上市公司2006年年報(bào)只是編制股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表；該差異調(diào)節(jié)表只是要求會(huì)計(jì)事務(wù)所審閱；2007年度季報(bào)盡管要執(zhí)行新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系，但同樣是未經(jīng)審計(jì)；且季報(bào)所要求披露的信息也遠(yuǎn)遠(yuǎn)少于年報(bào)，內(nèi)容比較簡單。所以，從上市公司信息披露來看，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則產(chǎn)生的影響最終要在2007年年報(bào)中體現(xiàn)出來
對證監(jiān)會(huì)與中國證券市場來說，去年股改與清欠兩件大事總體完成情況較好。今年是監(jiān)管年，要著力于證券市場的監(jiān)管，其中主要是信息披露的監(jiān)管。
會(huì)計(jì)監(jiān)管面臨的新形勢主要有四方面。
首先是金融行業(yè)、證券行業(yè)進(jìn)入了一個(gè)新的歷史發(fā)展階段，相應(yīng)于此，會(huì)計(jì)監(jiān)管理念、方法也將發(fā)生一個(gè)制度性的改革。
如何使會(huì)計(jì)信息成為市場公認(rèn)、投資者信賴的普遍能夠被接受的信息產(chǎn)品，已經(jīng)成為當(dāng)前影響資本市場發(fā)展的一個(gè)重要問題。正因?yàn)槿绱耍覀儼褧?huì)計(jì)與會(huì)計(jì)監(jiān)管的基礎(chǔ)性制度建設(shè)作為今年的一項(xiàng)大事來抓。
其次是新會(huì)計(jì)審計(jì)準(zhǔn)則體系的發(fā)布與施行，對提升會(huì)計(jì)信息質(zhì)量起到非常大的作用，但同時(shí)也給監(jiān)管帶來非常嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。
隨著新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系的出臺(tái)，會(huì)計(jì)計(jì)量越來越復(fù)雜，在原來成本模式的基礎(chǔ)上又引入了公允價(jià)值計(jì)量模式，同時(shí)，在確認(rèn)計(jì)量的諸多方面也需要大量的會(huì)計(jì)職業(yè)判斷，這些都增加了證監(jiān)會(huì)的監(jiān)管難度。
上市公司2006年年報(bào)只是編制股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表，并不要求全面模擬新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系；并且該差異調(diào)節(jié)表只是要求會(huì)計(jì)事務(wù)所審閱，并非審計(jì)。而就2007年度季報(bào)而言，盡管要嚴(yán)格執(zhí)行新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系，但也同樣是未經(jīng)審計(jì)，季報(bào)所要求披露的信息也遠(yuǎn)遠(yuǎn)少于年報(bào)披露信息，內(nèi)容比較簡單。所以，從上市公司信息披露來看，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則產(chǎn)生的影響最終要在2007年年報(bào)中體現(xiàn)出來。
第三是證監(jiān)會(huì)正在大力發(fā)展公司債券，還在不斷推出其他金融衍生產(chǎn)品，包括各種期權(quán)、集合理財(cái)管理、股指期貨、融資融券業(yè)務(wù)等，這些新產(chǎn)品、創(chuàng)新類產(chǎn)品都需要與之相適應(yīng)的會(huì)計(jì)核算方法和監(jiān)管手段，從而帶來新挑戰(zhàn)。
第四，我們正在構(gòu)建多層次資本市場體系，以解決創(chuàng)新型企業(yè)進(jìn)入市場的問題，由于這些企業(yè)歷史比較短，規(guī)模比較小，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)比較大，所以需要更加透明的會(huì)計(jì)信息。
