近日，就上市公司2008年報(bào)披露和監(jiān)管情況以及存在的會(huì)計(jì)處理問(wèn)題，證監(jiān)會(huì)會(huì)計(jì)部負(fù)責(zé)人表示，在年報(bào)編制過(guò)程中，監(jiān)管部門發(fā)現(xiàn)了一些具體問(wèn)題，通過(guò)權(quán)益性交易確認(rèn)損益、借殼上市相關(guān)會(huì)計(jì)處理問(wèn)題和因破產(chǎn)重整而進(jìn)行的債務(wù)重組收益的確認(rèn)問(wèn)題等三方面表現(xiàn)尤為突出。今后一段時(shí)期，證監(jiān)會(huì)將著重檢查上市公司執(zhí)行新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的情況。

　　截至2009年4月30日，除*ST本實(shí)B外，1624家境內(nèi)上市公司均如期披露了2008年年度財(cái)務(wù)報(bào)告。該負(fù)責(zé)人表示，絕大多數(shù)上市公司能夠嚴(yán)格執(zhí)行新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，按照證監(jiān)會(huì)財(cái)務(wù)信息披露規(guī)范的要求披露年報(bào)。但在年報(bào)編制過(guò)程中，監(jiān)管部門也發(fā)現(xiàn)了一些具體問(wèn)題，主要表現(xiàn)為：有的通過(guò)權(quán)益性交易確認(rèn)損益；有的未能按照相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定在借殼上市時(shí)確認(rèn)商譽(yù)；有的對(duì)于因破產(chǎn)重整而進(jìn)行的債務(wù)重組收益的確認(rèn)不夠謹(jǐn)慎；有的未能按照相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和股權(quán)激勵(lì)合同的規(guī)定確認(rèn)股權(quán)激勵(lì)等待期和按照實(shí)際執(zhí)行情況將股權(quán)激勵(lì)費(fèi)用在不同會(huì)計(jì)期間進(jìn)行分?jǐn)偅挥械脑谔幚磔^為復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)交易時(shí)，對(duì)購(gòu)買日的確定不夠謹(jǐn)慎；有的在資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提、外幣金融工具確認(rèn)與計(jì)量、非經(jīng)常性損益的界定等方面存在一定問(wèn)題。

　　權(quán)益性交易的會(huì)計(jì)處理

　　據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2007年僅通過(guò)大股東代為償債、債務(wù)豁免及直接捐贈(zèng)資產(chǎn)而調(diào)控利潤(rùn)的上市公司達(dá)到14家。其中*ST公司九家，ST公司四家。除此之外，通過(guò)與控股股東進(jìn)行非公允的關(guān)聯(lián)交易來(lái)調(diào)控利潤(rùn)也是部分公司包裝業(yè)績(jī)的主要手段。因此，通過(guò)權(quán)益性交易確認(rèn)損益的問(wèn)題如不予以解決，促進(jìn)上市公司提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量將無(wú)從談起。針對(duì)此問(wèn)題，證監(jiān)會(huì)在2008年底頒布了證監(jiān)會(huì)公告[2008]48號(hào)，對(duì)涉及股東捐贈(zèng)的權(quán)益性交易做出了明確規(guī)定：公司應(yīng)充分關(guān)注控股股東、控股股東控制的其他關(guān)聯(lián)方、上市公司的實(shí)際控制人等向公司進(jìn)行直接或間接捐贈(zèng)行為(包括直接捐贈(zèng)現(xiàn)金或?qū)嵨镔Y產(chǎn)、直接豁免或代為清償債務(wù)等)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。如果交易的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)表明屬于控股股東、控股股東控制的其他關(guān)聯(lián)方或上市公司實(shí)際控制人向上市公司資本投入性質(zhì)的，公司應(yīng)當(dāng)按照企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中“實(shí)質(zhì)重于形式”的原則，將該交易作為權(quán)益交易，形成的利得計(jì)入所有者權(quán)益(資本公積)。

　　【例如】甲公司作為上市公司乙公司的控股股東，2008年初銷售給乙公司一批產(chǎn)品，產(chǎn)品不含稅價(jià)格為100萬(wàn)元，增值稅率為17%，按照合同規(guī)定，乙企業(yè)應(yīng)于2008年6月1日前償還貨款。由于乙企業(yè)發(fā)生嚴(yán)重財(cái)務(wù)困難，無(wú)法按照合同規(guī)定的期限償還債務(wù)，甲公司為此對(duì)應(yīng)收債權(quán)計(jì)提了壞賬準(zhǔn)備50萬(wàn)元。經(jīng)過(guò)雙方協(xié)議于同年7月1日進(jìn)行債務(wù)重組。債務(wù)重組協(xié)議規(guī)定：甲公司同意把債權(quán)轉(zhuǎn)換為對(duì)乙公司的投資，獲得了50萬(wàn)股股份，每份股票的面值為1元，股票公允價(jià)值為1.5元，作出乙公司的會(huì)計(jì)分錄。

