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親愛的學員，您好！很高興能為您提供幫助，您的問題答復如下：
擴張期權(quán)和延遲期權(quán)在計算期權(quán)價值時有所不同，這主要是由于兩種期權(quán)類型的特點和它們在投資決策中的作用不同。

擴張期權(quán)通常是指一種股票期權(quán)，它賦予持有人在某一特定日期之前以固定價格購買一定數(shù)量股票的權(quán)利。在計算擴張期權(quán)的價值時，我們通常使用Black-Scholes公式或者類似的期權(quán)定價模型，這些模型直接給出了期權(quán)的市場價值，即在當前市場條件下，期權(quán)合約的價值。

然而，延遲期權(quán)是一種更為復雜的衍生品，它結(jié)合了期權(quán)和投資的特點。延遲期權(quán)不僅賦予持有人在某一特定日期之前以固定價格購買股票的權(quán)利，還允許持有人在期權(quán)有效期內(nèi)將資金投資于其他資產(chǎn)。因此，延遲期權(quán)的價值不僅包括了期權(quán)本身的內(nèi)在價值和時間價值，還包括了投資資產(chǎn)的收益。

在延遲期權(quán)的計算中，我們通常會構(gòu)建一個凈現(xiàn)值二叉樹，這個二叉樹考慮了股票價格的可能變動以及投資資產(chǎn)的收益。因此，計算出來的價值是包含了期權(quán)和投資資產(chǎn)的凈現(xiàn)值。

在您提供的背景信息中，延遲期權(quán)的計算結(jié)果55.2是包含了投資資產(chǎn)的凈現(xiàn)值，而擴張期權(quán)的計算結(jié)果是期權(quán)的市場價值。這兩種計算結(jié)果的差異是由于期權(quán)類型和相應的定價方法不同所導致的。
祝您學習愉快！