一、問題的提出

　　新經(jīng)濟(jì)時(shí)代，商譽(yù)在企業(yè)中的地位越來越重要，因此受到越來越多的重視，但商譽(yù)的確認(rèn)與計(jì)量則成為會(huì)計(jì)核算中的一大難題，尤其是自創(chuàng)商譽(yù)是否予以確認(rèn)成為爭論的焦點(diǎn)。多數(shù)學(xué)者認(rèn)為自創(chuàng)商譽(yù)應(yīng)該予以確認(rèn)，現(xiàn)行的對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)的處理模式成為理論界批評(píng)的重點(diǎn)。就此問題，目前的研究情況為，指出了知識(shí)經(jīng)濟(jì)對(duì)傳統(tǒng)會(huì)計(jì)中無形資產(chǎn)核算的影響：第一，傳統(tǒng)會(huì)計(jì)已不能滿足對(duì)無形資產(chǎn)核算的需要，以致于所提供的會(huì)計(jì)信息不具有客觀性；第二，傳統(tǒng)會(huì)計(jì)不能滿足對(duì)無形資產(chǎn)管理的需要，一些理論和規(guī)定在工業(yè)經(jīng)濟(jì)時(shí)代有其合理性，但在知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代則明顯不能適應(yīng)社會(huì)發(fā)展的需要，面臨越來越多的挑戰(zhàn)；第三，傳統(tǒng)會(huì)計(jì)對(duì)無形資產(chǎn)范圍界定過窄，無形資產(chǎn)計(jì)量范圍中尚未包括許多符合無形資產(chǎn)性質(zhì)的項(xiàng)目，即使是無形資產(chǎn)中的商譽(yù)也只有在外購或兼并其他企業(yè)時(shí)，方可計(jì)量并作價(jià)入賬，自創(chuàng)商譽(yù)不予以確認(rèn)；第四，傳統(tǒng)會(huì)計(jì)的計(jì)量基礎(chǔ)受到挑戰(zhàn)，在工業(yè)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，無形資產(chǎn)計(jì)量以投入價(jià)值為基礎(chǔ)。但在知識(shí)經(jīng)濟(jì)條件下，無形資產(chǎn)計(jì)量對(duì)于企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的描述起決定性作用，以投入價(jià)值為基礎(chǔ)進(jìn)行反映不能適應(yīng)實(shí)際需要。而商譽(yù)作為無形資產(chǎn)的重要組成部分，無疑也面臨許多新的問題，因此多數(shù)學(xué)者提出應(yīng)該對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)，分析了現(xiàn)行自創(chuàng)商譽(yù)處理模式的不足及負(fù)面影響，但對(duì)實(shí)務(wù)中如何操作還沒有形成統(tǒng)一的認(rèn)識(shí)。鑒于自創(chuàng)商譽(yù)在確認(rèn)與計(jì)量方面所存在的諸多問題，將其納入現(xiàn)行的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)體系尚需做大量的工作，可謂任重而道遠(yuǎn)。

　　新經(jīng)濟(jì)可以理解為與經(jīng)濟(jì)全球化，或與網(wǎng)絡(luò)等新產(chǎn)業(yè)革命，或與科學(xué)技術(shù)日新月異等密切相關(guān)，全球化、網(wǎng)絡(luò)化、高新科技化、知識(shí)化，應(yīng)是其本質(zhì)內(nèi)涵。種種跡象表明，信息技術(shù)革命等高新科技對(duì)整個(gè)經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的方方面面帶來了巨大震蕩，包括對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)。

　　由于高新科技的迅猛發(fā)展，導(dǎo)致了一些公司的市場價(jià)值與其會(huì)計(jì)的賬面價(jià)值大相徑庭，我們從中可以感受到，各企業(yè)市場價(jià)值與賬面價(jià)值之間的差距在擴(kuò)大，市場價(jià)值與賬面價(jià)值朝不同的方向變化（或是正向差距，或是反向差距）。雖然難以肯定這種差距究竟還會(huì)有多大，然而，有一點(diǎn)可以肯定，那就是新經(jīng)濟(jì)導(dǎo)致了無形資產(chǎn)的增加和社會(huì)財(cái)富的虛擬化。在企業(yè)中，凝聚著知識(shí)和智慧的專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)、商譽(yù)等無形資產(chǎn)與日俱增，在企業(yè)總資產(chǎn)中，無形資產(chǎn)的比重逐漸超過有形資產(chǎn)。在一些高科技企業(yè)中，這種趨勢尤為明顯，企業(yè)的無形資產(chǎn)已占到資產(chǎn)總額的50%－70%，其中一部分是可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)，如專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)等，還有一部分是不可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)-商譽(yù)。按傳統(tǒng)會(huì)計(jì)模式和會(huì)計(jì)慣例，對(duì)無形資產(chǎn)作如下處理：企業(yè)的專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)等可辨認(rèn)無形資產(chǎn)必須予以確認(rèn)，但商譽(yù)則只確認(rèn)外購部分而不確認(rèn)自創(chuàng)部分。我國2002年1月起實(shí)行的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則-無形資產(chǎn)》仍沿用了傳統(tǒng)的模式和慣例。這種建立在工業(yè)經(jīng)濟(jì)背景下的觀點(diǎn)，在新經(jīng)濟(jì)新形勢下，必須重新認(rèn)識(shí)。當(dāng)理論賴以建立的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)發(fā)生變化時(shí)我們對(duì)理論的認(rèn)識(shí)也應(yīng)進(jìn)一步深化。本文將針對(duì)爭議較多的自創(chuàng)商譽(yù)的處理作些論述。

