上市公司戰(zhàn)略從制定到執(zhí)行，如何維持其科學(xué)性和有效性，是上市公司發(fā)展過(guò)程中急需解決的重要問(wèn)題，本文擬通過(guò)實(shí)施戰(zhàn)略審計(jì)來(lái)闡述這一問(wèn)題。

　　一、戰(zhàn)略審計(jì)及其實(shí)施的現(xiàn)實(shí)意義

　　在上市公司治理結(jié)構(gòu)安排中，經(jīng)理層對(duì)所有者的受托責(zé)任可分為受托財(cái)務(wù)責(zé)任和受托管理責(zé)任。相應(yīng)地，建立在受托責(zé)任基礎(chǔ)上的內(nèi)部審計(jì)也可劃分為內(nèi)部財(cái)務(wù)審計(jì)和內(nèi)部管理審計(jì)。前者是由專業(yè)審計(jì)人員遵照有關(guān)會(huì)計(jì)審計(jì)規(guī)章檢查會(huì)計(jì)資料、測(cè)試會(huì)計(jì)程序與會(huì)計(jì)控制，以評(píng)價(jià)財(cái)務(wù)報(bào)表是否真實(shí)、資產(chǎn)是否完整、組織權(quán)益是否得到維護(hù)與保障，進(jìn)而確認(rèn)、解脫受托人的財(cái)務(wù)責(zé)任。后者則是在財(cái)務(wù)審計(jì)基礎(chǔ)上的進(jìn)一步延伸。管理審計(jì)是由內(nèi)部審計(jì)部門對(duì)各層次管理活動(dòng)進(jìn)行系統(tǒng)的評(píng)價(jià)，其目的是促進(jìn)各種管理職能、項(xiàng)目目標(biāo)、社會(huì)目標(biāo)及員工素質(zhì)的發(fā)展，以增強(qiáng)組織的獲利能力和其他組織目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。戰(zhàn)略審計(jì)則是通過(guò)評(píng)價(jià)、監(jiān)督上市公司最高層的戰(zhàn)略決策和一般經(jīng)營(yíng)層的戰(zhàn)略執(zhí)行來(lái)促進(jìn)上市公司目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。它構(gòu)成了管理審計(jì)的重要內(nèi)容。目前，在我國(guó)上市公司逐步構(gòu)建并推廣戰(zhàn)略審計(jì)具有以下積極的意義。

　　1.實(shí)施戰(zhàn)略審計(jì)可提高上市公司戰(zhàn)略決策和戰(zhàn)略執(zhí)行的效率。企業(yè)戰(zhàn)略是企業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)，企業(yè)戰(zhàn)略失敗會(huì)給企業(yè)帶來(lái)巨大的損失甚至致命打擊。市場(chǎng)上這樣的實(shí)例屢見(jiàn)不鮮。如前兩年我國(guó)就有部分上市公司-特別是部分制造公司，紛紛經(jīng)營(yíng)網(wǎng)絡(luò)項(xiàng)目，不結(jié)合本公司實(shí)情，盲目制定網(wǎng)絡(luò)發(fā)展戰(zhàn)略，待網(wǎng)絡(luò)泡沫破滅后，這些公司的投資項(xiàng)目均出現(xiàn)大額虧損，公司原來(lái)的主業(yè)業(yè)績(jī)也受拖累而大幅下滑，甚至被迫退市處理。因此，如何避免戰(zhàn)略制定的不合理或戰(zhàn)略執(zhí)行的不恰當(dāng)，提高戰(zhàn)略決策和執(zhí)行的效率，是上市公司經(jīng)營(yíng)管理者必須解決的重要問(wèn)題。而戰(zhàn)略審計(jì)通過(guò)對(duì)戰(zhàn)略決策過(guò)程進(jìn)行充分、合理分析，對(duì)戰(zhàn)略實(shí)施過(guò)程中的完整性和有效性進(jìn)行及時(shí)監(jiān)控，并隨上市公司經(jīng)營(yíng)環(huán)境的變化對(duì)上市公司的發(fā)展戰(zhàn)略提出修正建議，以實(shí)現(xiàn)上市公司戰(zhàn)略的科學(xué)性和有效性，提高上市公司經(jīng)營(yíng)管理水平，增強(qiáng)上市公司競(jìng)爭(zhēng)力。

