摘要：中小企業(yè)是經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會穩(wěn)定的支柱，大量的調(diào)研表明，中小企業(yè)發(fā)展中遇到的最大問題就是融資?，F(xiàn)實卻表現(xiàn)出悖論：一方面是大量的銀行資金閑置找不到投資的場所，另一方面卻是大量的中小企業(yè)缺乏發(fā)展所需要的資本，中間缺失的恰恰就是制度。建立完善的、行之有效的融資制度是解決中小企業(yè)融資從而促進(jìn)社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展的根本途徑。

　　關(guān)鍵詞：中小企業(yè),融資,制度

　　無論發(fā)達(dá)國家還是發(fā)展中國家，中小企業(yè)都是經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會穩(wěn)定的重要支柱。中小企業(yè)的長足發(fā)展保證了國民經(jīng)濟(jì)整體素質(zhì)的不斷提高。中小企業(yè)在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的重要作用已經(jīng)越來越被人們所認(rèn)識，特別是2007年全球金融危機(jī)的爆發(fā)，大批中小企業(yè)處于停產(chǎn)或者半停產(chǎn)的狀態(tài)，直接導(dǎo)致了大量勞動力失業(yè)，勞動力工資水平明顯下降。為支持中小企業(yè)發(fā)展，解決其資金問題，我國政府采取了多種措施對中小企業(yè)提供金融支持。2008年末—2009年初，為了拓寬中小企業(yè)的融資渠道，我國政府密集性地出臺了支持中小企業(yè)發(fā)展的相關(guān)政策措施，其中，創(chuàng)新銀行貸款的還款方式，用登記注冊的方式，給予民間資本以合法化的方式來推動民間資本對中小企業(yè)金融支持，以解決中小企業(yè)融資的困難，都對中小企業(yè)的發(fā)展起到了很好的推動作用。盡管采取了這些措施，目前中小企業(yè)仍反映銀行貸款難。形成中小企業(yè)融資困境的原因主要有以下幾個方面：第一，中小企業(yè)缺少進(jìn)入金融體系籌資的信用保證。目前，在市場還不完備的條件下，金融機(jī)構(gòu)一時難以通過市場信息分辨融資主體的好壞，因而是否具有國家信用的保證仍是金融機(jī)構(gòu)選擇信貸對象的主要依據(jù)。這正是中小企業(yè)所不具備的。第二，目前金融體系預(yù)算軟約束運(yùn)行狀態(tài)與中小企業(yè)不相適應(yīng)。中小企業(yè)在運(yùn)行中是以市場主體的身份出現(xiàn)的，其資金運(yùn)作機(jī)制為預(yù)算硬約束，它們在籌資時更多地要衡量資金來源的成本。

　　在現(xiàn)實中中小企業(yè)往往因為與銀行體系打交道要付出較高的利息費(fèi)用和“公關(guān)”成本，在進(jìn)入證券市場時要付出較高的代理成本，而對現(xiàn)有金融體系望而卻步。據(jù)調(diào)查統(tǒng)計，在中小企業(yè)的主要資金來源中，繼承家業(yè)、自我積累以及合伙集資的比重占55．2％，而從銀行等金融機(jī)構(gòu)融資只占4％。

　　一、中小企業(yè)融資制度缺失的主要表現(xiàn)

　　相關(guān)研究表明，銀行存貸差很大，一方面是大量的資金閑置在銀行，找不到必要的投資場所，另一方面是大量中小企業(yè)卻缺乏發(fā)展所需要的資金，這中間缺少的就是制度。國外發(fā)育成熟的市場經(jīng)濟(jì)有各式各樣的制度、辦法解決融資難題，有各種中介組織分化各種風(fēng)險，我國在這方面表現(xiàn)相對落后。