　　二、商譽(yù)的定義極其內(nèi)涵

　　會(huì)計(jì)界對(duì)如何定義商譽(yù)逐漸形成了幾種有代表性的觀點(diǎn)，即超額盈利觀、剩余價(jià)值觀和無形資源觀。超額盈利觀認(rèn)為商譽(yù)是超額盈利的那部分價(jià)值；剩余價(jià)值觀認(rèn)為商譽(yù)是企業(yè)總體價(jià)值與單項(xiàng)可辨認(rèn)有形資產(chǎn)和無形資產(chǎn)價(jià)值的未來現(xiàn)金凈流量貼現(xiàn)值的差額；無形資源觀認(rèn)為，既然商譽(yù)是由諸如優(yōu)越的地理位置、良好的企業(yè)聲譽(yù)、廣泛的社會(huì)關(guān)系、卓越的管理隊(duì)伍和優(yōu)秀的員工等構(gòu)成，而這些都是看不見摸不著且又無法入賬記錄其金額的，故商譽(yù)實(shí)際上是指企業(yè)上述各種未入賬的無形資源。上述三種定義從不同側(cè)面說明了商譽(yù)的本質(zhì)特征，即商譽(yù)是企業(yè)擁有和控制的，能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來未來超額經(jīng)濟(jì)利益的無法具體辨認(rèn)的資源。這一定義包含以下兩點(diǎn)內(nèi)容：首先，商譽(yù)是一項(xiàng)資產(chǎn)，符合資產(chǎn)的定義；第二，商譽(yù)是無形的，并能夠?yàn)閾碛姓邘�來未來�?jīng)濟(jì)利益。我國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，商譽(yù)是無形資產(chǎn)的一部分，雖然在國際上有將商譽(yù)和無形資產(chǎn)區(qū)分的作法，但區(qū)分與否，不影響對(duì)商譽(yù)所下的定義。這里值得強(qiáng)調(diào)的一點(diǎn)是，商譽(yù)無法同企業(yè)整體脫離而單獨(dú)用于交換，這也正是商譽(yù)確認(rèn)與計(jì)量的復(fù)雜性之所在。在明確了商譽(yù)的定義后，我們將對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)確認(rèn)和計(jì)量的必要性及具體的確認(rèn)和計(jì)量的方法作些探討。

　　三、新經(jīng)濟(jì)環(huán)境下對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量的必要性和可能性

　�。ㄒ唬┬陆�(jīng)濟(jì)對(duì)傳統(tǒng)商譽(yù)的處理模式的影響

　　新經(jīng)濟(jì)時(shí)代，建立在工業(yè)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上的傳統(tǒng)會(huì)計(jì)受到挑戰(zhàn)，傳統(tǒng)會(huì)計(jì)中商譽(yù)的處理模式不能滿足對(duì)商譽(yù)核算的需要。隨著現(xiàn)代科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，企業(yè)所擁有的各種無形資產(chǎn)逐步取代了有形資產(chǎn)的地位，而成為企業(yè)的重要財(cái)富。其中商譽(yù)的地位也變得舉足輕重，自創(chuàng)商譽(yù)也不容忽視。但傳統(tǒng)會(huì)計(jì)只對(duì)外購商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)，不對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)。這樣一項(xiàng)重要資產(chǎn)被排除在合理會(huì)計(jì)計(jì)量范圍之外，應(yīng)該說傳統(tǒng)會(huì)計(jì)的局限性已嚴(yán)重阻礙了對(duì)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的客觀描述。