從這么多年證券市場的發(fā)展來看，盡管投資者不是一個(gè)專業(yè)的會(huì)計(jì)人士，但是對會(huì)計(jì)信息的依賴性卻在逐漸加強(qiáng)；很多人都是通過會(huì)計(jì)報(bào)表，審計(jì)報(bào)告，來研究分析上市公司。投資者進(jìn)行投資決策時(shí)，需要透明、可靠并值得信賴的會(huì)計(jì)報(bào)表，這就需要我們的監(jiān)管工作不斷完善。
針對上述新形勢的挑戰(zhàn)，具體應(yīng)對措施有以下五個(gè)方面。
第一個(gè)措施是，積極做好2006年年報(bào)的分析工作，重點(diǎn)關(guān)注執(zhí)行新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系相關(guān)的領(lǐng)域，如長期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的轉(zhuǎn)回等。
證監(jiān)會(huì)每年年報(bào)披露結(jié)束以后，都會(huì)專門成立一個(gè)分析小組，由會(huì)計(jì)部、上市部、兩個(gè)交易所以及一些會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)的成員組成。小組對所有的1000多家上市公司的年報(bào)進(jìn)行整體分析，為下一步制定會(huì)計(jì)、審計(jì)以及信息披露規(guī)則提供支持。分析小組今年的任務(wù)，除了分析2006年舊準(zhǔn)則執(zhí)行方面的問題，還要關(guān)注新準(zhǔn)則，即進(jìn)行股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表的分析；同時(shí)，考查新準(zhǔn)則可能對上市公司產(chǎn)生的影響；并且，結(jié)合2007年新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系的執(zhí)行，我們還會(huì)重點(diǎn)收集、研究新舊會(huì)計(jì)準(zhǔn)則銜接和新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則執(zhí)行中的典型案例。
從目前已發(fā)布年報(bào)的上市公司股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表情況看，還是存在很多問題。比如，一些會(huì)計(jì)師事務(wù)所認(rèn)為反正是審閱，不需要負(fù)審計(jì)責(zé)任，所以并未對確認(rèn)計(jì)量等問題采用非常謹(jǐn)慎的態(tài)度；又如，對于投資性房地產(chǎn)，大部分上市公司并沒有采用公允價(jià)值計(jì)量模式，其中一些公司是在觀望，看別人用沒用，別人怎么去用。
可以預(yù)見，2006年年報(bào)披露的股東權(quán)益差異調(diào)節(jié)表中的相關(guān)數(shù)字，與2007年季報(bào)數(shù)，和2007年年報(bào)數(shù)之間，都有可能產(chǎn)生比較大的差異。由于市場投資者并非專業(yè)會(huì)計(jì)人士，如何向他們解釋數(shù)字之間的差異，是我們將來需面對的一個(gè)問題。
就被一些媒體炒得沸沸揚(yáng)揚(yáng)的投資性房地產(chǎn)，我們現(xiàn)在看到的情況是，使用公允價(jià)值計(jì)量的上市公司并不是很多，他們一般都是采取了比較謹(jǐn)慎的態(tài)度，在看別人怎么用，或者是看對公司產(chǎn)生多大影響。公允價(jià)值計(jì)量模式將是我們未來監(jiān)管的一個(gè)重點(diǎn)。
第二項(xiàng)措施，是進(jìn)一步落實(shí)和完善審計(jì)監(jiān)管工作。
2003年，我們提出了上市公司、證券公司等的轄區(qū)監(jiān)管責(zé)任制。2005年11月，會(huì)計(jì)部推出會(huì)計(jì)師事務(wù)所與資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)的轄區(qū)監(jiān)管責(zé)任制時(shí)，很多人向我們提意見，覺得證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)找事務(wù)所談話會(huì)影響事務(wù)所的現(xiàn)場審計(jì)工作。經(jīng)過2005與2006年的年報(bào)相關(guān)工作，事務(wù)所也表示，這種制度在防范審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)上還是有很大作用的。轄區(qū)責(zé)任制的目的，是要維護(hù)上市公司審計(jì)市場的競爭秩序，實(shí)現(xiàn)監(jiān)管關(guān)口的前移，做到情況盡早發(fā)現(xiàn)，問題盡早解決，責(zé)任盡早追究。