　　1．中小企業(yè)的間接融資制度缺失

　　(1)法律制度不健全。2003年制定的《中小企業(yè)促進(jìn)法》，主要目的在于對我國中小企業(yè)進(jìn)行扶持，對規(guī)范我國中小企業(yè)的發(fā)展，起到了積極的作用。從以所有制為基礎(chǔ)制定的《私營企業(yè)暫行條例》到以財產(chǎn)形態(tài)界定為基礎(chǔ)的《公司法》、《合伙企業(yè)法》、《個人獨資企業(yè)法》，體現(xiàn)了我國立法精神的進(jìn)步。但是，我國至今沒有一部完整的規(guī)范信用的法律，且還嚴(yán)重地存在有法不依、執(zhí)法不嚴(yán)的現(xiàn)象。由于失信的道德成本、法制成本很小，造成一些企業(yè)違約不講信用的收益要比付出的代價大得多，使得“失信者”認(rèn)為有空可鉆，有利可圖。這種利益驅(qū)動又導(dǎo)致惡性循環(huán)，社會信用日益惡化，由“失信”走向“無信”。這也是導(dǎo)致我國中小企業(yè)融資閑難的原因。

　　(2)民營金融機(jī)構(gòu)缺失。中小企業(yè)的金融支持主體應(yīng)該是地方性金融機(jī)構(gòu)和民間資本，而中小金融機(jī)構(gòu)缺失，正是導(dǎo)致中小企業(yè)融資困難的直接原因。地方性金融機(jī)構(gòu)和民間資本機(jī)構(gòu)不僅有支持中小企業(yè)融資的義務(wù)，而且較國有金融機(jī)構(gòu)更有金融優(yōu)勢。國外學(xué)者本娜杰(Baneriiee)等學(xué)者就認(rèn)為，民營金融機(jī)構(gòu)在為中小企業(yè)提供服務(wù)方面有信息優(yōu)勢，為此還提出了兩種假設(shè)：一是長期互動假說，即認(rèn)為民營金融機(jī)構(gòu)一般是地方性金融機(jī)構(gòu)，專門為地方中小企業(yè)服務(wù)，通過建立長期的合作關(guān)系，民營金融機(jī)構(gòu)對地方中小企業(yè)經(jīng)營狀況的了解程度逐漸增加；二是共同監(jiān)督假說，即認(rèn)為即使民營金融機(jī)構(gòu)不能真正掌握地方中小企業(yè)的經(jīng)營狀況，但合作組織中的中小企業(yè)為了獲取共同利益，相互之間也會實施自我監(jiān)督。國內(nèi)學(xué)者也認(rèn)為民營金融機(jī)構(gòu)更適合中小企業(yè)融資，中小民營企業(yè)發(fā)展，即認(rèn)為在一個國有銀行高度壟斷的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，中小企業(yè)的非勻質(zhì)性、信貸抵押和交易成本會成為影響中小企業(yè)從銀行獲得貸款的三個主要原因；相反，在一個分散化的金融機(jī)構(gòu)中，經(jīng)濟(jì)發(fā)展中有許多民營銀行，它們在向中小企業(yè)提供金融服務(wù)方面的成本優(yōu)勢，將使中小企業(yè)得到的信貸呈現(xiàn)不斷增加的趨勢。這也就是說，民營金融機(jī)構(gòu)在支持中小企業(yè)融資上不僅有應(yīng)盡義務(wù)，更有信息優(yōu)勢和成本優(yōu)勢。

　　(3)中小企業(yè)沒有合理的財務(wù)擔(dān)保制度，特別是缺少一個抵押品的二級市場。在現(xiàn)實的經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌過程中，為國民經(jīng)濟(jì)增長做出近70％的貢獻(xiàn)、經(jīng)營績效都普遍較好、產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)也較為完善、資本結(jié)構(gòu)因依托于內(nèi)源融資機(jī)制也較為完備的中小企業(yè)，還找不到為其進(jìn)一步發(fā)展提供服務(wù)的正規(guī)的金融機(jī)構(gòu)、金融市場和金融產(chǎn)品，以及相應(yīng)的融資渠道、融資方式和融資體制。原因是由于一部分中小企業(yè)信用水平的影響，使得中小企業(yè)很難從銀行直接融資，而如果單純依靠民間資本，首先我們還沒有建立直接的民間資本融資市場，其次我們?nèi)狈侠淼呢攧?wù)擔(dān)保制度，特別是缺少一個抵押品的二級市場。