　　（二）不確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)的負(fù)面影響

　　不對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量有許多負(fù)面影響，主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

　　1、違反客觀性原則，造成會(huì)計(jì)信息的嚴(yán)重失真。在新經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，無形資產(chǎn)在企業(yè)資產(chǎn)中所占比例日趨增長，有的已居主導(dǎo)地位，相比之下，固定資產(chǎn)在企業(yè)資產(chǎn)中所占比重變得越來越小。在這種情況下，會(huì)計(jì)若仍堅(jiān)持穩(wěn)健性的原則，對(duì)自創(chuàng)的商譽(yù)不予確認(rèn)或僅以不超過初始成本額確認(rèn)，無疑會(huì)使企業(yè)資產(chǎn)的賬面價(jià)值與實(shí)際價(jià)值嚴(yán)重背離，導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息嚴(yán)重失真，同時(shí)也違反了客觀性和重要性會(huì)計(jì)原則。

　　2.不符合一致性原則。無論自創(chuàng)或外購，商譽(yù)都是自創(chuàng)的，因?yàn)橥赓徤套u(yù)其實(shí)是被購并企業(yè)的自創(chuàng)商譽(yù)，只不過在購并之前未予確認(rèn)，而是等到購并時(shí)才得以確認(rèn)。當(dāng)購并發(fā)生時(shí)，本來為被購并企業(yè)所擁有的但未確認(rèn)的自創(chuàng)商譽(yù)即成為新的集團(tuán)的自創(chuàng)商譽(yù)，新的集團(tuán)只確認(rèn)這一部分，而不確認(rèn)原購并企業(yè)的自創(chuàng)商譽(yù)，這顯然不符合會(huì)計(jì)一致性原則，提供的整個(gè)新的集團(tuán)的商譽(yù)是不全面的。

　　3、違反了權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。外購商譽(yù)實(shí)質(zhì)是自創(chuàng)商譽(yù)的市場表現(xiàn)形式，早已存在了，非得等到被購并這一事項(xiàng)發(fā)生才確認(rèn)，不符合權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。自創(chuàng)商譽(yù)是企業(yè)在長期生產(chǎn)經(jīng)營過程中逐漸形成的成果，企業(yè)應(yīng)在平時(shí)就對(duì)它確認(rèn)入賬。這樣才符合權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。而平時(shí)不予以確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)，非得等到購并時(shí)才予以確認(rèn)，這種作法實(shí)際上是采取收付實(shí)現(xiàn)制的原則。

　　4、有悖于會(huì)計(jì)信息相關(guān)性和可靠性。企業(yè)在購并發(fā)生時(shí)才確認(rèn)商譽(yù)，不能真實(shí)、及時(shí)地反映企業(yè)超額盈利能力的信息，這樣不能及時(shí)地向使用者提供有關(guān)商譽(yù)信息，既不能滿足經(jīng)營者正確報(bào)告受托責(zé)任的要求，也不能滿足與企業(yè)有利害關(guān)系的各方利用會(huì)計(jì)信息進(jìn)行經(jīng)濟(jì)決策的需求，因而，不確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)有悖于會(huì)計(jì)信息相關(guān)性和可靠性。

　�。ㄈ�）自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)的依據(jù)

　　一個(gè)項(xiàng)目要作為會(huì)計(jì)要素確認(rèn)必須符合四個(gè)確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)：“（1）定義-該項(xiàng)目必須符合財(cái)務(wù)報(bào)表要素的定義；（2）可計(jì)量性-該項(xiàng)目具有足夠的可靠性和相關(guān)的可計(jì)量屬性；（3）相關(guān)性一關(guān)于該項(xiàng)目的信息對(duì)用戶決策具有潛在的影響力；（4）可靠性-信息的列報(bào)應(yīng)是真實(shí)的、可辨認(rèn)的和中性的”。凡是滿足以上四個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的項(xiàng)目如果符合成本效益的約束條件和重要性原則，則應(yīng)作為財(cái)務(wù)報(bào)表要素確認(rèn)。對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)是符合確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)的。

　　1、自創(chuàng)商譽(yù)滿足資產(chǎn)的定義。我國有關(guān)法規(guī)規(guī)定，商譽(yù)屬于不可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)，商譽(yù)包括外購商譽(yù)和自創(chuàng)商譽(yù)，自創(chuàng)商譽(yù)自然滿足資產(chǎn)的定義。