　　2.實(shí)施戰(zhàn)略審計(jì)可充分發(fā)揮內(nèi)部審計(jì)實(shí)現(xiàn)組織價(jià)值增值的功能。長(zhǎng)期以來(lái)，我國(guó)企業(yè)的內(nèi)部審計(jì)受傳統(tǒng)體制的影響，大部分僅停留在財(cái)務(wù)審計(jì)階段，被動(dòng)地接受管理層的一些指令并對(duì)企業(yè)的部分經(jīng)濟(jì)責(zé)任進(jìn)行審計(jì)，很少為企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策提供有用的信息，給人們留下了“可有可無(wú)”的印象。內(nèi)部審計(jì)是一種獨(dú)立、客觀的保證和咨詢活動(dòng)，其目的是增加組織的價(jià)值和改善組織的經(jīng)營(yíng)。因此，內(nèi)部審計(jì)自身價(jià)值的實(shí)現(xiàn)必須以組織價(jià)值增加為基礎(chǔ)，最大限度地為組織提供經(jīng)營(yíng)決策有用的信息和建議。戰(zhàn)略審計(jì)作為內(nèi)部管理審計(jì)的重要內(nèi)容，通過(guò)對(duì)上市公司的戰(zhàn)略制定和執(zhí)行的監(jiān)督評(píng)價(jià)，分析存在的問(wèn)題，提出改進(jìn)措施，從而避免上市公司發(fā)生戰(zhàn)略失敗，為其發(fā)展提供保障，這正是增加上市公司價(jià)值的根本體現(xiàn)。

　　3.實(shí)施戰(zhàn)略審計(jì)可進(jìn)一步完善上市公司治理結(jié)構(gòu)。上市公司治理結(jié)構(gòu)應(yīng)在財(cái)務(wù)所有權(quán)與管理經(jīng)營(yíng)權(quán)分離的前提下，在上市公司各利益相關(guān)者之間建立起相互獨(dú)立、相互制約、權(quán)責(zé)明確、互相配合的機(jī)制，并通過(guò)建立科學(xué)的決策程序和監(jiān)督制度，使各自的正當(dāng)權(quán)利得到保障、行為受到合理約束。由于上市公司的戰(zhàn)略制定與執(zhí)行分別由董事會(huì)和經(jīng)理層來(lái)完成，而在董事會(huì)中又有代表大股東利益的執(zhí)行董事和代表中小股東利益的獨(dú)立董事。因此，在戰(zhàn)略制定與實(shí)施過(guò)程中如何實(shí)現(xiàn)大股東、中小股東和經(jīng)理層的利益均衡，并區(qū)分相關(guān)各方應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任，日益成為上市公司治理結(jié)構(gòu)要解決的問(wèn)題之一。而戰(zhàn)略審計(jì)機(jī)制的建立，正是在信息不對(duì)稱條件下建立的一套制約各方的監(jiān)督體系，這一方面可避免受托人在戰(zhàn)略制定與實(shí)施過(guò)程中的“道德風(fēng)險(xiǎn)”和“內(nèi)部人控制”現(xiàn)象的發(fā)生，另一方面也為評(píng)價(jià)相關(guān)各方的業(yè)績(jī)提供判斷標(biāo)準(zhǔn)。

