一、基本要求

　　（一）企業(yè)應(yīng)根據(jù)投資對象的變現(xiàn)能力及投資目的，對投資進行適當(dāng)?shù)姆诸?。按照投資的變觀能力及投資目的，通常可分為短期投資和長期投資兩類。

　　企業(yè)應(yīng)在劃分短期和長期投資的基礎(chǔ)上，再按照投資性質(zhì)進行分類，并根據(jù)不同性質(zhì)的投資進行相應(yīng)的會計核算。

　?。ǘ┢髽I(yè)應(yīng)按照本準(zhǔn)則的規(guī)定，正確地確定投資成本、確認(rèn)投資損益，并按規(guī)定計提投資損失準(zhǔn)備。

　　（三）短期投資的成本與市價孰低，可按投資總體、投資類刑或單項投資計算并確定計提跌價損失準(zhǔn)備；如果某項短期投資比較重大（如占整個短期投資10％及以上），則應(yīng)按單項投資為基礎(chǔ)計算并確定計提的跌價損失準(zhǔn)備。

　　長期投資的減值，應(yīng)以單項投資為基礎(chǔ)計算并確定計提的減值準(zhǔn)備。

　?。ㄋ模┢髽I(yè)應(yīng)正確記錄和反映各項投資所發(fā)生的成本和損益。對外投資的核算，一般需要設(shè)置以下科目：

　　1.“短期投資”。核算企業(yè)持有的能夠隨時變現(xiàn)并且持有時間不準(zhǔn)備超過一年的投資。在“短期投資”科目下，應(yīng)按股票、債券等不同的投資性質(zhì)和種類設(shè)置明細(xì)賬進行明細(xì)核算。

　　2.“長期股權(quán)投資”。核算企業(yè)持有各種長期股權(quán)性質(zhì)的投資。在“長期股權(quán)投資”科目下，應(yīng)按被投資單位設(shè)置明細(xì)賬進行明細(xì)核算。

　　3.“長期債權(quán)投資”。核算企業(yè)持有各種長期債權(quán)性質(zhì)的投資，包括長期債券投資和其他長期債權(quán)投資。在“長期債權(quán)投資”科目下還應(yīng)設(shè)置“長期債券投資”和“其他長期債權(quán)投資”明細(xì)科目，并在各明細(xì)科目下按長期債券或其他長期債權(quán)種類設(shè)置明細(xì)賬進行明細(xì)核算。

　　4.“短期投資跌價準(zhǔn)備”。核算短期投資采用成本與市價孰低計價時，計提的市價低于成本的損失準(zhǔn)備。

　　5.“長期投資減值準(zhǔn)備”。核算長期投資計提的減值準(zhǔn)備。

　　6.“應(yīng)收股利”。核算投資應(yīng)收的現(xiàn)金股利。

　　7.“應(yīng)收利息”。核算投資應(yīng)收的利息。企業(yè)持有的到期還本付息債權(quán)投資應(yīng)收的利息在“長期債權(quán)投資”科目核算，不在“應(yīng)收利息”科目核算。

　　8.“投資收益”。核算企業(yè)投資所獲得的收益或發(fā)生的損失。“投資收益”科目的期末余額，應(yīng)轉(zhuǎn)入“本年利潤”科目，結(jié)轉(zhuǎn)后無余額。

　　二、說明

　　（一）關(guān)于引言

　　本準(zhǔn)則不涉及外幣投資的折算、證券經(jīng)營業(yè)務(wù)、合并會計報表以及企業(yè)合并。外幣投資的折算、證券經(jīng)營業(yè)務(wù)、合并會計報表以及企業(yè)合并，將由相關(guān)會計準(zhǔn)則規(guī)范，不屬于本準(zhǔn)則所規(guī)范的范圍。

　　在債務(wù)重組情況下，債權(quán)人將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)，其會計處理按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則一債務(wù)重組》的規(guī)定執(zhí)行，但債權(quán)人將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)后的會計處理，應(yīng)按本準(zhǔn)則有關(guān)短期股權(quán)投資或長期股權(quán)投資的規(guī)定執(zhí)行。