　　2．中小企業(yè)的直接融資制度缺失

　　中小企業(yè)直接融資方式隨著我國新的融資體制的逐步發(fā)展，已成為中小企業(yè)發(fā)展的眾多資金需求者的主要融資方式，它包括集資、股票、債務(wù)、民間借貸等。由于我國資本市場的不成熟，中小企業(yè)發(fā)展缺乏直接融資手段，市場結(jié)構(gòu)存在重大缺陷，融資層次單一，缺乏適應(yīng)中小企業(yè)發(fā)展中各類企業(yè)的融資層次，具體表現(xiàn)在：(1)單一層次的證券市場，由于進(jìn)入條件的限制，中小企業(yè)的這條直接融資渠道基本上沒有開通，中小企業(yè)無法利用現(xiàn)有正式資本市場融資，嚴(yán)重影響了中小企業(yè)發(fā)展。(2)單一層次的資本市場，主要為大型國有企業(yè)改制提供資金需求，而私人權(quán)益資本市場聯(lián)結(jié)資本供給方和需求方的渠道尚末溝通。(3)長期票據(jù)市場發(fā)育程度較低，甚至可以說處于幾乎空白的狀態(tài)。(4)長時期以來，企業(yè)債券市場發(fā)展緩慢，忽視債券市場的作用，沒有將債券市場的培育作為民營企業(yè)融資的重要手段來抓。(5)民間集資是非正式金融融資的重要手段，是中小企業(yè)發(fā)展的重要資金渠道，而我國對民間集資采取不予提供法律保護(hù)的歧視性政策，并且，民間集資也存在不規(guī)范和金融風(fēng)險，使民間集資的這條低成本的融資渠道難以暢通。

　　二、中小企業(yè)融資制度缺失對中小企業(yè)融資的影響

　　1．融資制度缺失導(dǎo)致的逆向選擇對中小企業(yè)融資的影響

　　逆向選擇是交易之前發(fā)生的信息不對稱。所謂“逆向選擇”，是指銀行在信息收集和處理方面存在規(guī)模不經(jīng)濟(jì)的問題，加上中小企業(yè)通常不愿意向外界披露企業(yè)信息，致使雙方信息不對稱情況更加嚴(yán)重，最終導(dǎo)致商業(yè)銀行為經(jīng)營失敗的企業(yè)提供信貸資金，或者拒絕給有困難但能成功的企業(yè)提供資金。如果金融機(jī)構(gòu)沒有掌握借款者較詳細(xì)的信息，不能準(zhǔn)確甄別客戶的風(fēng)險，可能采取兩種對策：一是提高貸款利率以此降低金融機(jī)構(gòu)可能的風(fēng)險損失；二是基于安全性的考慮，選擇不發(fā)放或少發(fā)放貸款。這樣做就會出現(xiàn)兩種后果：提高貸款利率會使風(fēng)險較低的借款者退出市場，貸款需求雖然減少，但貸款風(fēng)險將增加，產(chǎn)生逆向選擇；減少貸款發(fā)放量，會使一些企業(yè)的貸款需求不能滿足。中小企業(yè)由于沒有信息公開制度，再加上中小企業(yè)本身的劣勢，如企業(yè)規(guī)模小、產(chǎn)品在市場上的競爭力弱，企業(yè)管理不規(guī)范等，銀行不愿向其貸款，即使中小企業(yè)愿意付出較高的利息往往也難以得到貸款。

