緊張的。這時就急需借款資金補充現(xiàn)金流入的缺口。如果負債舉措不成功，勢必造成投入交通財務(wù)資本金的財務(wù)風(fēng)險。第二，在通車營運階段，如果營運正常，可以粗略劃分為兩個時期，一是車流量較小、通行費收支結(jié)余不足以償還負債之息的時期；一是車流量逐步增大、通行費收支結(jié)余能夠償還負債之息、直至能夠還本的時期。如果營運不正常，車流量始終不增長，通行費收支結(jié)余虧損，不僅始終不足以償還負債之息，而且更無法償還負債本金，這是交通財務(wù)資本金的又一財務(wù)風(fēng)險。當(dāng)然，一個法人主體在交通建設(shè)營運并行的時候，建設(shè)工程承擔(dān)了一部分利息支出，風(fēng)險會有所緩解，而一旦進入完全營運階段卻收入還沒有上升到足以承擔(dān)本息的程度，財務(wù)風(fēng)險勢必暴露無疑，勢必造成虧損無法保全資本金、又無法兌現(xiàn)償還負債本金利息的雙重后果。
2.防范交通財務(wù)資本金風(fēng)險的對策思路
交通財務(wù)資本金的財務(wù)風(fēng)險是客觀存在的，關(guān)鍵在于如何防范。防范的對策思路是：從微觀管理上，強化企業(yè)的風(fēng)險管理意識和運行機制。從宏觀調(diào)控上，強化政府的公共政策支撐和服務(wù)機制。這兩方面是要具體落實到交通基礎(chǔ)設(shè)施建成項目的現(xiàn)金流管理之上的。這要看看交通財務(wù)資本金的現(xiàn)金流流程，就會很明白的。一是投向交通基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的貨幣資本金從國庫里劃撥出來，一個方向是直接流入了企業(yè)法人主體賬戶里，一個方向是直接流入了交通部門財務(wù)賬戶里，再分別流入各個業(yè)主項目賬戶里。二是投向交通基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的借貸資本金從銀行里劃撥出來，主要是直接流入了企業(yè)法人主體賬戶里，也有的是直接流入了交通部門財務(wù)賬戶里，再分別流入各個業(yè)主項目賬戶里。三是建成的交通基礎(chǔ)設(shè)施營運獲得的收入，要么是直接流入了企業(yè)法人主體賬戶里，要么是流入了財政專戶里再流回來。當(dāng)然，有流入必有流出。很明顯，現(xiàn)金凈流量能否造成自由現(xiàn)金流量，“即是扣除營運資本投資與資本投資之后的經(jīng)營活動所帶來的現(xiàn)金流量”，對清償負債本息、避免財務(wù)風(fēng)險的打擊，是至關(guān)重要的。專家稱之為自由現(xiàn)金流量，是因為可以在不影響企業(yè)發(fā)展的前提下，“將這部分現(xiàn)金流量自由地分派給企業(yè)的所有的索償權(quán)持有人，包括短期、長期債權(quán)人以及股權(quán)持有人等”。很顯然，有無足夠的自由現(xiàn)金流量，是能否減低、避免以至消除財務(wù)風(fēng)險的重要標志量。這樣看來，加強現(xiàn)金流管理是防范交通財務(wù)資本金的財務(wù)風(fēng)險的一個具體對策，是絕對不容忽視的。
四、改進交通財務(wù)資本金的會計計量、預(yù)算管理與績效考核
�。ㄒ唬╆P(guān)于交通財務(wù)資本金的會計計量問題
在《行政單位會計制度》中規(guī)定 “會計核算應(yīng)當(dāng)以行政單位發(fā)生的各項經(jīng)濟業(yè)務(wù)為對象，記錄和反映行政單位自身的各項經(jīng)濟活動。行政單位的各項資金和財產(chǎn)，均應(yīng)納入行政單位會計核算。”“各項經(jīng)濟業(yè)務(wù)”主要指經(jīng)費支出時所發(fā)生的各項經(jīng)濟業(yè)務(wù)。針對行政單位自身的經(jīng)費開支，這樣規(guī)定是恰當(dāng)?shù)摹?/p>