　?。ǘ╆P(guān)于定義

　　1.投資，指企業(yè)為通過分配來增加財富，或為謀求其他利益，而將資產(chǎn)讓渡給其他單位所獲得的另一項資產(chǎn)。本準(zhǔn)則所指的投資，僅包括對外投資，如各種股票投資、債券投資等。企業(yè)取得的為使其增值而持有的資產(chǎn)（不含對外投資），如存貨、固定資產(chǎn)等不屬于本準(zhǔn)則所指的投資。

　　2.短期投資，指能夠隨時變現(xiàn)并且持有時間不準(zhǔn)備超過一年的投資。短期投資按照投資性質(zhì)可以分為短期股票投資、短期債券投資和短期其他投資。短期投資通常是能上市流通的各種股票、債券以及其他能隨時變現(xiàn)的投資，作為短期投資，應(yīng)當(dāng)符合以下兩個條件：

　?。?）能夠在公開市場交易并且有明確市價；

　　（2）持有投資作為剩余資金的存放形式，并保持其流動性和獲利性。

　　短期投資的持有期間通常不超過一年，但實際持有期間已超過一年的短期投資仍應(yīng)作為短期投資，除非企業(yè)管理當(dāng)局意圖改變投資目的，即改短期持有為長期持有。

　　3.長期投資，指短期投資以外的投資。長期投資按照投資性質(zhì)可以分為長期股權(quán)投資和長期債權(quán)投資。

　　長期債權(quán)投資又可按照投資對象分為債券投資和其他債權(quán)投資。債券投資，是指企業(yè)購入并準(zhǔn)備持有至到期的各種債券，如國債等；其他債權(quán)投資，是指除了長期債券投資以外屬于債權(quán)性質(zhì)的投資，如委托貸款等。

　　長期股權(quán)投資依據(jù)對被投資單位產(chǎn)生的影響，分為以下四種類型：

　?。?）控制，是指有權(quán)決定一個企業(yè)的財務(wù)和經(jīng)營政策，并能據(jù)以從該企業(yè)的經(jīng)營活動中獲取利益。本準(zhǔn)則所指的控制包括：

　　①投資企業(yè)直接擁有被投資單位50％以上的表決權(quán)資本。

　　②投資企業(yè)雖然直接擁有被投資單位50％或以下的表決權(quán)資本，但具有實質(zhì)控制權(quán)的。投資企業(yè)對被投資單位是否具有實質(zhì)控制權(quán)，可以通過以下一項或若干項情況判定：

　　第一，通過與其他投資者的協(xié)議，投資企業(yè)擁有被投資單位50％以上表決權(quán)資本的控制權(quán)。例如，A公司擁有B公司40％的表決權(quán)資本，C公司擁有B公司30％的表決權(quán)資本，D公司擁有B公司30％的表決權(quán)資本。A公司與C公司達(dá)成協(xié)議，C公司在B公司的權(quán)益由A公司代表。在這種情況下，A公司實質(zhì)上擁有B公司70％表決權(quán)資本的控制權(quán)，表明A公司實質(zhì)上控制B公司。

　　第二，根據(jù)章程或協(xié)議，投資企業(yè)有權(quán)控制被投資單位的財務(wù)和經(jīng)營政策。例如，A公司擁有B公司45％的表決權(quán)資本，同時，根據(jù)協(xié)議，B公司的董事長和總經(jīng)理由A公司派出，總經(jīng)理有權(quán)負(fù)責(zé)B公司的經(jīng)營管理。在這種情況下，A公司雖然只擁有B公司45％的表決權(quán)資本，但由于B公司的董事長和總經(jīng)理均由A公司派出，A公司可以通過其派出的董事長和總經(jīng)理對B公司進行經(jīng)營管理，達(dá)到對B公司的財務(wù)和經(jīng)營政策實施控制的權(quán)力，則表明A公司實質(zhì)上控制B公司。

　　第三，有權(quán)任免被投資單位董事會等類似權(quán)力機構(gòu)的多數(shù)成員。這種情況是指，雖然投資企業(yè)擁有被投資單位50％或以下表決權(quán)資本，但根據(jù)章程、協(xié)議等有權(quán)任免董事會的董事，以達(dá)到實質(zhì)上控制的目的。

