2012年中級會計職稱考試《財務(wù)管理》預(yù)習(xí)：短期融資券

　　2012年中級會計職稱考試備考已經(jīng)開始，為了幫助廣大考生做好充分備考，小編整理了相關(guān)資料供大家參考，祝大家學(xué)習(xí)愉快！

中級會計職稱考試《財務(wù)管理》預(yù)習(xí)
第五章 營運(yùn)資金管理
第五節(jié) 流動負(fù)債管理

　　二、短期融資券

　?。ㄒ唬┒唐谌谫Y券及其分類

　　短期融資券（以下簡稱融資券），是由企業(yè)依法發(fā)行的無擔(dān)保短期本票。

　　按發(fā)行人分類，短期融資券分為金融企業(yè)的融資券和非金融企業(yè)的融資券；按發(fā)行方式分類，短期融資券分為經(jīng)紀(jì)人承銷的融資券和直接銷售的融資券。

　?。ǘ┒唐谌谫Y券的條件

　　短期融資券的發(fā)行人為非金融企業(yè)，發(fā)行和交易的對象是銀行間債券市場的機(jī)構(gòu)投資者，融資券的發(fā)行由符合條件的金融機(jī)構(gòu)承銷，對企業(yè)發(fā)行融資券實行余額管理，待償還融資券余額不超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40%，融資券采用實名記賬方式在中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司（簡稱中央結(jié)算公司）登記托管，可以在全國銀行間債券市場的機(jī)構(gòu)投資人之間流通轉(zhuǎn)讓。

　?。ㄈ┒唐谌谫Y券的發(fā)行程序

　　短期融資券的發(fā)行程序為：公司做出發(fā)行短期融資券的決策，辦理發(fā)行短期融資券的信用評級，向有關(guān)審批機(jī)構(gòu)（中國人民銀行）提出發(fā)行申請，審批機(jī)關(guān)對企業(yè)提出的申請進(jìn)行審查和批準(zhǔn)，然后由公司正式發(fā)行短期融資券取得資金。

　?。ㄋ模┌l(fā)行短期融資券的籌資特點

　　短期融資券的籌資成本較低、短期融資券籌資數(shù)額比較大、發(fā)行短期融資券的條件比較嚴(yán)格。

　　【例】判斷題

　　◎企業(yè)發(fā)行融資券實行余額管理，待償還融資券余額不超過企業(yè)凈資產(chǎn)的30%. （?。?/p>

　　正確答案：錯

　　答案解析：本題考核短期融資券的發(fā)行條件。企業(yè)發(fā)行融資券實行余額管理，待償還融資券余額不超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40%。

　　【例】單項選擇題

　　◎下列關(guān)于短期融資券的說法中，不正確的是（?。?。

　　A.金融企業(yè)一般采用直接發(fā)行方式

　　B.企業(yè)可以自行銷售融資券

　　C.發(fā)行短期融資券的條件比較嚴(yán)格

　　D.中國人民銀行對融資券的發(fā)行、交易、登記、托管、結(jié)算、兌付進(jìn)行監(jiān)督管理

　　正確答案：B

　　答案解析：本題考核短期融資券的有關(guān)內(nèi)容。非金融企業(yè)發(fā)行融資券一般采用間接承銷方式進(jìn)行，金融企業(yè)發(fā)行融資券一般采用直接方式進(jìn)行，選項A正確；融資券的發(fā)行由符合條件的金融機(jī)構(gòu)承銷，企業(yè)不得自行銷售融資券，選項B不正確；發(fā)行短期融資券的條件比較嚴(yán)格，這是短期融資券籌資的特點之一，選項C正確；中國人民銀行對融資券的發(fā)行、交易、登記、托管、結(jié)算、兌付進(jìn)行監(jiān)督管理，選項D正確。