　　2.自創(chuàng)商譽(yù)滿足可計(jì)量性。計(jì)量自創(chuàng)商譽(yù)時(shí)，我們習(xí)慣于按已知的一些形成自創(chuàng)商譽(yù)因素的投入價(jià)值來計(jì)量，但形成自創(chuàng)商譽(yù)的因素眾多，很多因素我們根本就不知道，所以，計(jì)量自創(chuàng)商譽(yù)，只按已知因素的投入價(jià)值來計(jì)量是不全面、不科學(xué)的。自創(chuàng)商譽(yù)按它的產(chǎn)出價(jià)值計(jì)量較為合理。合并商譽(yù)盡管不像其他資產(chǎn)那樣容易計(jì)量，特別是在后續(xù)計(jì)量上，但它仍然滿足可計(jì)量性這一確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)。作為企業(yè)獲取超額收益的能力，其價(jià)值自然就是超額收益的體現(xiàn)，對(duì)超額收益的確認(rèn)就是對(duì)商譽(yù)的計(jì)量。

　　3、自創(chuàng)商譽(yù)滿足相關(guān)性。相關(guān)性是指自創(chuàng)商譽(yù)是否對(duì)用戶的決策有用，新經(jīng)濟(jì)時(shí)代的很多高科技企業(yè)，自創(chuàng)商譽(yù)在總資產(chǎn)中所占比例越來越大，直接影響有關(guān)利益當(dāng)事人的經(jīng)濟(jì)決策，利益各方都時(shí)時(shí)關(guān)注自創(chuàng)商譽(yù)的存在及其變化情況，相關(guān)性就不言而喻了。不少學(xué)者對(duì)商譽(yù)的相關(guān)性進(jìn)行了實(shí)證研究。研究結(jié)果表明，報(bào)告的商譽(yù)與其市場價(jià)值之間存在相關(guān)關(guān)系。這就意味著，市場投資者把商譽(yù)看作是一項(xiàng)資產(chǎn)。因此，商譽(yù)滿足相關(guān)性的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)。

　　4、自創(chuàng)商譽(yù)滿足可靠性。形成自創(chuàng)商譽(yù)的單項(xiàng)因素不可靠，并不能否認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)的可靠性，各單項(xiàng)因素對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)的作用最終都反映到企業(yè)未來超額盈利能力上，而企業(yè)未來超額盈利能力是能可靠預(yù)計(jì)的。自創(chuàng)商譽(yù)也是能可靠計(jì)量的，而且所謂計(jì)量的可靠性也是相對(duì)的概念，例如固定資產(chǎn)的初始價(jià)值是按歷史成本原則計(jì)量的，是可靠的，但投入使用后，企業(yè)可用不同的折舊方法計(jì)提折舊，每年末固定資產(chǎn)的價(jià)值也就不太可靠了。既然對(duì)固定資產(chǎn)能容忍其相對(duì)可靠為什么對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)就不能容忍呢？把握可靠性必須和相關(guān)性結(jié)合起來，不能片面追求絕對(duì)可靠而大大損害其相關(guān)性，這樣一來會(huì)計(jì)信息雖“可靠”，但卻是無用的。

　　四、自創(chuàng)商譽(yù)的確認(rèn)、計(jì)量方法等問題的探討

　　商譽(yù)是企業(yè)資產(chǎn)組合的整體效應(yīng)，能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來未來超額經(jīng)濟(jì)利益。其價(jià)值自然就是未來超額經(jīng)濟(jì)利益的體現(xiàn)，對(duì)未來超額經(jīng)濟(jì)利益的確認(rèn)就是對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)的計(jì)量。具體操作步驟是：首先，確定企業(yè)的超額經(jīng)濟(jì)利益數(shù)額；然后，將超額經(jīng)濟(jì)利益按平均利潤率折現(xiàn)，即可得到自創(chuàng)商譽(yù)的價(jià)值。計(jì)算公式可以表述為：自創(chuàng)商譽(yù)價(jià)值=［可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的公平價(jià)值×（預(yù)期投資報(bào)酬率-同行業(yè)平均利潤率」×按正常投資報(bào)酬率計(jì)算的年金現(xiàn)值因子。在計(jì)算過程中平均資產(chǎn)利潤率可以選擇行業(yè)平均利潤率、社會(huì)平均利潤率、銀行同期利率或企業(yè)平均投資報(bào)酬率等。

　　現(xiàn)舉一例加以說明：假設(shè)某公司凈資產(chǎn)經(jīng)評(píng)估確認(rèn)為35000萬元，且其所在行業(yè)的平均投資報(bào)酬率為15%，根據(jù)近3年的經(jīng)營實(shí)績及未來5年的盈利預(yù)測，該公司的凈資產(chǎn)投資報(bào)酬率為20%.經(jīng)分析評(píng)估該公司的超額盈利水平將持續(xù)5年。