　　第四，在董事會或類似權(quán)力機構(gòu)會議上有半數(shù)以上投票權(quán)。這種情況是指，雖然投資企業(yè)擁有被投資單位50％或以下表決權(quán)資本，但能夠控制被投資單位董事會等類似權(quán)力機構(gòu)的會議，從而能夠控制其財務(wù)和經(jīng)營政策，使其達(dá)到實質(zhì)上的控制。

　?。?）共同控制，是指按合同約定對某項經(jīng)濟活動所共有的控制。本準(zhǔn)則所指的共同控制，僅指共同控制實體，不包括共同控制經(jīng)營、共同控制財產(chǎn)等。共同控制實體，是指由兩個或多個企業(yè)共同投資建立的實體，該被投資單位的財務(wù)和經(jīng)營政策必須由投資雙方或若干方共同決定。

　?。?）重大影響，是指對一個企業(yè)的財務(wù)和經(jīng)營政策有參與決策的權(quán)力，但并不決定這些政策。當(dāng)投資企業(yè)直接擁有被投資單位20％或以上至50％的表決權(quán)資本時，一般認(rèn)為對被投資單位具有重大影響。此外，雖然投資企業(yè)直接擁有被投資單位20％以下的表決權(quán)資本，但符合下列情況之一的，也應(yīng)確認(rèn)為對被投資單位具有重大影響：

　?、僭诒煌顿Y單位的董事會或類似的權(quán)力機構(gòu)中派有代表。在這種情況下，由于在被投資單位的董事會或類似的權(quán)力機構(gòu)中派有代表，并享有相應(yīng)的實質(zhì)性的參與決策權(quán)，投資企業(yè)可以通過該代表參與被投資單位政策的制定，從而達(dá)到對該被投資單位施加大影響。

　?、趨⑴c被投資單位的政策制定過程。在這種情況下，由于可以參與被投資單位的政策制定過程，在制定政策過程中可以為其自身利益而提出建議和意見，由此可以對該被投資單位施加重大影響。

　?、巯虮煌顿Y單位派出管理人員。在這種情況下，通過投資企業(yè)對被投資單位派出管理人員，管理人員有權(quán)力并負(fù)責(zé)被投資單位的財務(wù)和經(jīng)營活動，從而能對被投資單位施加重大影響。

　?、芤蕾囃顿Y企業(yè)的技術(shù)資料。在這種情況下，由于被投資單位的生產(chǎn)經(jīng)營需要依賴對方的技術(shù)或技術(shù)資料，從而表明投資企業(yè)對被投資單位具有重大影響。

　?、萜渌茏阋宰C明投資企業(yè)對被投資單位具有重大影響的情形。

　?。?）無控制、無共同控制且無重大影響，是指除上述三種類型以外的情況。具體表現(xiàn)為：

　?、偻顿Y企業(yè)直接擁有被投資單位20％以下的表決權(quán)資本，同時不存在其他實施重大影響的途徑。例如，A企業(yè)擁有B企業(yè)15％的表決權(quán)資本，同時也無其他實施重大影響的途徑，則表明A企業(yè)對B企業(yè)無控制、無共同控制且無重大影響。

　　②投資企業(yè)直接擁有被投資單位20％或以上的表決權(quán)資本，但實質(zhì)上對被投資單位不具有控制、共同控制和重大影響。例如，B企業(yè)由A企業(yè)和C企業(yè)共同投資建立，A企業(yè)擁有B企業(yè)25％的表決權(quán)資本，C企業(yè)擁有B企業(yè)75％的表決權(quán)資本，假如A企業(yè)除了擁有B企業(yè)25％的表決權(quán)資本外，無其他實施重大影響的途徑。在這種情況下，表明C企業(yè)控制B企業(yè)，A企業(yè)對B企業(yè)不具有實施重大影響的能力。又如，A企業(yè)擁有B企業(yè)54％的表決權(quán)資本，但B企業(yè)已宣告破產(chǎn)，正處于破產(chǎn)清算過程中，A企業(yè)對B企業(yè)的控制能力受到限制，表明A企業(yè)對B企業(yè)不再具有控制能力。

