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BS模型（Black-Scholes Model）的假設(shè)是以下幾點： （1）資產(chǎn)價格滿足復(fù)利隨機游走，即以固定年化收益率按正態(tài)分布隨機波動； （2）沒有交易成本和手續(xù)費； （3）股票市場價格無風(fēng)險，或以無風(fēng)險利率衡量； （4）股份和投資組合都不受到限制； （5）障礙期權(quán)價格無風(fēng)險； （6）實施期權(quán)被凍結(jié)，被凍結(jié)期間將發(fā)生停牌； （7）期權(quán)在到期日之前必須在期權(quán)行權(quán)，不存在期權(quán)行權(quán)的時間限制； （8）期權(quán)持有人和賣方之間不存在信用風(fēng)險。 BS模型為期權(quán)定價提供了理論依據(jù)，它使市場參與者和監(jiān)管者建立有效的定價期權(quán)模型，幫助他們更好地評估期權(quán)的價格和風(fēng)險。另外，BS模型還可以幫助投資者更好地理解期權(quán)的行為，從而促進投資者的有效投資決策。拓展知識：如今，BS模型已被拓展到不同衍生品，包括股票指數(shù)期權(quán)，實物期權(quán)，算術(shù)平均期權(quán)，歐式期權(quán)，交易型基金，期權(quán)擴展，以及可轉(zhuǎn)換債權(quán)。