免費(fèi)問答

在項(xiàng)目決策中： 一、現(xiàn)金流入為正的情況 1.營業(yè)收入項(xiàng)目投入運(yùn)營后，通過銷售產(chǎn)品或提供服務(wù)所獲得的收入，這是項(xiàng)目產(chǎn)生正現(xiàn)金流的主要來源之一。例如，一個制造企業(yè)銷售其生產(chǎn)的產(chǎn)品所獲得的銷售收入，或者一個服務(wù)企業(yè)提供咨詢服務(wù)等所收取的費(fèi)用。計算公式通常為：營業(yè)收入 = 銷售量 × 銷售單價。 2.回收固定資產(chǎn)余值當(dāng)項(xiàng)目壽命期結(jié)束或提前結(jié)束時，對固定資產(chǎn)進(jìn)行處置所收回的剩余價值。比如，一個工廠的生產(chǎn)線在使用多年后報廢，將其出售獲得的資金。計算時一般根據(jù)預(yù)計的固定資產(chǎn)殘值率和固定資產(chǎn)原值來確定。 3.回收流動資金項(xiàng)目在運(yùn)營期間投入的流動資金，在項(xiàng)目結(jié)束時可以回收。流動資金通常包括存貨、應(yīng)收賬款等流動資產(chǎn)減去應(yīng)付賬款等流動負(fù)債的差額。例如，一個商業(yè)項(xiàng)目在運(yùn)營初期投入的用于采購商品和維持日常運(yùn)營的流動資金，在項(xiàng)目結(jié)束時可以收回投入的這部分資金。 二、現(xiàn)金流出為負(fù)的情況 1.建設(shè)投資包括在項(xiàng)目建設(shè)期內(nèi)為構(gòu)建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等所投入的資金。例如，建造廠房、購買生產(chǎn)設(shè)備、取得土地使用權(quán)等支出。通常是一次性或分階段在項(xiàng)目建設(shè)初期投入。 2.流動資金投資項(xiàng)目運(yùn)營初期為保證項(xiàng)目正常運(yùn)轉(zhuǎn)而投入的流動資金，如購買原材料、支付員工工資等所需的資金。一般在項(xiàng)目開始時投入，在項(xiàng)目結(jié)束時回收。計算時需要根據(jù)項(xiàng)目的具體情況和行業(yè)特點(diǎn)，對運(yùn)營所需的流動資金進(jìn)行合理估算。 3.經(jīng)營成本項(xiàng)目運(yùn)營過程中為維持生產(chǎn)經(jīng)營而發(fā)生的成本費(fèi)用，不包括固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)攤銷等非付現(xiàn)成本。例如，原材料采購成本、生產(chǎn)工人工資、水電費(fèi)等。計算公式為：經(jīng)營成本 = 總成本費(fèi)用 - 折舊費(fèi) - 攤銷費(fèi) - 利息支出。 4.稅金及附加項(xiàng)目運(yùn)營期間因銷售產(chǎn)品或提供服務(wù)而需要繳納的稅金及附加費(fèi)用，如消費(fèi)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附加等。通常根據(jù)稅法規(guī)定和項(xiàng)目的營業(yè)收入按照一定的稅率計算繳納。 三、特殊情況說明 1.所得稅所得稅的影響較為復(fù)雜，雖然繳納所得稅會導(dǎo)致現(xiàn)金流出（為負(fù)），但在計算應(yīng)納稅所得額時，會扣除一些成本費(fèi)用等，而這些成本費(fèi)用的扣除會減少應(yīng)納稅所得額，從而在一定程度上影響現(xiàn)金流量。例如，固定資產(chǎn)折舊雖然不是實(shí)際的現(xiàn)金流出，但在計算所得稅時可以扣除，從而減少所得稅支出，間接影響現(xiàn)金流量。