　　4.成本法，指投資按投資成本計價的方法。成本法通常對長期股權(quán)投資而言，在成本法下，長期股權(quán)投資以取得股權(quán)時的成本計價；其后，除了投資企業(yè)追加投資。收回投資等情形外，長期股權(quán)投資的賬面價值保持不變。投資企業(yè)確認(rèn)投資收益，僅限于所獲得的被投資單位在投資后產(chǎn)生的累積凈利潤的分配額。

　　5.權(quán)益法，指投資最初以投資成本計價，以后根據(jù)投資企業(yè)享有被投資單位所有者權(quán)益份額的變動對投資的賬面價值進行調(diào)整的方法。權(quán)益法通常對長期股權(quán)投資而言，在權(quán)益法下，長期股權(quán)投資的賬面價值隨著被投資單位所有者權(quán)益的變動而變動，包括被投資單位實現(xiàn)的凈利潤或發(fā)生的凈虧損以及其他所有者權(quán)益項目的變動。

　　6.債券投資溢價或折價，指債券初始投資成本扣除相關(guān)費用及應(yīng)收利息后的金額與債券面值之間的差額。例如，A企業(yè)1997年3月1日，以310000元的價格（不考慮相關(guān)費用）購入1997年1月1日發(fā)行的三年期到期還本付息的債券，債券票面價值300000元，年利率8％。則A企業(yè)計算的債券投資溢價為6000元［310000－300000－（300000×8％÷12×2）］。

　?。ㄈ╆P(guān)于短期投資

　　1.短期投資初始投資成本的確定

　　短期投資取得時的成本，是指取得短期投資時實際支付的全部價款，包括稅金、手續(xù)費等相關(guān)費用。下列實際支付的價款中所包含的股利和利息不構(gòu)成初始投資成本：

　?。?）短期股票投資實際支付的價款中包含的已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利。短期股票投資實際支付的價款中包含的已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利，是指購入短期投資時支付的價款中所墊付的、被投資單位已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利，不包括股票股利。例如，A公司于1997年5月10日宣告分派現(xiàn)金股利，每10股派1元現(xiàn)金股利（不含稅），5月10日在冊的股東均可享有該項現(xiàn)金股利，并定于5月25日至30日發(fā)放現(xiàn)金股利。B企業(yè)于1997年5月1日購入A公司股票10000股，每股市價5元，B企業(yè)于1997年5月15日以每股6元的價格全部出售給C企業(yè)。假設(shè)C企業(yè)為此項投資交納的稅費為300元，則C企業(yè)購入該項短期投資的初始投資成本為59300元（6×10000＋300－10000÷10×1），實際支付的價款中所含的已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利為1000元（10000÷10×1）。購入短期股票支付的價款中所含的已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利作為應(yīng)收股利處理。

　　（2）短期債券投資實際支付的價款中包含的已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券的利息。例如，A企業(yè)1998年2月1日，以217300元的價格購入1997年1月1日發(fā)行的三年期債券，其債券利息按年收取，到期收回本金，債券年利率8％，該債券票面價值為200000元，另支付相關(guān)稅費1000元。A企業(yè)購入該債券不準(zhǔn)備長期持有。則A企業(yè)購入的該項短期投資的初始投資成本為202300元（217300＋1000－200000×8％）；實際支付的價款中包含的已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息為16000元（200000×8％）；實際支付的價款中包含的尚未到期的債券利息為1333.33元（16000÷12）。購入短期債券支付的價款中包含的已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券的利息作為應(yīng)收利息處理；購入作為短期投資的債券，實際支付的全部價款中包含的尚未到期的債券的利息包括在投資的初始投資成本中。

　　2.短期投資的現(xiàn)金股利和利息

　　短期投資的現(xiàn)金股利和利息，按以下規(guī)定處理：

　　（1）短期投資持有期間所獲得的現(xiàn)金股利或利息，除取得時已計入應(yīng)收項目現(xiàn)金股利或利息外，以實際收到時作為初始投資成本的收回，沖減短期投資賬面價值。

