金融危機(jī)使美國三大汽車巨頭之一的通用汽車遭遇了重創(chuàng)。圍繞著通用汽車的債務(wù)重組，不同的利益相關(guān)方展開了博弈。6月1日，通用汽車公司正式向美國政府申請(qǐng)破產(chǎn)保護(hù)，這也意味著通用債務(wù)重組方案的破滅。
像通用汽車一樣，現(xiàn)在不少企業(yè)選擇通過債務(wù)重組方式，來解決彼此的債權(quán)債務(wù)糾紛。當(dāng)債權(quán)人無法全部收回債權(quán)時(shí)，只得做出讓步減免債務(wù)或同意債務(wù)人企業(yè)以物抵償，或債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)，企盼以后還能收回部分利益。
會(huì)計(jì)視角的債務(wù)重組
《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)——債務(wù)重組》規(guī)定，債務(wù)重組是指在債務(wù)人企業(yè)發(fā)生財(cái)務(wù)困難的情況下，債權(quán)人企業(yè)按照其與債務(wù)人企業(yè)達(dá)成的協(xié)議或者法院的裁定做出讓步的事項(xiàng)。此外，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則所涉及的債務(wù)重組是指企業(yè)在持續(xù)經(jīng)營條件下所進(jìn)行的債務(wù)重組。企業(yè)在非持續(xù)經(jīng)營條件下（企業(yè)破產(chǎn)后）進(jìn)行的債務(wù)重組，則不屬于債務(wù)重組會(huì)計(jì)的范疇。
關(guān)于債務(wù)重組會(huì)計(jì)的范疇，有幾點(diǎn)需要明確：債務(wù)人企業(yè)沒有發(fā)生財(cái)務(wù)困難時(shí)發(fā)生債務(wù)重組的會(huì)計(jì)核算與企業(yè)日常清償債務(wù)的會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)相同，不屬于會(huì)計(jì)上的債務(wù)重組。企業(yè)發(fā)生清算或改組時(shí)所進(jìn)行的債務(wù)重組是非持續(xù)經(jīng)營條 件下的債務(wù)重組，其會(huì)計(jì)核算應(yīng)遵循特殊的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則；債務(wù)人企業(yè)發(fā)生財(cái)務(wù)困難時(shí)所進(jìn)行的債務(wù)重組，如果債權(quán)人企業(yè)沒有讓步，而是采取以物抵賬或訴訟方式解決、沒有直接發(fā)生權(quán)益或損益變更，不涉及會(huì)計(jì)的確認(rèn)和披露，也不必進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。只有在債權(quán)人企業(yè)讓步的情況下，才是會(huì)計(jì)上的債務(wù)重組。
如果債務(wù)人企業(yè)在發(fā)生財(cái)務(wù)困難時(shí)，債權(quán)人企業(yè)同意債務(wù)人企業(yè)用產(chǎn)品抵償?shù)狡趥鶆?wù)，但抵債產(chǎn)品的公允價(jià)值與債務(wù)的賬面價(jià)值相當(dāng)或者高于該債務(wù)的賬面價(jià)值，此時(shí)債權(quán)人企業(yè)沒有做出實(shí)質(zhì)讓步，不屬于會(huì)計(jì)上的債務(wù)重組。
債務(wù)重組會(huì)計(jì)要領(lǐng)
依據(jù)我國《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》，債務(wù)重組會(huì)計(jì)通過以下途徑解決企業(yè)財(cái)務(wù)困難，即債務(wù)重組方式，主要包括：以資產(chǎn)清償債務(wù)、將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本、修改減少債務(wù)本金、減少債務(wù)利息等其他債務(wù)條件，或者是以上3種方式的組合。
債務(wù)重組是企業(yè)偶發(fā)的經(jīng) 濟(jì)業(yè)務(wù)，無論哪一種債務(wù)重組方式，在會(huì)計(jì)核算上債務(wù)人處理債務(wù)重組利得和債權(quán)人處理債務(wù)重組損失都是其核心問題。
首先，債務(wù)人在債務(wù)重組發(fā)生時(shí)，應(yīng)將重組債務(wù)的賬面價(jià)值超過實(shí)際清償債務(wù)的現(xiàn)金，或?qū)嶋H清償?shù)姆乾F(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值，或?qū)嶋H轉(zhuǎn)讓股份的公允價(jià)值，或重組后形成新債務(wù)賬面價(jià)值之間的差額，確認(rèn)為債務(wù)重組利得，計(jì)入“營業(yè)外收入”科目。