　　借：應(yīng)付賬款 1170000

　　  貸：股本 500000

　　  　資本公積－股本溢價(jià) 250000(1.5×500000-1×500000)

　　　 　資本公積－債務(wù)重組利得 420000(1170000-1.5×500000)

　　《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)——債務(wù)重組》要求將債務(wù)重組收益記入“營(yíng)業(yè)外收入”損益類科目，暫為規(guī)避上市公司進(jìn)行機(jī)會(huì)主義盈余管理。證監(jiān)會(huì)公告[2008]48號(hào)對(duì)上市公司的債務(wù)豁免又做了以上明確和限制性的規(guī)定，這一要求對(duì)上市公司信息披露工作至關(guān)重要，而債務(wù)豁免作為企業(yè)慣常的操作伎倆將不復(fù)重演，有利于提高盈余信息披露的整體質(zhì)量。

　　但是，在實(shí)際操作中，要解決利用權(quán)益性交易確認(rèn)損益的問(wèn)題并非易事，原因是利用權(quán)益性交易調(diào)控利潤(rùn)所涉及的公司大多是*ST 類上市公司，這些公司不僅面臨著退市風(fēng)險(xiǎn)，而且涉及多方面利益，如果處置不當(dāng)，個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)很容易引發(fā)為市場(chǎng)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。為此證監(jiān)會(huì)也出臺(tái)了股東捐贈(zèng)類權(quán)益性交易的監(jiān)管政策，對(duì)新舊銜接工作也做出了妥善安排。從年報(bào)披露情況看，我們出臺(tái)的監(jiān)管政策取得了較好的效果，利用權(quán)益性交易確認(rèn)損益的行為得到了有效遏制。

　　證監(jiān)會(huì)在2008年底頒布了證監(jiān)會(huì)公告[2008]48號(hào)，對(duì)涉及股東捐贈(zèng)的權(quán)益性交易做出了明確規(guī)定：公司應(yīng)充分關(guān)注控股股東、控股股東控制的其他關(guān)聯(lián)方、上市公司的實(shí)際控制人等向公司進(jìn)行直接或間接捐贈(zèng)行為(包括直接捐贈(zèng)現(xiàn)金或?qū)嵨镔Y產(chǎn)、直接豁免或代為清償債務(wù)等)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。如果交易的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)表明屬于控股股東、控股股東控制的其他關(guān)聯(lián)方或上市公司實(shí)際控制人向上市公司資本投入性質(zhì)的，公司應(yīng)當(dāng)按照企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中“實(shí)質(zhì)重于形式”的原則，將該交易作為權(quán)益交易，形成的利得計(jì)入所有者權(quán)益(資本公積)。

　　借殼上市相關(guān)會(huì)計(jì)處理

　　盡管我國(guó)資本市場(chǎng)已有將近20年的歷史，但直到2007年才出現(xiàn)反向購(gòu)買個(gè)案，在交易過(guò)程中，被購(gòu)買的上市公司通過(guò)向大股東轉(zhuǎn)讓全部經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)和業(yè)務(wù)，使其僅持有現(xiàn)金或名義資產(chǎn)。也就是成為通常所說(shuō)的空殼上市公司。交易結(jié)束后，相關(guān)上市公司根據(jù)企業(yè)合并的有關(guān)規(guī)定確認(rèn)了合并商譽(yù)。部分公司提出，借鑒國(guó)際相關(guān)會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)，在上市公司成為空殼公司因而不存在業(yè)務(wù)的情況下，反向購(gòu)買實(shí)質(zhì)上為資本性交易，而非企業(yè)合并。也就是說(shuō)，這類交易等同于非上市公司發(fā)行股票取得空殼上市公司的凈貨幣資產(chǎn)，并隨之進(jìn)行資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整，會(huì)計(jì)處理上不確認(rèn)商譽(yù)或其他無(wú)形資產(chǎn)。但是，由于市場(chǎng)各方對(duì)于作為整體反向購(gòu)買過(guò)程某一階段中出現(xiàn)的空殼公司與國(guó)外規(guī)定中的空殼公司是否具有同樣的涵義有不同看法，市場(chǎng)各方對(duì)反向購(gòu)買空殼上市公司是否確認(rèn)商譽(yù)始終存在爭(zhēng)議。