　?。?）短期投資取得時實際支付的價款中包含的已宣告但尚未領(lǐng)取的現(xiàn)金股利，或已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息，以實際收到時沖減已記錄的應(yīng)收股利或應(yīng)收利息，不沖減短期投資的賬面價值。

　　3.短期投資的期末計價

　　短期投資的期末計價，是指期末短期投資在資產(chǎn)負(fù)債表上反映的價值。短期投資的期末計價按本準(zhǔn)則的規(guī)定采用成本與市價孰低。市價，是指在證券市場上掛牌的交易價格，在具體計算時應(yīng)按期末證券市場上的收盤價格作為市價。采用成本與市價孰低計價時，可根據(jù)企業(yè)的具體情況分別采用按投資總體、投資類別或單項投資計算并確定計提的跌價損失準(zhǔn)備；如果某項短期投資比較重大（如占整個短期投資10％及以上），應(yīng)按單項投資為基礎(chǔ)計算并確定計提的跌價損失準(zhǔn)備。

　　按投資總體計算的成本與市價孰低，是指按短期投資的總成本與總市價孰低計算提取跌價損失準(zhǔn)備的方法。例如，A企業(yè)1997年12月31日短期投資的賬面余額合計為85000元，按市價計算的短期投資的價值合計為76000元。則A企業(yè)應(yīng)提取的跌價損失準(zhǔn)備為9000元（85000－76000）（假設(shè)以前各期均未提取跌價損失準(zhǔn)備）。

　　按投資類別計算的成本與市價孰低，是指按短期投資的類別總成本與相同類別總市價孰低計算提取跌價損失準(zhǔn)備的方法。例如，B企業(yè)1997年12月31日短期投資中的股票投資的賬面余額合計為66000元，按市價計算的股票投資的余額合計為55000元；短期投資中的債券投資的賬面余額合計為50000元，按市價計算的債券投資的價值合計為45000元。則B企業(yè)應(yīng)提取的股票投資跌價損失準(zhǔn)備為11000元（66000－55000）；應(yīng)提取的債券投資跌價損失準(zhǔn)備為5000元（50000－45000）（假設(shè)以前各期均未提取跌價損失準(zhǔn)備）。

　　按單項投資計算的成本與市價孰低，是指按每一短期投資的成本與市價孰低計算提取跌價損失準(zhǔn)備的方法。例如，A企業(yè)1997年12月31日甲、乙、丙股票的賬面余額分別為6000元、9000元、7700元；12月31日的市價分別為6500元、8700元、7600元。則A企業(yè)應(yīng)提取的跌價損失準(zhǔn)備為400元［（9000－8700）＋（7700－7600）］（假設(shè)以前各期均未提取跌價損失準(zhǔn)備）。

　　短期投資跌價損失準(zhǔn)備可按以下公式計算：

　　當(dāng)期應(yīng)提取的短期投資跌價損失準(zhǔn)備=當(dāng)期市價低于成本的金額－“短期投資跌價準(zhǔn)備”科目的貸方余額如果當(dāng)期短期投資市價低于成本的金額大于“短期投資跌價準(zhǔn)備”科目的貸方余額，應(yīng)按其差額提取跌價損失準(zhǔn)備；如果當(dāng)期短期投資市價低于成本的金額小于“短期投資跌價準(zhǔn)備”科目的貸方余額，應(yīng)按其差額沖減已計提的跌價準(zhǔn)備；如果當(dāng)期短期投資市價高于成本，應(yīng)在已計提的跌價準(zhǔn)備的范圍內(nèi)沖回。例如，A企業(yè)1997年12月31日短期投資市價低于成本的金額為5000元，“短期投資跌價準(zhǔn)備”科目的貸方余額為4600元，則當(dāng)年應(yīng)提取的跌價準(zhǔn)備為400元（5000－4600）。如果A企業(yè)1997年12月31日短期投資市價低于成本的金額為4500元，則當(dāng)年應(yīng)沖回的跌價準(zhǔn)備金額為100元（4600－4500）；如果A企業(yè)1997年12月31日短期投資的市價高于成本的金額為2000元，應(yīng)在已計提的跌價準(zhǔn)備的范圍內(nèi)沖回，即當(dāng)年應(yīng)沖回跌價準(zhǔn)備金額為4600元。