新用戶掃碼下載
掃碼下載APP
及時(shí)接收最新考試資訊及
備考信息
2015中級(jí)會(huì)計(jì)師考試知識(shí)點(diǎn)《財(cái)務(wù)管理》：籌資管理的主要內(nèi)容
籌資管理的主要內(nèi)容
企業(yè)籌資，是指企業(yè)為了滿足經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、資本結(jié)構(gòu)管理和其他需要，運(yùn)用一定的籌資方式，通過(guò)一定的籌資渠道，籌措和獲取所需資金的一種財(cái)務(wù)行為。
籌資活動(dòng)主要涉及資產(chǎn)負(fù)債表右方：負(fù)債＋所有者權(quán)益
一、企業(yè)籌資的動(dòng)機(jī)
1.創(chuàng)立性籌資動(dòng)機(jī)：企業(yè)設(shè)立時(shí)，為取得資本金并形成開(kāi)展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的基本條件而產(chǎn)生的籌資動(dòng)機(jī)。
2.支付性籌資動(dòng)機(jī)：為滿足經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)活動(dòng)的正常波動(dòng)所形成的支付需要而產(chǎn)生的籌資動(dòng)機(jī)。
3.擴(kuò)張性籌資動(dòng)機(jī)：企業(yè)因擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)?；?qū)ν馔顿Y需要而產(chǎn)生的籌資動(dòng)機(jī)。
4.調(diào)整性籌資動(dòng)機(jī)：企業(yè)因調(diào)整資本結(jié)構(gòu)而產(chǎn)生的籌資動(dòng)機(jī)。
1）優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，合理利用財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)；
2）償還到期債務(wù)，債務(wù)結(jié)構(gòu)內(nèi)部調(diào)整。
二、籌資管理的內(nèi)容
1.科學(xué)預(yù)計(jì)資金需要量
2.合理安排籌資渠道、選擇籌資方式
3.降低資本成本、控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
|
股權(quán)籌資 |
債權(quán)籌資 |
混合籌資 |
|
吸收直接投資 |
發(fā)行債券 |
發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券 |
|
分類標(biāo)志 |
類型 |
方式 |
特征 |
|
取得資金的權(quán)益特性 |
股權(quán)籌資 |
形成所有者權(quán)益：吸收直接投資、發(fā)行股票、內(nèi)部積累（留存收益） |
永久性資本 |
|
債務(wù)籌資 |
形成負(fù)債：金融機(jī)構(gòu)借款、發(fā)行債券、融資租賃 |
到期還本付息，債權(quán)人對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況不承擔(dān)責(zé)任 |
|
|
混合籌資 |
可轉(zhuǎn)換債券 |
兼具股權(quán)與債務(wù)特性 |
|
分類標(biāo)志 |
類型 |
方式 |
特征 |
|
是否借助金融機(jī)構(gòu)為媒 |
直接籌資 |
直接與資金供應(yīng)者協(xié)商融通本，包括：吸收直接投資、發(fā)行股票、發(fā)行債券等 |
直接從社會(huì)取得資金； |
|
間接籌資 |
借助銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)籌集資金，包括：銀行借款、融資租賃 |
金融機(jī)構(gòu)發(fā)揮中介作用，預(yù)先集聚資金，然后提供給企業(yè)； |
| 分類標(biāo)志 | 類型 | 方式 | 特征 |
| 資金的來(lái)源范圍 | 內(nèi)部籌資 | 通過(guò)利潤(rùn)留存而形成，即利用留存收益 | 籌資額取決于企業(yè)的可分配利潤(rùn)和利潤(rùn)分配政策（股利政策），無(wú)籌資費(fèi)用、資本成本低。 |
| 外部籌資 | 發(fā)行股票、發(fā)行債券，取得商業(yè)信用、向銀行借款 | 需要花費(fèi)一定的籌資費(fèi)用，提高籌資成本 |
|
分類標(biāo)志 |
類型 |
方式 |
特征 |
|
所籌集資金的使用期限 |
長(zhǎng)期籌資 |
長(zhǎng)期負(fù)債及股東權(quán)益：吸收直接投資、發(fā)行股票、發(fā)行債券、長(zhǎng)期借款、融資租賃 |
使用期限在1年以上，主要用于形成和更新企業(yè)的生產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)能力，或擴(kuò)大企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模，或?yàn)閷?duì)外投資籌集資金 |
|
短期籌資 |
流動(dòng)負(fù)債：商業(yè)信用、短期借款、（應(yīng)收賬款）保理業(yè)務(wù) |
使用期限在1年以內(nèi)，主要用于企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)和資金日常周轉(zhuǎn) |
上一篇：2015中級(jí)會(huì)計(jì)師考試知識(shí)點(diǎn)《財(cái)務(wù)管理》：債...
下一篇：2015中級(jí)會(huì)計(jì)師考試知識(shí)點(diǎn)《財(cái)務(wù)管理》：財(cái)...
推薦閱讀
- 【備考資料】備考2025年中級(jí)會(huì)計(jì)考試資料
- 【注意事項(xiàng)】中級(jí)會(huì)計(jì)備考如何避開(kāi)問(wèn)題少走彎路？
- 【備考時(shí)長(zhǎng)】中級(jí)會(huì)計(jì)職稱考試科目備考學(xué)習(xí)時(shí)長(zhǎng)
- 【高效學(xué)習(xí)】上班族備考2025中級(jí)會(huì)計(jì)考試 如何學(xué)習(xí)？
- 【預(yù)習(xí)打卡】2025年中級(jí)會(huì)計(jì)預(yù)習(xí)階段打卡進(jìn)行中
- 【階段學(xué)習(xí)】備考2025中級(jí)會(huì)計(jì) 各階段學(xué)習(xí)時(shí)間分配
相關(guān)資訊
新用戶掃碼下載
京公網(wǎng)安備 11010802044457號(hào)