個(gè)人理財(cái)?shù)亩愂栈I劃

　　如今，很多人都在考慮買車買房，考慮如何有個(gè)瀟灑的退休生活。但是真正到最后能積蓄足夠資金如愿以償?shù)娜藚s寥寥無(wú)幾。出現(xiàn)這樣的結(jié)果當(dāng)然有諸多原因，但對(duì)于絕大多數(shù)的人而言，沒(méi)有及時(shí)作出正確的理財(cái)規(guī)劃和缺乏足夠的理財(cái)知識(shí)是個(gè)中的重要原因。最近，有關(guān)個(gè)人投資企業(yè)債券征稅問(wèn)題的解答出乎意料地被各大媒體紛紛轉(zhuǎn)載，更進(jìn)一步凸現(xiàn)稅收成本已成為個(gè)人理財(cái)?shù)闹卮竺^(qū)。個(gè)人投資者如果不注意相關(guān)投資理財(cái)方式的稅收規(guī)定并據(jù)此計(jì)算投資收益和決定是否投資，就難免會(huì)造成個(gè)人不必要的經(jīng)濟(jì)損失。妙用稅收成本進(jìn)行個(gè)人理財(cái)籌劃，您將得到意想不到的收獲。

　　教育儲(chǔ)蓄“零成本”。

　　目前，盡管進(jìn)行股市投資、債市和匯市投資的隊(duì)伍日漸龐大，可仍有很多百姓固守著惟一的理財(cái)方式-儲(chǔ)蓄。據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)，儲(chǔ)蓄存款在很多工薪階層的全部流動(dòng)資產(chǎn)中占到多達(dá)80%.雖然在諸多投資理財(cái)方式中，儲(chǔ)蓄是風(fēng)險(xiǎn)最小、收益最穩(wěn)定的一種，但是央行連續(xù)降息加上征收利息稅、銀行收費(fèi)等已使存款利率壓縮到很低的水平。眼看本來(lái)就少得可憐的利息又扣掉20%的稅金，普通百姓難免有一點(diǎn)心疼。面對(duì)儲(chǔ)蓄存款利息收入高達(dá)兩成的稅收成本，妙用免稅的教育儲(chǔ)蓄將是您的理財(cái)法寶。教育儲(chǔ)蓄是國(guó)家為了大力發(fā)展教育事業(yè)而推出的儲(chǔ)蓄品種，適用于有需要接受非義務(wù)教育的孩子的家庭。它可以享受兩大優(yōu)惠政策：一是在國(guó)家規(guī)定對(duì)個(gè)人所得的教育儲(chǔ)蓄存款利息所得，免除個(gè)人所得稅；二是教育儲(chǔ)蓄作為零存整取的儲(chǔ)蓄，享受整存整取的優(yōu)惠利率。相對(duì)于其他儲(chǔ)蓄品種，教育儲(chǔ)蓄利率優(yōu)惠幅度在25％以上。在我國(guó)，工行、建行、郵政儲(chǔ)蓄等都已開(kāi)辦教育儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)，分為一年、三年和六年期三種，最低起存金額50元，本金合計(jì)最高限額為2萬(wàn)元。以某工薪家庭目前為剛讀初中的子女進(jìn)行存款為例，同樣是每月存入554元3年存足20000元，如選擇普通3年期零存整取儲(chǔ)蓄，年利率為1.89%，到期扣 除利息稅116.22元后的本息總額為20408.89元；若選擇同期教育儲(chǔ)蓄，享受3年期整存整取2.52%的年利率，且免征利息稅，到期本息總額為 20718.82元，比前者多出309.93元。若選擇同等總額六年期儲(chǔ)蓄作比較，算法相同，則教育儲(chǔ)蓄可比同類普通儲(chǔ)蓄多收入929.59元。如果利率高的話，兩者相差會(huì)更多。

　　債券投資選“國(guó)”優(yōu)。

　　最近有關(guān)人士強(qiáng)調(diào)，個(gè)人投資企業(yè)債券（包括可轉(zhuǎn)換債券），無(wú)論是在一級(jí)發(fā)行市場(chǎng)還是在二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)買企業(yè)債券，持有到期后取得的利息收入，作為“利息、股息、紅利所得”應(yīng)稅項(xiàng)目，均應(yīng)繳納20％的個(gè)人所得稅，稅款由兌付利息的機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)代扣代繳。而根據(jù)稅法規(guī)定，國(guó)債和特種金融債是僅有的兩種可以免征個(gè)人所得稅的債券產(chǎn)品。所以一般即使企業(yè)債券的票面利率略高于國(guó)債的票面利率，但扣除稅款后的實(shí)際收益率反而卻要低于后者。例如：8月21日交易所企業(yè)債券和國(guó)債到期票面收益率均排名第三的02中移15企業(yè)債與國(guó)債0213的到期收益率分別為5.96%和4.90%，但前者扣除20%的利息稅后實(shí)際收益率僅為4.77%，比后者的收益率反而低了0.13個(gè)百分點(diǎn)，何況從風(fēng)險(xiǎn)程度上卻比國(guó)債高。而且目前的記賬式國(guó)債還可根據(jù)市場(chǎng)利率及其他因素的變化判斷其價(jià)格走勢(shì)，低價(jià)買進(jìn)，高價(jià)賣出，在二級(jí)市場(chǎng)賺取買賣差價(jià)。對(duì)于穩(wěn)健的投資者而言，在目前低迷的二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)買記賬式國(guó)債，收益也很不錯(cuò)，也不像教育儲(chǔ)蓄那樣在總額、用途上有那么多的限制。