其次，債權(quán)人在債務(wù)重組發(fā)生時(shí)，實(shí)際收到了償債的存貨、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、長(zhǎng)期股權(quán)投資等非現(xiàn)金資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)按照這些資產(chǎn)的公允價(jià)值入賬。同時(shí)，應(yīng)將重組債權(quán)的賬面余額超過已接受償債資產(chǎn)的公允價(jià)值、實(shí)際轉(zhuǎn)入股份的公允價(jià)值，或重組后新債權(quán)的賬面價(jià)值之間的差額，確認(rèn)債務(wù)重組損失，計(jì)入“營業(yè)外支出”賬戶。
如果重組債權(quán)已計(jì)提了資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，應(yīng)先將上述差額沖減已計(jì)提的減值準(zhǔn)備，沖減后上述差額仍有余額，作為債務(wù)重組損失，計(jì)入“營業(yè)外支出”賬戶；沖減后資產(chǎn)減值準(zhǔn)備仍有余額，應(yīng)予轉(zhuǎn)回并抵減當(dāng)期資產(chǎn)減值損失。
準(zhǔn)確理解公允價(jià)值
債務(wù)重組會(huì)計(jì)的關(guān)鍵是對(duì)公允價(jià)計(jì)量模式的理解與應(yīng)用。
我國企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)公允價(jià)值在債務(wù)重組中的應(yīng)用進(jìn)行了規(guī)范，要求采用公允價(jià)值計(jì)量債務(wù)人用以清償債務(wù)的非現(xiàn)金資產(chǎn)和股權(quán)，債權(quán)人也按照公允價(jià)值計(jì)量收到的非現(xiàn)金資產(chǎn)和股權(quán)。在以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)時(shí)，企業(yè)將所持有的股票、債券、基金等金融資產(chǎn)用于債務(wù)重組時(shí)，如果該金融資產(chǎn)存在活躍市場(chǎng)的，就將金融資產(chǎn)的市價(jià)作為其公允價(jià)值；如果金融資產(chǎn)不存在活躍市場(chǎng)的，應(yīng)當(dāng)采用《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》規(guī)定的估值技術(shù)等合理的方法，確定其公允價(jià)值。
若企業(yè)將其所持有的存貨、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等其他資產(chǎn)用于債務(wù)重組時(shí)，如果這些資產(chǎn)存在活躍市場(chǎng)，應(yīng)當(dāng)以其市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)確定其公允價(jià)值；如果不存在活躍市場(chǎng)但與其類似資產(chǎn)存在活躍市場(chǎng)的，應(yīng)當(dāng)以類似資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)確定其公允價(jià)值；在上述兩種情況下仍不能確定非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)采用估值技術(shù)等合理的方法確定其公允價(jià)值。
在企業(yè)將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本的債務(wù)重組中，上市公司可以其發(fā)行股票的市價(jià)作為股份的公允價(jià)值；對(duì)于非上市公司而言，債權(quán)人因放棄債權(quán)而享有的股份，其公允價(jià)值確定采用恰當(dāng)?shù)墓乐导夹g(shù)方法。
從上例分析中我們看到，債務(wù)重組的資產(chǎn)公允價(jià)值與賬面價(jià)值差額越大，對(duì)當(dāng)期損益的影響就越大，對(duì)當(dāng)期資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、所得稅、凈利潤(rùn)等都會(huì)產(chǎn)生較大影響。公允價(jià)值的準(zhǔn)確性直接關(guān)系到會(huì)計(jì)信息披露的可靠性。