由于在計算內含報酬率時已考慮了初始直接費用的因素，為了避免未實現(xiàn)融資收益高估，在對出租人融資租賃初始直接費用進行初始確認時，應對未實現(xiàn)融資收益進行調整，借“未實現(xiàn)融資收益”，貸“長期應收款”。
與2006年頒布的租賃準則相比，該解釋除了使初始直接費用的處理符合其性質外，還消除了未實現(xiàn)融資收益計量上的矛盾，實現(xiàn)了未實現(xiàn)融資收益定義法和倒擠法的一致。
與初始直接費用的性質相符
我國租賃準則第18條規(guī)定，在租賃期開始日，出租人應當將租賃開始日最低租賃收款額與初始直接費用之和，作為應收融資租賃款的入賬價值，同時記錄未擔保余值，要求出租人將發(fā)生的初始直接費用作為一項債權，計入“長期應收款—— —應收融資租賃款”科目。
該做法在實務界引起了爭論，不少人認為將初始直接費用列入債權，違背了初始直接費用的性質。因為初始直接費用是指在租賃談判和簽訂租賃協(xié)議的過程中，可直接歸屬于租賃項目的費用，其本質上是一種費用，而不是債權。
對于融資租賃出租方而言，其承擔的初始直接費用是出租 方在租賃開始日因出租資產而發(fā)生的輔助費用，是為了租賃交易事項的形成并獲得以后各期租賃收益所發(fā)生的代價之一，是由出租人自行承擔的一項開支。
出租人在考慮出租價格時，應當已考慮到對初始直接費用支出的經(jīng)濟補償，其價值應當從以后各期租賃收益中得到補償。
對于承租方而言，承租人不是出租人初始直接費用的承擔者，沒有額外償還出租方該筆初始直接費用的義務，不能構成出租方的一項債權。因此，為避免虛增債權，在初始確認時應對未實現(xiàn)融資收益進行調整，借“未實現(xiàn)融資收益”，貸“長期應收款”。這樣做就將初始直接費用從債權中予以注銷，不會再產生初始直接費用的攤銷問題，既符合初始直接費用的本身屬性，也簡化了以后的會計核算。
定義法和倒擠法統(tǒng)一
出租人融資租賃產生的未實現(xiàn)融資收益的計量，有定義法和倒擠法兩種。
定義法。根據(jù)我國租賃準則18條的規(guī)定，最低租賃收款額、初始直接費用及未擔保余值之和與其現(xiàn)值之和的差額可確認為未實現(xiàn)融資收益。根據(jù)定義，未實現(xiàn)融資收益的計量如下：
未實現(xiàn)融資收益＝（最低租賃收款額＋初始直接費用＋未擔保余值）—（最低租賃收款額的現(xiàn)值＋初始直接費用的現(xiàn)值＋未擔保余值的現(xiàn)值）經(jīng)整理可得
未實現(xiàn)融資收益＝（最低租賃收款額＋未擔保余值）—（最低租賃收款額的現(xiàn)值＋未擔保余值的現(xiàn)值）（1式）倒擠法。
除租賃準則定義了未實現(xiàn)融資收益外，財政部頒布的《會計科目和主要賬務處理》中，對“未實現(xiàn)融資收益”科目的主要賬務處理也進行了規(guī)范，提出采用倒擠法確定未實現(xiàn)融資收益金額。會計分錄如下：
借：長期應收款——應收融資租賃款（最低租賃收款額＋初始直接費用）
未擔保余值
貸：銀行存款（初始直接費用）
融資租賃資產（公允價值）
未實現(xiàn)融資收益（倒擠出的數(shù)值）
未實現(xiàn)融資收益金額可按上述分錄倒擠確定：
未實現(xiàn)融資收益＝最低租賃收款額＋未擔保余值－融資租賃資產公允價值（2式）
為了避免未實現(xiàn)融資收益高估，在出租人融資租賃初始直接費用初始確認時應對未實現(xiàn)融資收益進行調整，調整分錄如下：
借：未實現(xiàn)融資收益（初始直接費用）
貸：長期應收款——應收融資租賃款（初始直接費用）
未實現(xiàn)融資收益＝最低租賃收款額＋未擔保余值－融資租賃資產公允價值－初始直接費用（3式）
定義法和倒擠法的統(tǒng)一。定義法和倒擠法均可對未實現(xiàn)融資收益進行計量，令1式＝3式，可得：
（最低租賃收款額＋未擔保余值）—（最低租賃收款額的現(xiàn)值＋未擔保余值的現(xiàn)值）＝最低租賃收款額＋未擔保余值－融資租賃資產公允價值－初始直接費用該等式經(jīng)整理可得4式，
即融資租賃資產公允價值＋初始直接費用＝最低租賃收款額現(xiàn)值＋未擔保余值的現(xiàn)值
這樣得出的4式與我國租賃準則規(guī)定的租賃內含利率相一致。租賃準則第13條規(guī)定，租賃內含利率是指在租賃開始日，使最低租賃收款額的現(xiàn)值與未擔保余值的現(xiàn)值之和等于租賃資產公允價值與出租人的初始直接費用之和的折現(xiàn)率。依據(jù)財務管理的基本理論，內含利率是指某方案未來現(xiàn)金流入量現(xiàn)值等于未來現(xiàn)金流出量現(xiàn)值的貼現(xiàn)率。具體到融資租賃方案中，未來現(xiàn)金流入量應當包括最低租賃收款額及未擔保余值，未來現(xiàn)金流出量的現(xiàn)值則為租賃期開始日租賃資產公允價值與為促進租賃形成而支付的初始直接費用。