　　2．融資制度的缺失導(dǎo)致的道德風(fēng)險對中小企業(yè)融資的影響

　　道德風(fēng)險是在交易發(fā)生之后出現(xiàn)的。所謂“道德風(fēng)險”是指中小企業(yè)不按照與商業(yè)銀行的協(xié)議或?qū)ι虡I(yè)銀行的承諾使用資金，或在有能力償還銀行貸款的情況下，不償還銀行債務(wù)風(fēng)險，這就導(dǎo)致銀行對中小企業(yè)的監(jiān)督成本過高。由于銀行對借款人的投資項目和借款人償還貸款的意愿缺乏完全信息，而面臨著來自借款人道德方面的風(fēng)險，使得銀行在實際工作中，采取或者減少向中小企業(yè)貸款，或者提高貸款的門檻，加強(qiáng)貸款評估。對我國中小企業(yè)而言，即使中小企業(yè)按照銀行的要求向其提供現(xiàn)金流、利潤率以及還款計劃等資料，銀行由于難以確認(rèn)其真實性，為慎重起見，一般也不會輕易向中小企業(yè)貸款。從價值導(dǎo)向方法看，中小企業(yè)難以拿出令銀行滿意的抵押品作擔(dān)保，所以銀行也不會給它貸款。也就是說，單靠中小企業(yè)自身的信譽(yù)難以從銀行那里獲得貸款，中小企業(yè)普遍存在信用問題。

　　(1)融資信用不足。一些中小企業(yè)缺乏對融資信用的重視，不愿意守信還貸，給中小企業(yè)造成了不好的形象；一些中小企業(yè)由于沒有還款能力，信用風(fēng)險偏高，銀行不愿意放貸。

　　(2)中小企業(yè)的倒閉和歇業(yè)率較高。中國中小企業(yè)的倒閉和歇業(yè)率遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于大型企業(yè)，中小企業(yè)高比率的倒閉風(fēng)險使金融機(jī)構(gòu)望而卻步。

　　(3)中小企業(yè)普遍存在產(chǎn)權(quán)不清晰、公司治理結(jié)構(gòu)不完善等問題。受制于企業(yè)規(guī)模，中小企業(yè)管理者無論是所有者自己，還是所聘請的管理人員，其經(jīng)營管理水平無法與大企業(yè)相比。此外，技術(shù)水平落后，缺乏市場競爭力，經(jīng)營風(fēng)險大，均導(dǎo)致銀行對中小企業(yè)失去信任。銀行的貸款條件越來越嚴(yán)，手續(xù)越來越繁瑣，人為增大交易成本。

　　(4)財務(wù)信用缺失。中小企業(yè)的信息基本上內(nèi)部化，中小企業(yè)提供完備公正信息的成本比較高。大多數(shù)中小企業(yè)的財務(wù)狀況缺乏透明度，銀行業(yè)無從判斷企業(yè)的經(jīng)營狀況和財務(wù)風(fēng)險，即通過一般的渠道很難獲得中小企業(yè)的真實信息。金融機(jī)構(gòu)如果要克服信息不對稱，避免風(fēng)險，就必須加強(qiáng)調(diào)查、審查和監(jiān)督，為此需要花費(fèi)較多的人力、物力投入來提高信息的收集和分析的質(zhì)量。

　　三、解決中小企業(yè)融資制度缺失的對策與思路

　　不是所有的民企都有信用缺失問題，信用缺失也并不只民企的“專利”，國企、政府都存在信用缺失。不能等把信用建設(shè)好了才建資本市場，實際上建設(shè)起好的資本市場體系制度，可以約束人們的信用，推動信用建設(shè)進(jìn)程。“政府要變領(lǐng)導(dǎo)為服務(wù)，幫助民企排解困難，創(chuàng)造條件讓民企有大發(fā)展，包括建立好的制度解決中小企業(yè)融資難題。政府服務(wù)的核心就是制度創(chuàng)新。”