　　二、戰(zhàn)略審計(jì)具體實(shí)施的有關(guān)構(gòu)想

　　1.關(guān)于戰(zhàn)略審計(jì)主體的確定。保證審計(jì)有效性的關(guān)鍵在于維護(hù)審計(jì)主體的獨(dú)立性和權(quán)威性。筆者認(rèn)為，上市公司的戰(zhàn)略審計(jì)主體應(yīng)歸屬為審計(jì)委員會(huì)架構(gòu)下的獨(dú)立董事和審計(jì)部門。這是由我國(guó)目前上市公司產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的特殊性所決定的：大部分上市公司的大股東持有的股票均是國(guó)家股或法人股，執(zhí)行董事也大多是國(guó)家股的派出代表，而不是真正的財(cái)產(chǎn)所有者。這樣，由其組成的審計(jì)委員會(huì)在制定上市公司發(fā)展戰(zhàn)略時(shí)必然難以保持精神狀態(tài)最優(yōu)，因此必須由處于中立地位的董事或代表中小股東利益的董事對(duì)其戰(zhàn)略制定進(jìn)行監(jiān)督與評(píng)價(jià)。從我國(guó)目前上市公司治理結(jié)構(gòu)來(lái)看，只有獨(dú)立董事才是履行這一責(zé)任的最佳人選。上市公司發(fā)展戰(zhàn)略的制定、執(zhí)行與各項(xiàng)職能戰(zhàn)略的制定、執(zhí)行一般均由上市公司經(jīng)理層來(lái)實(shí)施，因此這一部分審計(jì)實(shí)施職責(zé)，可由上市公司審計(jì)部門接受審計(jì)委員會(huì)的委托，代表所有者利益來(lái)完成。同時(shí)，該審計(jì)部門還可以接受最高層的委托，對(duì)中層和基層職能部門的戰(zhàn)略行為進(jìn)行審計(jì)。

　　2.關(guān)于戰(zhàn)略制定過(guò)程的審計(jì)。戰(zhàn)略制定包括上市公司發(fā)展戰(zhàn)略的制定和各項(xiàng)職能戰(zhàn)略的制定。發(fā)展戰(zhàn)略可解決上市公司的經(jīng)營(yíng)范圍和領(lǐng)域問(wèn)題。此階段的審計(jì)，主要是審查評(píng)價(jià)該戰(zhàn)略確定的經(jīng)營(yíng)范圍是否與上市公司的管理控制能力相匹配；是否符合上市公司目前的發(fā)展?fàn)顟B(tài)，處于成長(zhǎng)狀態(tài)時(shí)多制定擴(kuò)張戰(zhàn)略，處于衰退狀態(tài)時(shí)多制定收縮戰(zhàn)略；上市公司的現(xiàn)金流供應(yīng)以及人力資源能否滿足新領(lǐng)域擴(kuò)張的要求；是否符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和環(huán)境保護(hù)、資源開(kāi)采的規(guī)定；是否建立在充分的調(diào)研基礎(chǔ)之上；是否有更優(yōu)戰(zhàn)略方案可供選擇以及發(fā)生戰(zhàn)略失敗后是否有及時(shí)的補(bǔ)救戰(zhàn)略等。對(duì)各職能戰(zhàn)略的審計(jì)，則主要是分析、評(píng)價(jià)其是否與上市公司的發(fā)展戰(zhàn)略保持高度的正相關(guān)性，各職能戰(zhàn)略之間是否相互支持，制定的戰(zhàn)略是否簡(jiǎn)單易行以及戰(zhàn)略是否缺乏實(shí)質(zhì)性內(nèi)容等。戰(zhàn)略的制定并不是每時(shí)每刻都在進(jìn)行，其一經(jīng)確定必須有一段穩(wěn)定的執(zhí)行期，重要的是當(dāng)上市公司經(jīng)營(yíng)環(huán)境發(fā)生重大變化時(shí)，應(yīng)評(píng)價(jià)其對(duì)上市公司戰(zhàn)略造成的影響并及時(shí)進(jìn)行調(diào)整，這也是戰(zhàn)略制定過(guò)程審計(jì)的重點(diǎn)內(nèi)容。

