免費(fèi)問(wèn)答

老師能不能詳細(xì)說(shuō)一下，真的不懂

這是我手寫的問(wèn)題老師看一下

同學(xué)，這個(gè)公式就是這么定義的哈～就像有些數(shù)學(xué)物理化學(xué)的公式是人為規(guī)定的，計(jì)算兩項(xiàng)資產(chǎn)組合收益率的方差直接代入第一張圖片的公式計(jì)算即可，如果求標(biāo)準(zhǔn)差，那么在方差的基礎(chǔ)上開平方就可以得到了～公式?jīng)]有什么特殊含義哈～

老師我可以這么理解嗎？只有系數(shù)等于1時(shí)才能是加權(quán)平均的這種格式，也就是說(shuō)風(fēng)險(xiǎn)同增同減的組合的時(shí)候，另外，其他系數(shù)相比1來(lái)說(shuō)只是分散了風(fēng)險(xiǎn)，比系數(shù)等于1的時(shí)候風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算出來(lái)要低，而且不等于1的時(shí)候，構(gòu)不成加權(quán)平均，因?yàn)橛疫叺仁接幸粋€(gè)小于1的系數(shù)在里面，相對(duì)于系數(shù)1降低分散了風(fēng)險(xiǎn)，等式左邊對(duì)應(yīng)的是其他形式的計(jì)算，但不是加權(quán)平均的計(jì)算。

可以這么理解哈～相關(guān)系數(shù)等于1的時(shí)候相當(dāng)于沒(méi)有分散分險(xiǎn)，系數(shù)小于1都可以分散分險(xiǎn)

嗯嗯，老師我還有幾個(gè)問(wèn)題在圖片里寫的有，一共3個(gè)，再和我說(shuō)說(shuō)，謝謝老師

公式中第二個(gè)等于號(hào)后面的部分才是方差哈~把方差求出來(lái)直接開平方就是標(biāo)準(zhǔn)差，這就是財(cái)管的一個(gè)公式，推導(dǎo)需要用到很多復(fù)雜的高等數(shù)學(xué)知識(shí)，咱們記住會(huì)用就行哈~

老師，已經(jīng)加權(quán)平均了，也看出來(lái)本來(lái)就降低風(fēng)險(xiǎn)了，因?yàn)槠渲幸环斤L(fēng)險(xiǎn)值低了，整體的加權(quán)平均也低了，為什么還存在系數(shù)一說(shuō)，老師我有點(diǎn)鉆牛角尖，見(jiàn)諒，大概再指點(diǎn)一下，謝謝

同學(xué)，兩項(xiàng)資產(chǎn)組合的收益率的方差不是簡(jiǎn)單的兩個(gè)資產(chǎn)的方差相加就行，需要考慮其中的相關(guān)系數(shù)，財(cái)管公式，就是這么規(guī)定的，記住就行哈~不用一直鉆牛角尖