保額分紅pk保費分紅，哪個更劃算

　　消費者在購買分紅保險產品時，經常會聽到兩個詞：保額分紅和保費分紅。照字面意思理解，就是兩種分紅方式。那這兩種分紅方式究竟有什么不同，如何影響被保險人利益，和普通保險的收益差異何在呢？

　　兩種分紅側重不同

　　目前，分紅保險中對紅利的發(fā)放，主要有保額分紅和保費分紅兩種方式。二者存在著較大差異，選擇哪種方式還需認真比較。

　　保額分紅側重增加保障

　　保額分紅又稱英式分紅，是以保額為基礎進行分紅，將當期紅利增加到保單的現有保額之上。此種分紅方式更能突出保險產品特有的投資與保障的特性，使投保人在保障期內無需核保、申請增加保額便可滿足其不斷增長的保障需求，在一定程度上可以緩解因通貨膨脹可能導致的保障貶值。

　　投資人在發(fā)生保險事故、保險期滿或退保時可拿到所分配的紅利，而且還可以采用減保（退部分基本保額）的方式將紅利以現金方式隨時提取。

　　每年所分的紅利一經確定增加到保額上，就不能調整。這樣保險公司可以增加長期資產的投資比例，在某種程度上增加了投資收益，使被保險人能保持較高且穩(wěn)定的投資收益率。

　　保費分紅提供多項選擇

　　保費分紅又稱美式分紅，也稱現金紅利，是以所繳保費為基礎進行分紅。保費分紅為投保人提供了4種分紅領取方式：現金領取、累計生息、抵交保費、購買繳清增額。如果投保人選擇將紅利留存在保險公司累計生息，則紅利按照保險公司設定的利率按復利遞增，但并不加在保額上。這期間，如果投保人需要支取，也可向保險公司申請領取。購買繳清增額保險分紅方式則是依據被保險人的當時年齡，用紅利作為躉繳保費，按相同的合同條件增加保險金額。

　　保費分紅的分紅方式比較靈活，滿足了消費者對紅利的多種需求。目前我國保費分紅保險的投資收益率水平保持在4%左右，一般有2%的保底收益率。

　　收益多少比比看

　　很多消費者購買分紅保險是因為看中紅利收益，那么分紅保險與普通保險收益差別多大？不同的分紅方式對收益影響幾何呢？

　　特殊版式假設：30歲男性，打算購買10萬元保額的終身壽險產品。

　　產品1：A保險公司保額分紅終身壽險產品，假定年分紅率為0.8%，需躉繳保費49500元；

　　產品2：B保險公司的保費分紅終身壽險產品，假定年分紅率為5%，需要躉繳保費52640元。紅利不取出，按照2.5%的年利率復利遞增；

　　產品3：C保險公司的普通終身壽險同時，只需躉繳40000元。

　　3個產品的保費和利率都是按照我國實際情況取平均值后設定的，且將分紅保險的終了紅利和特殊紅利等不確定因素簡化為0.

3個產品收益率情況

　　注：1.保單總價值是指保單終止時被保險人所能領取到的實際金額

　　2.實際年利率根據現金流公式計算

　　雖然具體數據的準確性還值得商榷，但通過簡單計算，反映出的總體趨勢可以明顯地看出3個產品收益率的差別。由表格可以看出，保額分紅和普通壽險在短期內，如20年，實際年利率會明顯高于保費分紅；但是在長期內，如50年，保費分紅、保額分紅實際年利率均會優(yōu)于普通壽險，以保額分紅最高（表中將終了紅利和特殊紅利設為0，若加上，則實際利率優(yōu)于普通壽險）。

　　由下圖可以看出3個壽險產品的保單實際價值變化情況：保額分紅、保費分紅和普通壽險3種終身壽險在短期內，如10年，保單實際價值差不多；但是隨著時間的增加，3者相差會越來越大。

　　兩種方式如何選

　　魚與熊掌不可兼得，一個分紅保險產品只有一種分紅方式。在選擇分紅方式時，要結合自己的實際情況進行挑選。同時，還需要注意“分紅保險利益測算表”中的利率只是一個假設利率，并不是實際利率，決定紅利的是各保險公司的實際經營狀況。短期內各保險公司紅利并無較大差異，但長期內，由于各公司的經營狀況不同、盈利狀況不同，紅利差異就相當大了。

　　重收益輕流動：保額分紅

　　保額分紅產品的投資收益明顯高于保費分紅，存在的缺陷就是保額分紅并不是現金分紅，其紅利的領取方式不如保費分紅那么靈活，只能通過退�；蛘邷p少保額的方式實際獲得紅利。但退�；驕p少保額都會給投保人帶來一定損失，短期內退�；驕p少保額并不劃算。只有長期擁有保單，譬如四五十年后再退保或減少保額，才可能得到不菲的紅利累計。如果手中有閑錢，不急于將紅利取出，則可以選擇保額分紅的產品，在長期內獲得更好的收益。

　　重靈活輕收益：保費分紅

　　保費分紅的紅利性質比較靈活，可留存也可取出，容易變現，但是投資收益率不如保額分紅。如果對未來預期并不樂觀，只是將分紅型保險作為一種投資或規(guī)避利率風險的方式，則可以選擇保費分紅的產品，隨時領取現金紅利。