第三個(gè)措施，是進(jìn)一步完善信息披露規(guī)則。
證監(jiān)會(huì)在1999年，就制訂了統(tǒng)一的信息披露規(guī)范體系，當(dāng)時(shí)計(jì)劃是四個(gè)層次，第一是內(nèi)容與格式準(zhǔn)則，第二是編報(bào)規(guī)則，第三是規(guī)范問答，第四是個(gè)案意見與分析。到目前為止，前面三個(gè)層次已經(jīng)相對比較完善，出臺(tái)了很多規(guī)范，對整個(gè)證券市場的信息披露起到很大作用。對于第四個(gè)層次，我們今年也會(huì)，結(jié)合新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系與新審計(jì)準(zhǔn)則體系的實(shí)施來啟動(dòng)。盡管第四個(gè)層次沒有法律效力，但對市場卻可以起指導(dǎo)作用，其中體現(xiàn)了證監(jiān)會(huì)的導(dǎo)向，怎么樣判斷這個(gè)個(gè)案，使大家能夠引以為戒。
同時(shí)，隨著證券市場的發(fā)展，特別是業(yè)務(wù)創(chuàng)新和產(chǎn)品創(chuàng)新，上市公司信息披露也出現(xiàn)了很多新領(lǐng)域，所以，除了啟動(dòng)第四個(gè)層次的規(guī)范工作外，其他三個(gè)層次的內(nèi)容也要隨著新領(lǐng)域、新情況而進(jìn)行相應(yīng)修訂與完善。
第四個(gè)措施是加大會(huì)計(jì)審計(jì)的監(jiān)管力度，建立多層次的責(zé)任追究機(jī)制。
我們監(jiān)管的目的是讓大家改正，是保證信息的有效與對稱，及時(shí)防范風(fēng)險(xiǎn)。出現(xiàn)問題時(shí)，我們也要進(jìn)行處罰。多層次責(zé)任追究機(jī)制可稱之為四管齊下，一是刑事處罰，二是民事處罰，三是行政處罰，四是非行政的監(jiān)管措施。原來更多地應(yīng)用行政處罰，但對上市公司和事務(wù)所并不能起到有效作用，所以我們會(huì)加大非行政處罰力度。非行政處罰的主要好處是時(shí)間快且有效，而行政處罰或刑事處罰，從立案到審理再到最后處罰，這中間的過程很長；當(dāng)處罰完后發(fā)現(xiàn)，公司股東換了，投資者也換了，甚至整個(gè)市場環(huán)境也發(fā)生了改變。非行政處罰對上市公司或事務(wù)所的信譽(yù)影響是非常大的。
第五個(gè)措施，除了會(huì)計(jì)審計(jì)相關(guān)工作外，我們目前正在研究合并、重組、定向增發(fā)以及公允價(jià)值計(jì)量所帶來的評估問題。
目前注冊會(huì)計(jì)師行業(yè)發(fā)展很快，但評估行業(yè)實(shí)際發(fā)展并不很景氣；即便不說“四大”，就是國內(nèi)會(huì)計(jì)師事務(wù)所現(xiàn)在也是上億、幾千萬的營業(yè)收入規(guī)模，而評估事務(wù)所幾百萬就差不多了。在這種情況下，大家對于評估方法、評估標(biāo)準(zhǔn)等也不是十分信賴。然而，近兩年來，企業(yè)并購重組浪潮洶涌，在市場向好的情況下，定向增發(fā)的企業(yè)也非常之多，很多定向增發(fā)都涉及到資產(chǎn)認(rèn)購；同時(shí)，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系又引入了公允價(jià)值計(jì)量模式，這些都會(huì)涉及到評估問題。
同時(shí)，我們還要進(jìn)一步完善上市公司的內(nèi)部治理和內(nèi)部控制，做一些規(guī)范性的要求；還要對會(huì)計(jì)師事務(wù)所本身的內(nèi)部控制制度、內(nèi)部質(zhì)量管理以及獨(dú)立性方面做一些研究，從而不斷提高審計(jì)監(jiān)管水平。
我們相信，通過新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與審計(jì)準(zhǔn)則體系的貫徹執(zhí)行，通過下一步信息披露規(guī)則的不斷完善，以及監(jiān)管工作的加強(qiáng)，中國上市公司的財(cái)務(wù)信息質(zhì)量必然會(huì)邁上一個(gè)新的臺(tái)階，中國資本市場也必然會(huì)贏得更好的國際聲譽(yù)。