　　鑒于上述情況，財(cái)政部在2008年底出臺(tái)的《財(cái)政部關(guān)于做好執(zhí)行企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則企業(yè)2008年年報(bào)工作的通知》(財(cái)會(huì)函[2008]60號(hào))對(duì)借殼上市的會(huì)計(jì)處理做出了原則性規(guī)定。

　　財(cái)會(huì)函[2008]60號(hào)第五條規(guī)定：企業(yè)購(gòu)買上市公司，被購(gòu)買的上市公司不構(gòu)成業(yè)務(wù)的，購(gòu)買企業(yè)應(yīng)按照權(quán)益性交易的原則進(jìn)行處理，不得確認(rèn)商譽(yù)或確認(rèn)計(jì)入當(dāng)期損益。

　　【例如】按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第20號(hào)—企業(yè)合并》的規(guī)定，同一控制下的企業(yè)合并，一般認(rèn)為是內(nèi)部交易行為，計(jì)量以賬面價(jià)值為基礎(chǔ)，會(huì)計(jì)處理采用“權(quán)益法”，合并差價(jià)調(diào)整“資本公積”等權(quán)益性科目；對(duì)于非同一控制，一般認(rèn)為具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，是獨(dú)立公正的雙方之間的交易，計(jì)量以公允價(jià)值為基礎(chǔ)，會(huì)計(jì)處理采用“購(gòu)買法”，合并差價(jià)調(diào)整作為“商譽(yù)”(借差)或“營(yíng)業(yè)外收入”(貸差) 處理。企業(yè)應(yīng)于每個(gè)會(huì)計(jì)期末，對(duì)商譽(yù)進(jìn)行減值測(cè)試，計(jì)算確定其減值金額。對(duì)商譽(yù)測(cè)試的減值部分，應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益。

　　但是，按照“實(shí)質(zhì)重于形式”的原則，財(cái)會(huì)函[2008]60號(hào)強(qiáng)調(diào)的是該“合并”是否構(gòu)成“業(yè)務(wù)”，有交易才能做業(yè)務(wù)處理，任何確認(rèn)都要以業(yè)務(wù)為基礎(chǔ)，即必須形成在日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)之外的購(gòu)買、出售資產(chǎn)或者通過(guò)其他方式進(jìn)行資產(chǎn)交易的經(jīng)營(yíng)行為。為了規(guī)避企業(yè)通過(guò)購(gòu)買上市調(diào)節(jié)利潤(rùn)等行為，對(duì)沒(méi)有構(gòu)成業(yè)務(wù)或沒(méi)有商業(yè)實(shí)質(zhì)的購(gòu)買行為，財(cái)會(huì)函[2008]60號(hào)視同集團(tuán)公司的內(nèi)部交易行為，使用“權(quán)益法”核算，不產(chǎn)生“商譽(yù)”或損益。

　　但在2008年報(bào)披露工作開(kāi)始后，相關(guān)各方在執(zhí)行過(guò)程中對(duì)該規(guī)定仍存在不同的理解。針對(duì)此問(wèn)題，我們及時(shí)進(jìn)行反向購(gòu)買的案例收集和分析工作，列舉了反向購(gòu)買不確認(rèn)商譽(yù)的幾種情形，指導(dǎo)了相關(guān)工作。

　　【例如】1、非上市公司以所持有的對(duì)子公司投資等資產(chǎn)為對(duì)價(jià)取得上市公司的控制權(quán)，構(gòu)成反向購(gòu)買的，交易發(fā)生時(shí)，上市公司未持有任何資產(chǎn)負(fù)債或僅持有現(xiàn)金、交易性金融資產(chǎn)等不構(gòu)成業(yè)務(wù)的資產(chǎn)或負(fù)債的，上市公司在編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照《財(cái)政部關(guān)于做好執(zhí)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則企業(yè)2008年年報(bào)工作的通知》(財(cái)會(huì)函[2008]60號(hào))的規(guī)定執(zhí)行，不得確認(rèn)商譽(yù)或確認(rèn)計(jì)入當(dāng)期損益。

　　2、《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則講解》(2008)，明確了反向購(gòu)買的相關(guān)會(huì)計(jì)處理。即借殼上市作為權(quán)益性交易，視同借殼公司購(gòu)買進(jìn)行資產(chǎn)處置后的上市公司剩余資產(chǎn)，同時(shí)進(jìn)行反向資本結(jié)構(gòu)調(diào)整。