　　1．建立現(xiàn)代企業(yè)制度

　　(1)建立嶄新的產(chǎn)權(quán)制度。產(chǎn)權(quán)制度是制度集合中最基本、最重要的制度。馬克思和恩格斯以及現(xiàn)實理論研究都將產(chǎn)權(quán)定義為：產(chǎn)權(quán)不是指人與物的關(guān)系，而是指由物的存在以及關(guān)于它們的使用所引起的人們之間相互認(rèn)可的責(zé)權(quán)利關(guān)系。產(chǎn)權(quán)安排確定了每個人相對于物的行為規(guī)范，每個人都必須遵守他與其他人之間的關(guān)系。從產(chǎn)權(quán)經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度來看，商品交換實際是產(chǎn)權(quán)交換，“權(quán)力束”是附著在有形的商品和勞務(wù)上的，它是一個總量的概念，是包括所有權(quán)、經(jīng)營權(quán)、管理權(quán)、收益權(quán)、轉(zhuǎn)讓權(quán)等權(quán)力在內(nèi)的一組權(quán)力。因此，產(chǎn)權(quán)又具有獨立性、排他性、流動性和可分割性等特點。所以，建立現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)制度可使企業(yè)法人權(quán)力明確，這對激勵企業(yè)發(fā)展、約束企業(yè)行為、提高企業(yè)經(jīng)營效率具有重要意義。通過建立嶄新的產(chǎn)權(quán)制度，增強(qiáng)中小企業(yè)活力，使中小企業(yè)真正成為自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧、自擔(dān)風(fēng)險、自我約束的充滿活力的微觀經(jīng)濟(jì)主體。

　　(2)創(chuàng)新法人治理結(jié)構(gòu)。法人治理結(jié)構(gòu)的核心是在法律、法規(guī)、慣例和條例下，保證以股東為主體的利益相關(guān)者利益為前提的一整套公司權(quán)力制度的安排和責(zé)任分工的約束。創(chuàng)新法人治理結(jié)構(gòu)，一是要建立行之有效的法律體系，如公司法、證券法等；二是建立健全股票市場和競爭性職業(yè)經(jīng)理人市場；三是建立有效的激勵和約束機(jī)制，使經(jīng)營者收益真正與股東利益相聯(lián)系；四是健全嚴(yán)格的財務(wù)及相關(guān)信息披露系統(tǒng)和有效的監(jiān)督制度，防止暗箱操作，侵吞股東利益。

　　2．創(chuàng)立和發(fā)展信用制度

　　(1)建立信用擔(dān)保制度。信用擔(dān)保主要解決企業(yè)問接融資的問題。根據(jù)國外的成功經(jīng)驗，建立專門服務(wù)于中小企業(yè)的貸款信用擔(dān)保體系，必須依賴于政府職能的發(fā)揮。在我國應(yīng)由各級政府有關(guān)部門主持建立以中小企業(yè)為主要服務(wù)對象的中央、省、地(市)各級信用擔(dān)保體系，為中小企業(yè)融資創(chuàng)造條件。信用擔(dān)保體系包括建立和完善擔(dān)保機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入制度、資金資助制度、信用評估和風(fēng)險控制制度、行業(yè)協(xié)調(diào)和自律制度等。此外，地方政府應(yīng)建立中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)和“中小企業(yè)信用擔(dān)?；?rdquo;，為中小企業(yè)向銀行貸款提供有效擔(dān)保。該基金應(yīng)主要用于支持中小企業(yè)的新產(chǎn)品開發(fā)、新技術(shù)應(yīng)用和不可抗拒的自然災(zāi)害等方面。