實際上，省級交通主管部門承擔(dān)了長期的大規(guī)模的規(guī)劃、建設(shè)、養(yǎng)護交通基礎(chǔ)設(shè)施的歷史任務(wù)，即有代表中央、地方政府出資于交通基礎(chǔ)設(shè)施的投資行為，或者說承擔(dān)了大規(guī)模進行交通公共建設(shè)的事權(quán)，勢必要產(chǎn)生中央、地方政府出資的經(jīng)濟業(yè)務(wù)及其現(xiàn)金流。這部分財政撥款已經(jīng)不屬于經(jīng)費性質(zhì)，基本上是按照基建財務(wù)管理要求進行基建會計核算，每年終了還要進行地方級和中央級基建財務(wù)決算。除此而外，有的省級交通主管部門，還直接進行了融資，尤其是承擔(dān)了向金融機構(gòu)貸款舉債的任務(wù)。這就意味著，在省級交通主管部門中，從資本金到負債，已經(jīng)客觀地存在著大量的資金活動，需要進行合理的會計計量。
事實上，在省級交通財會管理系統(tǒng)中，已經(jīng)有了經(jīng)費資金和建設(shè)資金兩大類現(xiàn)金流。面對現(xiàn)金流管理的新現(xiàn)實，首先，是財會機構(gòu)調(diào)整問題。一般來說，在省級交通財會管理系統(tǒng)中，財會機構(gòu)只有一個，這就涉及到交通財務(wù)會計計量子系統(tǒng)，要么是統(tǒng)籌考慮這兩大類資金的會計計量問題，要么是另辟機構(gòu)專門從事交通財務(wù)資本金的會計計量。其次，是會計計量原則的選擇問題，是參照企業(yè)會計準則，還是另定會計準則？目前，倒是必須先參照企業(yè)會計準則為宜。
�。ǘ╆P(guān)于交通財務(wù)資本金預(yù)算及其績效問題
在《行政單位財務(wù)規(guī)則》中規(guī)定“向同級財政部門報領(lǐng)經(jīng)費，并對下一級預(yù)算單位核撥經(jīng)費的行政單位，為主管預(yù)算單位�！� 針對行政單位自身的經(jīng)費開支，這樣規(guī)定也是恰當(dāng)?shù)摹?/p>
實際上，省級交通主管部門還有管理交通建設(shè)資本金的功能，尤其是重點管理控制初始資本投入的準確性、完整性及其及時性。同時，按照資本保全原則，使投入交通基礎(chǔ)設(shè)施的巨額資本金，能夠在建設(shè)以及營運過程中至少實現(xiàn)資本保全。按照資本金決策控制、貨幣資金控制與出資資本控制相結(jié)合的管理方式，充分運用預(yù)算控制手段，運用監(jiān)督控制手段，管理好政府資本金，就是很有必要的。因此，應(yīng)當(dāng)構(gòu)建政府資本金預(yù)算與交通建設(shè)單位全面預(yù)算相結(jié)合的資本金預(yù)算管理體制，納入部門預(yù)算體系，從資本金撥付、實收資本確認、資本投資的社會績效考核，進行切實的、全方位的監(jiān)督管理。
事實上，在省級交通財會管理系統(tǒng)中，不僅有了經(jīng)費收支的預(yù)算管理，而且也有了建設(shè)資本金的預(yù)算管理。而一般來說在省級交通財會管理系統(tǒng)中，財會機構(gòu)只有一個，就涉及到交通財務(wù)會計收支預(yù)算子系統(tǒng)，要統(tǒng)籌考慮這兩大類資金的預(yù)算管理和績效考核。比較好的方法就是充分調(diào)動交通財會子系統(tǒng)的功能作用，將其有機地融入政府公共管理的巨系統(tǒng)之中，與其他的經(jīng)濟管理子系統(tǒng)實施對交通財務(wù)資本金的共同監(jiān)督管理。