　　3、財(cái)會(huì)函［2008］60號(hào)及《關(guān)于非上市公司購(gòu)買上市公司股權(quán)實(shí)現(xiàn)間接上市會(huì)計(jì)處理的復(fù)函》(財(cái)會(huì)便［2009］17號(hào))也規(guī)定了借殼上市的會(huì)計(jì)處理基本原則——權(quán)益性交易的原則。但實(shí)際執(zhí)行中并未得到廣泛認(rèn)同。

　　【例如】2008年，證監(jiān)會(huì)發(fā)行審核委員會(huì)下設(shè)的并購(gòu)重組委員會(huì)，共審核通過(guò)了17家“借殼上市”的重組業(yè)務(wù)。在這17個(gè)借殼上市的案例中，有六家在其重組報(bào)告書(shū)中明確表明備考財(cái)務(wù)報(bào)表系以“同一控制下的企業(yè)合并”或“權(quán)益結(jié)合法”為基礎(chǔ)編制，有三家明確表明以正向購(gòu)買法為基礎(chǔ)編制的，只有一家清晰的表明以權(quán)益性交易進(jìn)行處理，一家表明系以反向資本結(jié)構(gòu)調(diào)整為基礎(chǔ)編制，其他則沒(méi)有明確披露方法，但系以借殼公司的數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)進(jìn)行處理。

　　因破產(chǎn)重整而進(jìn)行的債務(wù)重組收益確認(rèn)

　　隨著新破產(chǎn)法于2007年6月1日的施行，ST類上市公司通過(guò)破產(chǎn)重整確認(rèn)債務(wù)重組收益的情況逐漸增多。根據(jù)新破產(chǎn)法，凡經(jīng)審查認(rèn)為重整申請(qǐng)符合破產(chǎn)法規(guī)定的，法院應(yīng)當(dāng)裁定債務(wù)人重整。債務(wù)人或者管理人應(yīng)當(dāng)自法院裁定債務(wù)人重整之日起六個(gè)月內(nèi)，向法院和債權(quán)人會(huì)議提交重整計(jì)劃草案。由于重整計(jì)劃涉及債務(wù)重組，因此不少ST類上市公司在法院批準(zhǔn)重整計(jì)劃后即確認(rèn)債務(wù)重組收益。

　　但是，監(jiān)管中發(fā)現(xiàn)，進(jìn)入破產(chǎn)重整程序的公司對(duì)重整計(jì)劃的履約能力存在重大不確定性的情況，例如，一家因破產(chǎn)重整的上市公司在2008年三季報(bào)確認(rèn)了約20億元債務(wù)重組收益，但僅僅過(guò)了不到四個(gè)月，就發(fā)布不能按重整計(jì)劃如期執(zhí)行債務(wù)清償?shù)墓�告。盡管如此，公司在2008年報(bào)編制過(guò)程中仍然堅(jiān)持要確認(rèn)債務(wù)重組收益。在此情況下，我們要求公司根據(jù)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的謹(jǐn)慎性原則恰當(dāng)?shù)刈龀鰧�業(yè)判斷。2009年3月，該公司公告，由于破產(chǎn)重整計(jì)劃執(zhí)行過(guò)程及結(jié)果存在重大不確定性，公司不能在2008年度確認(rèn)破產(chǎn)重整債務(wù)重整收益，并在2009年4月披露的公司2008年報(bào)中將已在2008三季報(bào)中確認(rèn)的債務(wù)重組收益沖回。

　　在此強(qiáng)調(diào)，對(duì)于包括破產(chǎn)重整債務(wù)重組收益確認(rèn)在內(nèi)的重大專業(yè)判斷事項(xiàng)，上市公司必須根據(jù)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的謹(jǐn)慎性原則做出審慎判斷，不得隨意判斷，甚至不做判斷。

　　經(jīng)濟(jì)持續(xù)下滑導(dǎo)致目前我國(guó)財(cái)政形勢(shì)非常嚴(yán)峻，稅收毫無(wú)異議地進(jìn)入廣開(kāi)稅源的“抓錢”窗口期。國(guó)稅總局日前下發(fā)的《關(guān)于加強(qiáng)稅種征管促進(jìn)堵漏增收的若干意見(jiàn)》提出，“確保2009年稅收收入增長(zhǎng)預(yù)期目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)”的要求。企業(yè)應(yīng)該特別注意“結(jié)構(gòu)性減稅”下稅收“嚴(yán)征管”帶來(lái)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。