　　(2)發(fā)展信用評級制度。信用評級是由專業(yè)機(jī)構(gòu)給出企業(yè)的信用資歷和信用狀況證明，對企業(yè)的資信給予一個客觀公正的評價，便于投資者及時掌握企業(yè)的狀況，增強(qiáng)投資信心。同時，應(yīng)進(jìn)一步營造公平的市場競爭環(huán)境。除了那些極少數(shù)關(guān)系到國計民生的行業(yè)外，要使國有企業(yè)與民營企業(yè)、大型企業(yè)與中小型企業(yè)在市場競爭中處于同等的融資環(huán)境并享受同等的融資待遇。

　　3．改革金融制度．

　　(1)在間接融資方面改革銀行制度。銀行制度的改革是金融體制改革的重要組成部分。我國實行的是分支銀行制，銀行規(guī)模大、管理集中、市場占有率高、關(guān)注大企業(yè)的情況多。美國實行的是單一銀行制，規(guī)模小、業(yè)務(wù)分散、經(jīng)營靈活、具有很強(qiáng)的穩(wěn)定性，這種體制下的美國商業(yè)銀行可達(dá)15000家之多，覆蓋全美各州。這些中小金融機(jī)構(gòu)能較充分地利用地方的信息存量，以低成本了解地方中小企業(yè)的經(jīng)營狀況、項目前景和信用水平，最容易克服“信息不對稱”和因信息不完全而導(dǎo)致的交易成本較高這一金融服務(wù)的障礙。因此，大力發(fā)展中小型民間金融機(jī)構(gòu)有益于推動我國金融體制改革，促進(jìn)金融體系的進(jìn)一步完善。我國各級地方政府應(yīng)積極采取措施，創(chuàng)造條件，大力發(fā)展中小型民間金融機(jī)構(gòu)，使之與地方性的中小型民營企業(yè)同生存共發(fā)展。

　　(2)在直接融資方面完善金融市場制度。中小企業(yè)直接融資渠道有：債權(quán)融資、股權(quán)融資、風(fēng)險投資與資產(chǎn)證券化。應(yīng)盡快建立一個多元化的完善的資本市場，適應(yīng)不同規(guī)模企業(yè)融資的需要。從成熟市場模式來看，一個完善的資本市場體系應(yīng)該是包括主板市場、二板市場(創(chuàng)業(yè)板市場)的多層次的資本市場體系。世界上多數(shù)國家的二板市場多是為創(chuàng)新型中小企業(yè)提供融資的場所，滿足中小規(guī)模的企業(yè)在不同成長階段對融資的要求。美國的那斯達(dá)克(NAsDAQ)就屬于此類市場，通過該市場近十年的努力，每年可以為中小型企業(yè)融資數(shù)千萬美元，并培育和成就了微軟、IBM、朗訊等一大批高科技企業(yè)，使美國的工業(yè)發(fā)展領(lǐng)先世界10年。

　　4．完善稅收法律制度

　　我國頒布的《中華人民共和國中小企業(yè)促進(jìn)法》，為我國中小企業(yè)發(fā)展提供了法律依據(jù)。該法明確提出，國家對中小企業(yè)實行積極扶持、加強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)、完善服務(wù)、依法規(guī)范、保障權(quán)益的方針，對中小企業(yè)發(fā)展有極大的保障作用。但有關(guān)中小企業(yè)稅收的法律政策還很不健全，沒有形成較為完善的稅收體系，現(xiàn)有的稅收政策相對零散且存在一定局限性，惠及中小企業(yè)的具體政策不多，因此，應(yīng)從法律角度解決對中小企業(yè)的優(yōu)惠稅收政策問題。目前，世界上許多國家和地區(qū)都有專門的扶持鼓勵中小企業(yè)發(fā)展的稅收優(yōu)惠政策。例如，日本的《中小企業(yè)創(chuàng)造活動促進(jìn)法》規(guī)定，對試驗研究費(fèi)用超出銷售額3％的中小企業(yè)和創(chuàng)業(yè)未滿5年的中小企業(yè)(指制造業(yè)、印刷業(yè)、軟件業(yè)、信息處理服務(wù)業(yè))實施設(shè)備投資減稅。