　　1、計(jì)算該公司正常投資報(bào)酬：正常投資報(bào)酬=可具體辨認(rèn)的凈資產(chǎn)公平價(jià)值×同行業(yè)平均利潤率。該公司正常投資報(bào)酬=35000×15%=5250（萬元）。

　　2.計(jì)算預(yù)期的投資報(bào)酬：預(yù)期投資報(bào)酬一可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的公平價(jià)值×預(yù)期投資報(bào)酬率。該公司預(yù)期投資報(bào)酬=35000×20%＝7000（萬元）。

　　3、計(jì)算超額利潤：超額利潤=預(yù)期投資報(bào)酬-正常投資報(bào)酬。該公司超額利潤=7000－5250＝1750（萬元）。

　　4、計(jì)算確定自創(chuàng)商譽(yù)的價(jià)值：自創(chuàng)商譽(yù)的價(jià)值=超額利潤×按正常投資報(bào)酬率計(jì)算的年金現(xiàn)值因子。該公司的商譽(yù)價(jià)值=1750×3.35216＝5866.28（萬元）。

　　自創(chuàng)商譽(yù)是超額經(jīng)濟(jì)利益折現(xiàn)的結(jié)果，它只表示企業(yè)具有這樣一種能力，這種能力并不會(huì)隨著時(shí)間的推移而減少，它不存在價(jià)值攤銷問題，但是，這種能力可能會(huì)在各期發(fā)生波動(dòng)，需要對(duì)其加以反映。所以在自創(chuàng)商譽(yù)確認(rèn)并予以計(jì)量后，還應(yīng)對(duì)其定期進(jìn)行評(píng)估，根據(jù)評(píng)估值來調(diào)整其賬面價(jià)值，以真實(shí)反映其價(jià)值。評(píng)估應(yīng)由依法取得相應(yīng)資格的評(píng)估機(jī)構(gòu)來進(jìn)行。

　　對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)的記錄問題，理論界持有不同的觀點(diǎn)。其一，認(rèn)為對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)不應(yīng)進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，一方面它是根據(jù)超額收益折算而來，以此作為會(huì)計(jì)處理的依據(jù)缺乏可驗(yàn)證性，隨意性較大；另一方面，企業(yè)一項(xiàng)資產(chǎn)的獲得實(shí)際上是另一項(xiàng)資產(chǎn)的轉(zhuǎn)化或者是一項(xiàng)權(quán)益的增加，而自創(chuàng)商譽(yù)的增加并沒有伴隨資產(chǎn)或權(quán)益的變化，就此進(jìn)行會(huì)計(jì)處理并不合理。為此，以上計(jì)算出的商譽(yù)價(jià)值只是反映企業(yè)的超額盈利能力，其價(jià)值應(yīng)作為表外項(xiàng)目列示。其二，采用“無形資產(chǎn)-商譽(yù)”和“商譽(yù)基金”兩個(gè)始終對(duì)應(yīng)的會(huì)計(jì)科目反映確認(rèn)計(jì)量的商譽(yù)，并在資產(chǎn)負(fù)債表中列示，但不計(jì)入資產(chǎn)權(quán)益總額之中。對(duì)于這一問題，筆者認(rèn)為，在現(xiàn)階段，由于法規(guī)、制度不完善，不能保證自創(chuàng)商譽(yù)評(píng)估的真實(shí)可靠性，以及對(duì)未來盈利的預(yù)測能力不夠強(qiáng)，對(duì)自創(chuàng)商譽(yù)不進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，只作表外披露。但對(duì)其確認(rèn)是不容質(zhì)疑的。隨著科技的發(fā)展，人們對(duì)資產(chǎn)的評(píng)估和對(duì)未來盈利的預(yù)測能力會(huì)大大增強(qiáng)，應(yīng)對(duì)其進(jìn)行記錄，以更好地反映商譽(yù)的性質(zhì)。具體的會(huì)計(jì)處理方法還有待于進(jìn)一步探討。

　　新經(jīng)濟(jì)時(shí)代并非所有企業(yè)都有自創(chuàng)商譽(yù)，只有那些較同業(yè)相比有超額盈利能力的企業(yè)才確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)。這里有一個(gè)問題，即對(duì)于預(yù)期投資報(bào)酬小于正常投資報(bào)酬的企業(yè)，這部分差額是否該確認(rèn)及如何確認(rèn)？筆者對(duì)這一問題尚沒有認(rèn)識(shí)清楚，在此將其列出，以待進(jìn)一步探討。