　　3.關(guān)于戰(zhàn)略執(zhí)行過(guò)程的審計(jì)。對(duì)戰(zhàn)略執(zhí)行過(guò)程的審計(jì)是一個(gè)動(dòng)態(tài)的、連續(xù)的監(jiān)督行為，可結(jié)合其他內(nèi)部審計(jì)工作進(jìn)行。由于各職能戰(zhàn)略的制定也是上市公司發(fā)展戰(zhàn)略具體實(shí)施的重要步驟之一，因此，對(duì)執(zhí)行過(guò)程的審計(jì)首先應(yīng)判斷各職能部門是否制定了與上市公司發(fā)展戰(zhàn)略相適應(yīng)的分戰(zhàn)略。其次，還要檢查上市公司內(nèi)部是否存在靈活的溝通機(jī)制，能否保證各職能戰(zhàn)略之間的相互支持；實(shí)施過(guò)程中各種信息的傳遞是否暢通，能否將相關(guān)信息迅速反饋給戰(zhàn)略制定者；相關(guān)執(zhí)行人員是否存在不稱職或用人不當(dāng)現(xiàn)象；檢查戰(zhàn)略實(shí)施所需的資源條件與現(xiàn)實(shí)存在資源之間是否存在較大的缺口等。對(duì)戰(zhàn)略執(zhí)行過(guò)程的實(shí)時(shí)監(jiān)督與評(píng)價(jià)是上市公司實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)的有力保障。相比較而言，對(duì)戰(zhàn)略執(zhí)行過(guò)程的審計(jì)內(nèi)容更重要、任務(wù)更艱巨。

　　4.關(guān)于戰(zhàn)略實(shí)施結(jié)果評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)的制定。一項(xiàng)戰(zhàn)略從制定到實(shí)施，必須定期地對(duì)其結(jié)果予以評(píng)價(jià)，以確定相關(guān)人員的功過(guò)業(yè)績(jī)。特別是出現(xiàn)上市公司并購(gòu)、最高管理層職位變動(dòng)以及上市公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)大幅下降時(shí)，更應(yīng)對(duì)上市公司執(zhí)行的相關(guān)戰(zhàn)略予以評(píng)價(jià)。國(guó)外流行的戰(zhàn)略業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)方法是“平衡記分卡”法，其核心原則是：強(qiáng)調(diào)全面、多角度地設(shè)計(jì)評(píng)價(jià)指標(biāo)，高度重視非財(cái)務(wù)指標(biāo)的作用，要求將企業(yè)的持續(xù)創(chuàng)新能力融入業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)系統(tǒng)。借鑒這一原則，一方面，我國(guó)上市公司戰(zhàn)略業(yè)績(jī)的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)以部分財(cái)務(wù)指標(biāo)為基礎(chǔ)，既要將這些指標(biāo)與戰(zhàn)略目標(biāo)進(jìn)行比較，又要與實(shí)施不同戰(zhàn)略方案的其他同水平的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手進(jìn)行比較；另一方面，還要對(duì)上市公司的社會(huì)貢獻(xiàn)水平與未來(lái)發(fā)展能力予以評(píng)價(jià)。此外，針對(duì)上市公司不同管理層次，其業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)也應(yīng)不同?？傊?，戰(zhàn)略結(jié)果的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)具有綜合性、全面性和層次性。

　　5.關(guān)于戰(zhàn)略審計(jì)報(bào)告的撰寫。戰(zhàn)略審計(jì)報(bào)告是整個(gè)審計(jì)過(guò)程的最終反映，戰(zhàn)略審計(jì)的效率和效果都通過(guò)戰(zhàn)略審計(jì)報(bào)告來(lái)體現(xiàn)。無(wú)論是獨(dú)立董事提供的對(duì)發(fā)展戰(zhàn)略制定過(guò)程的戰(zhàn)略審計(jì)報(bào)告，還是審計(jì)部門提供的對(duì)戰(zhàn)略執(zhí)行過(guò)程的戰(zhàn)略審計(jì)報(bào)告，都需要在該報(bào)告的內(nèi)容和形式上予以創(chuàng)新，即不僅僅提出審計(jì)過(guò)程中發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題，還應(yīng)對(duì)相關(guān)責(zé)任人的履行狀況予以評(píng)價(jià)，更重要的是能提出改進(jìn)措施和建議。