按照相關規(guī)定，新設公司一般需要經(jīng)過兩個階段，第一階段是籌集權益資金的設立階段，第二階段是籌集實收資本的成立階段。實務中，一些大型公司的設立期較長，投資者投入的出資款會產(chǎn)生利息等收入。這種收入要不要納稅？對此納稅人和稅務機關往往會發(fā)生爭議。

案例

如某市A公司與B公司各出資2億元，共同出資4億元設立C有限公司。C公司設立階段預計自2012年1月～2014年12月3年期間完成。成立C公司，首先應履行內(nèi)部決策程序；其次根據(jù)出資協(xié)議，A公司和B公司派出代表成立C公司籌建組；第三辦理前置審批手續(xù)，提交工商注冊登記申請資料。在C公司成立階段需要履行國家監(jiān)管程序，領取營業(yè)執(zhí)照，取得法人資格，確認出資者權益。

為了強化對出資款的控制，在2012年1月AB公司雙方將出資款4億元劃入C公司籌建組指定賬戶。4億元的出資款每年會產(chǎn)生4000萬左右的利息收入。

當?shù)囟悇諜C關認為，出資款應屬于債權投資。因為C公司處于設立階段，沒有會計主體，不能確認為權益投資，認為籌建組與出資人之間的款項往來性質(zhì)屬于債權投資，并按稅法規(guī)定確認應繳納營業(yè)稅和企業(yè)所得稅。每年4000萬元左右的利息收入，不考慮營業(yè)稅因素，應繳納企業(yè)所得稅1000萬元。

另一種觀點認為，出資款屬于權益投資。因為C公司的設立階段有法律依據(jù)，它是將來新企業(yè)的必經(jīng)階段，籌建組就是C公司在設立階段的財務主體和會計主體，籌建組與出資人之間的款項往來不存在債權債務關系，應確認為權益投資。如果確認為權益投資，在設立階段就不存在利息收入的問題，也沒有股息紅利的問題，相應也不會產(chǎn)生應納稅額。

筆者認為，設立階段的出資款應認定為權益投資�？梢詮囊韵路矫娣治�。

籌辦機構是法律主體

實施某一法律行為，必然會形成兩個后果：一是法律關系，二是法律責任。法律關系包括：設立主體、設立內(nèi)容（權利和義務）、設立客體三個要素。C公司設立行為已經(jīng)實施，就必然產(chǎn)生設立階段的法律關系，與此同時就必然存在法律關系的主體等三要素。那么，在C公司設立階段的民事法律關系主體是誰呢？A公司和B公司是C公司的創(chuàng)設人，顯然不可能成為被創(chuàng)設的主體�？陀^上C公司的籌辦機構，享有C公司設立的權利，履行C公司設立的義務，實施C公司設立的行為，是符合法定條件的C公司設立階段的民事法律關系主體。

公司營業(yè)執(zhí)照簽發(fā)日之前提出公司登記申請的法律權利和義務由籌辦機構負責，成立日期之后開辦事宜有關的法律權利和義務由新設公司負責。因此，公司成立之前公司設立的主體，是出資人組建的公司籌辦機構。

企業(yè)設立階段已有財務主體和會計主體

《企業(yè)財務通則》適用于公司設立階段，設立階段就必然有會計主體。既然企業(yè)設立階段籌集權益資金行為屬于《企業(yè)財務通則》規(guī)范的財務客體，那么實施籌集權益資金行為的主體——公司籌備組，就必然屬于法定的財務主體。

《企業(yè)會計準則-基本準則》適用于公司設立階段，設立階段就必然有會計主體。《企業(yè)會計準則-基本準則》第二條規(guī)定，“本準則適用于在中華人民共和國境內(nèi)設立的企業(yè)（包括公司下同）。”《企業(yè)會計準則-基本準則》使用的是“設立”作為企業(yè)的定語，而未使用“成立”，顯然現(xiàn)行的會計準則體系適用于公司設立階段。法律文件的適用，一個重要前提是適用主體的存在，那么《企業(yè)財務通則》與企業(yè)會計準則體系的適用主體是誰呢？ C公司設立階段的主體，顯然不是出資人A公司和B公司，而應當是C公司設立階段的籌辦機構。不難看出《企業(yè)財務通則》與企業(yè)會計準則體系，對于財務主體和會計主體的確認范圍是一致的，公司設立階段的會計主體是籌辦機構。

因此，公司設立階段是有法律主體、會計主體的，出資款應屬于權益投資，在設立階段就不存在利息收入的問題，也沒有股息紅利的問題，相應也不會產(chǎn)生應納稅額。