衍生金融工具（英譯，原名DerivationFinancialInstruments）其基本業(yè)務(wù)有金融遠期、金融期貨、金融期權(quán)、金融互換等，一方面它規(guī)避了價格風(fēng)險，降低了籌資成本，提高了證券市場流動性，促進了銀行業(yè)的發(fā)展，成為現(xiàn)代金融市場的重要組成部分；另一方面，國際金融市場上有關(guān)衍生金融工具的風(fēng)波不斷出現(xiàn)，活生生的事實讓人們領(lǐng)受了它的風(fēng)險之巨大。與此同時，它強烈地震撼了財務(wù)會計準則體系的理論基礎(chǔ)，向我們提出了新的理論課題。

　　現(xiàn)行財務(wù)會計理論是產(chǎn)生并發(fā)展于工業(yè)革命時代，主要服務(wù)于制造企業(yè)，以權(quán)責(zé)發(fā)生制和實現(xiàn)原則為基礎(chǔ)，以交易價格和歷史成本為主線，強調(diào)配比原則和穩(wěn)健性原則，僅對已發(fā)生的交易（或準交易）進行確認、計量，提供的是面向過去的財務(wù)信息。進入二十世紀八十年代以后，制造業(yè)在工業(yè)經(jīng)濟所占的比重越來越小，取而代之的是以信息業(yè)為主的服務(wù)行業(yè)。人類正進入了以信息和通訊技術(shù)為主的知識經(jīng)濟時代。國際金融市場中，衍生金融工具交易在企業(yè)整個經(jīng)濟活動中所占的比重越來越大，衍生金融工具對現(xiàn)行財務(wù)會計理論的沖擊越來越明顯。

　　一、對現(xiàn)行財務(wù)會計“確認”原則的沖擊。現(xiàn)行財務(wù)會計只對過去已經(jīng)發(fā)生的交易活動或準交易活動進行確認，不對未來發(fā)生的財務(wù)活動進行反映。但是衍生金融工具合約簽訂與交易發(fā)生之間是跨期進行的，即在合約簽訂后的未來期間才發(fā)生交易。這與傳統(tǒng)會計中“過去發(fā)生”的原則不符，因而其產(chǎn)生的權(quán)利和義務(wù)不能確認為傳統(tǒng)資產(chǎn)或負債。

　　二、對現(xiàn)行財務(wù)會計“計量”原則的沖擊。現(xiàn)行的財務(wù)會計理論中，歷史成本是計量基礎(chǔ)，以交易中發(fā)生的實際現(xiàn)金流量作為入賬依據(jù)，要求會計主體保持歷史成本直到相應(yīng)資產(chǎn)已耗用或負債已經(jīng)清償為止，而衍生金融工具在確認時只產(chǎn)生了權(quán)利和義務(wù)，交易尚未發(fā)生，也就無從得到歷史成本。為了解決這一矛盾，只能引入公允價值概念。

　　三、對現(xiàn)行財務(wù)會計“報告—損益列報”的沖擊。現(xiàn)行財務(wù)會計對資產(chǎn)和負債本著“過去發(fā)生”的會計確認原則和歷史成本計量基礎(chǔ)，相應(yīng)地要求對已實現(xiàn)的損益按權(quán)責(zé)發(fā)生制的原則予以確認。合約作為一種虛擬資產(chǎn)，其公允價值隨匯率、利率變化而變化，損益的產(chǎn)生并不需要發(fā)生生產(chǎn)經(jīng)營活動，只需作出購買、持有的決策即可，使得損益實現(xiàn)不再成為其盈利過程中最為關(guān)鍵的事項。另外，合約從簽約到最終到期履約，需要經(jīng)過一個過程或一段時期，在其持有期間內(nèi)任何公允價值的變動都不存在一個獨立的交易來加以證實。如要客觀、公允地反映衍生金融工具交易，必須及時地反映其公允價值變動的信息，這是現(xiàn)行財務(wù)會計難以做到的。

　　四、對現(xiàn)行財務(wù)會計“信息披露”的沖擊�，F(xiàn)行會計模式通常不在表內(nèi)確認經(jīng)濟合同。衍生金融工具的高風(fēng)險性決定了它不應(yīng)該作為表外項目。衍生金融工具的價值變動風(fēng)險是相當(dāng)大的，一旦市場發(fā)生了不利的變動，就可能造成很大的“浮動盈虧”，如果僅僅以報表附注的形式披露，則很難說這種會計信息能滿足投資者或債權(quán)人的決策需要。

　　顯然，會計信息的決策有用性和現(xiàn)行會計理論發(fā)生了矛盾，如果要改善信息質(zhì)量，就需要對會計理論的某些方面作出調(diào)整乃至變革。首先，可以將資產(chǎn)負債表由按流動性分類改為按金融性、非金融性分類。其次，應(yīng)增加一張“金融工具明細表”。表中詳細列明衍生金融工具的類別、特征、風(fēng)險系數(shù)、賬面價值、公允價值、到期日、持有日等內(nèi)容，藉此方便投資者利用自己的判斷做出決策。再次，在損益表外增加一張第二損益表。這是借鑒國際準則委員會的建議而做出的構(gòu)思。該表用于反映衍生金融業(yè)務(wù)的損益情況，衍生金融工具所產(chǎn)生的利得或損失包含在第二損益表的已確認未實現(xiàn)部分。

　　目前我國衍生金融工具的使用還不太廣泛，而且政府的監(jiān)管也比較嚴格，報表體系的改革宜分步進行。從目前看，可以先從上市的金融企業(yè)（如深發(fā)展、浦發(fā)行、民生銀行）、其他商業(yè)銀行、非銀行金融機構(gòu)、保險企業(yè)、基金企業(yè)開始。