　　選購(gòu)保險(xiǎn)得“雙贏”。

　　在國(guó)家連續(xù)降息實(shí)行低利率政策的情況下，依靠存款實(shí)現(xiàn)個(gè)人資產(chǎn)增值機(jī)會(huì)很?。灰坏┯龅酵ㄘ浥蛎?，存在銀行的個(gè)人資產(chǎn)還會(huì)在無(wú)形中“縮水”，而且最重要的是存在銀行里的錢永遠(yuǎn)不具備股票的投資功能或者保險(xiǎn)的保障功能。在美國(guó)，存款只占到個(gè)人資產(chǎn)的17%，其他資產(chǎn)都放在基金、證券和人壽保險(xiǎn)上。目前，根據(jù)我國(guó)相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定，居民在購(gòu)買保險(xiǎn)時(shí)可享受三大稅收優(yōu)惠：一是企業(yè)和個(gè)人按照國(guó)家或地方政府規(guī)定的比例提取并向指定的金融機(jī)構(gòu)繳付的住房公積金、醫(yī)療保險(xiǎn)金，不計(jì)個(gè)人當(dāng)期的工資、薪金收入，免于繳納個(gè)人所得稅。這里需要指出的是，有人有時(shí)聰明過(guò)了頭，自認(rèn)為按照最低標(biāo)準(zhǔn)繳納“四金”可以少扣點(diǎn)錢，比較合算。事實(shí)上考慮到“四金”的免稅優(yōu)惠及重要性，按照實(shí)得工資繳納“四金”才是明智之舉。二是由于保險(xiǎn)賠款是賠償個(gè)人遭受意外不幸的損失，不屬于個(gè)人收入，免繳個(gè)人所得稅。三是按照國(guó)家或省級(jí)地方政府規(guī)定的比例繳付的住房公積金、醫(yī)療保險(xiǎn)金、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)金和失業(yè)保險(xiǎn)基金存入銀行個(gè)人賬戶所取得的利息收入，也免征個(gè)人所得稅。例如某人每月工薪收入3100元，若按最低標(biāo)準(zhǔn)繳納“四金”200元，則每月應(yīng)計(jì)稅收入3100－800－200=2100元， 應(yīng)納個(gè)人所得稅為2100×15%－ 125=190元；若按照工資足額繳納“四金”400元，每月計(jì)稅工資為3100－800－400=1900元，應(yīng)納個(gè)人所得稅為1900×10%－25 =165元。因此，選擇合理的保險(xiǎn)計(jì)劃，對(duì)于大多數(shù)人來(lái)說(shuō)，是個(gè)不錯(cuò)的理財(cái)方法，既可得到所需的保障，又可降低稅收成本。

　　投資股票、基金納稅不同。

　　股票和基金是現(xiàn)在越來(lái)越多的人選擇的一種風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高同時(shí)報(bào)酬也高的投資理財(cái)方式。對(duì)股票和基金的投資者而言，其收益一般從兩個(gè)方面體現(xiàn)。一是股票的股息、紅利或基金的現(xiàn)金分紅。股票投資人取得的股息、紅利由上市公司在派發(fā)時(shí)直接代扣代繳個(gè)人所得稅；對(duì)投資者從基金分配中獲得的股票的股息、紅利收入以及企業(yè)債券的利息收入，由上市公司和發(fā)行債券的企業(yè)在向基金派發(fā)股息、紅利、利息時(shí)代扣代繳20％的個(gè)人所得稅，而基金向個(gè)人投資者分配股息、紅利、利息時(shí)，不再代扣代繳個(gè)人所得稅，這是基金與股票在稅收方面的明顯區(qū)別，也是基金宣傳的收入免稅的由來(lái)。二是個(gè)人投資者買賣股票或基金單位獲得的差價(jià)收入，按照現(xiàn)行稅收規(guī)定均暫不征收個(gè)人所得稅，征收企業(yè)所得稅。這是目前對(duì)個(gè)人財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得中較少的幾種暫免征收個(gè)人所得稅的項(xiàng)目之一。這樣，在公布同樣的收益率情況下，股票的分紅收益率應(yīng)在減除20%的稅收成本后才可與基金相比較，和國(guó)債與企業(yè)債券的比較的情形相同。