非上市公眾公司監(jiān)管指引第5號(hào)—精選層掛牌公司持續(xù)監(jiān)管指引

證監(jiān)會(huì)發(fā)布《非上市公眾公司監(jiān)管指引第5號(hào)—精選層掛牌公司持續(xù)監(jiān)管指引（試行）》及五項(xiàng)掛牌公司定期報(bào)告格式準(zhǔn)則 

摘自中國(guó)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站 2020年7月22日

按照會(huì)黨委關(guān)于深化新三板改革工作的統(tǒng)一部署，證監(jiān)會(huì)發(fā)布《非上市公眾公司監(jiān)管指引第5號(hào)—精選層掛牌公司持續(xù)監(jiān)管指引（試行）》（以下簡(jiǎn)稱《監(jiān)管指引》）及五項(xiàng)掛牌公司定期報(bào)告格式準(zhǔn)則，自發(fā)布之日起實(shí)施。

制定《監(jiān)管指引》，主要有三個(gè)方面的考慮：一是從新三板市場(chǎng)實(shí)際情況出發(fā)，建立適合精選層公司特點(diǎn)的持續(xù)監(jiān)管制度；二是以行政規(guī)范性文件的形式對(duì)精選層公司的監(jiān)管要求進(jìn)行強(qiáng)化，為加強(qiáng)精選層公司行政監(jiān)管，結(jié)合市場(chǎng)分層實(shí)施分類監(jiān)管奠定制度基礎(chǔ)；三是借鑒上市公司監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)，針對(duì)精選層公司構(gòu)建證監(jiān)會(huì)、派出機(jī)構(gòu)和全國(guó)股轉(zhuǎn)公司“三點(diǎn)一線”的工作機(jī)制，提高監(jiān)管效能。

本次制定的五項(xiàng)掛牌公司定期報(bào)告格式準(zhǔn)則，包括精選層年報(bào)、中報(bào)及季報(bào)格式準(zhǔn)則，創(chuàng)新層、基礎(chǔ)層中報(bào)格式準(zhǔn)則。制定過(guò)程中堅(jiān)持以下原則：一是精選層、創(chuàng)新層、基礎(chǔ)層三個(gè)層次之間的披露要求呈梯度化，依次降低；二是注重層次內(nèi)部規(guī)則銜接，中期報(bào)告披露要求低于年度報(bào)告，高于季度報(bào)告；三是以現(xiàn)有新三板監(jiān)管規(guī)則為基礎(chǔ)，借鑒上市公司制度理念，充分體現(xiàn)掛牌公司特點(diǎn)。

《監(jiān)管指引》及五項(xiàng)定期報(bào)告格式準(zhǔn)則分別于2020年4月30日至6月1日、6月24日至7月4日向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。截至征求意見(jiàn)結(jié)束，《監(jiān)管指引》收到意見(jiàn)7份，五項(xiàng)定期報(bào)告格式準(zhǔn)則收到意見(jiàn)6份。總體看，各方對(duì)《監(jiān)管指引》及五項(xiàng)定期報(bào)告格式準(zhǔn)則的反饋均較為積極正面。證監(jiān)會(huì)對(duì)各方提出的意見(jiàn)建議，進(jìn)行了認(rèn)真梳理研究，對(duì)于合理性意見(jiàn)建議均予以吸收采納，并相應(yīng)完善了規(guī)則內(nèi)容。

下一步，證監(jiān)會(huì)將按照有關(guān)法律法規(guī)和《監(jiān)管指引》的規(guī)定，加強(qiáng)精選層、創(chuàng)新層、基礎(chǔ)層公司的事中事后監(jiān)管，提高掛牌公司信息披露質(zhì)量，嚴(yán)厲打擊違法違規(guī)行為，維護(hù)市場(chǎng)秩序，保護(hù)投資者合法權(quán)益。