　　我國可借鑒國外經(jīng)驗構(gòu)建適合我國國情的中小企業(yè)稅收方面的法律法規(guī)。包括建立規(guī)范使用的稅收制度、構(gòu)筑稅收優(yōu)惠政策體系、優(yōu)化稅收征管環(huán)境、提高稅收服務(wù)水平等，從而促使中小企業(yè)在提高管理水平和經(jīng)濟(jì)效益的基礎(chǔ)上，提高經(jīng)濟(jì)效益和稅收貢獻(xiàn)率。

　　(1)加快建立和完善支持中小企業(yè)發(fā)展的法律、法規(guī)建設(shè)，以立法的形式確立中小企業(yè)的地位，設(shè)立中小企業(yè)專門管理機(jī)構(gòu)。2o02年6月29日，我國第一部關(guān)于中小企業(yè)的專門法律《中華人民共和國中小企業(yè)促進(jìn)法》正式獲得通過，但仍存在關(guān)于中小企業(yè)的范圍界定不清、政策指導(dǎo)性強(qiáng)、法律強(qiáng)制性不足等缺陷。另外，我國目前還沒有扶持中小企業(yè)發(fā)展的專門金融機(jī)構(gòu)。鑒于這種情況，我國應(yīng)盡快健全中小企業(yè)法律體系，以《促進(jìn)法》為指導(dǎo)，制定《中小企業(yè)擔(dān)保法》、《中小企業(yè)融資法》等來提高中小企業(yè)的經(jīng)濟(jì)地位，為其營造公平競爭的市場環(huán)境。在金融服務(wù)方面，各商業(yè)銀行應(yīng)設(shè)立中小企業(yè)信貸部，確定專門人員辦理此項業(yè)務(wù)；建立中小企業(yè)發(fā)展銀行，其組織模式既可按股份制原則組建，也可以采取地方合作形式設(shè)立，如地方政府可在城市信用社的基礎(chǔ)上組建區(qū)域性商業(yè)銀行，使其承擔(dān)起為中小企業(yè)融資的職能。

　　(2)盡快構(gòu)建中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。由政府出資或支持建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系是國際通行的做法，中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的資本來自政府補(bǔ)貼和金融機(jī)構(gòu)分擔(dān)的資金。韓國在1976年建立了韓國信貸擔(dān)保基金會?；饡哪康氖峭ㄟ^擔(dān)保，使具有競爭潛力、善于管理而又無足夠有形擔(dān)保物的中小企業(yè)得到融資?；饡馁Y金來自政府的補(bǔ)貼和金融機(jī)構(gòu)分擔(dān)的資金?；饡穆毮苁窍蛑行∑髽I(yè)提供信貸擔(dān)保服務(wù)、信貸信息服務(wù)和管理及技術(shù)援助，其中最重要的是提供綜合性服務(wù)。

　　我國組建中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)可啟動資金由政府注入，采用實行會員制，吸引中小企業(yè)加人并繳納會費(fèi)。另外還要建立風(fēng)險補(bǔ)償金提取制度，確保中小企業(yè)信用機(jī)制正常運(yùn)作。擔(dān)保對象必須符合我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整方向，應(yīng)是產(chǎn)品暢銷，有發(fā)展前景尤其是具有高科技含量、高附加值、高成長性的朝陽行業(yè)中的中小企業(yè)。如涉及生物工程、新能源、新材料的企業(yè)。

　　(3)建立和完善企業(yè)信用信息系統(tǒng)。目前我國信用制度建設(shè)尚處于起步階段，為此，《促進(jìn)法》規(guī)定，推進(jìn)中小企業(yè)信用制度建設(shè)，建立信用信息征集與評價體系，實現(xiàn)中小企業(yè)信息查詢、交流和共享的社會化。