會(huì)計(jì)的發(fā)展史表明，會(huì)計(jì)是通過對(duì)特定主體的產(chǎn)權(quán)及其變動(dòng)的記錄來實(shí)現(xiàn)對(duì)產(chǎn)權(quán)主體利益的保護(hù)，并建立在一定的產(chǎn)權(quán)關(guān)系基礎(chǔ)上的。隨著知識(shí)經(jīng)濟(jì)的興起，勞動(dòng)力資本成為生產(chǎn)力提高、利潤(rùn)獲取和社會(huì)發(fā)展的主要源泉，產(chǎn)權(quán)制度從以“財(cái)務(wù)資本”為中心逐漸轉(zhuǎn)向以“勞動(dòng)力資本”為中心。這種產(chǎn)權(quán)關(guān)系的變化為人力資源會(huì)計(jì)提供了產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)：勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)。
    
　　一、傳統(tǒng)會(huì)計(jì)不重視人力資源核算的主要原因是勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)殘缺
    
　　會(huì)計(jì)平衡公式，一般都認(rèn)為是會(huì)計(jì)主體的會(huì)計(jì)要素之間在貨幣計(jì)量上的等式關(guān)系，并在此等式基礎(chǔ)上建立一系列的會(huì)計(jì)技術(shù)方法。但是，為什么傳統(tǒng)會(huì)計(jì)的平衡公式表現(xiàn)為“資產(chǎn)=產(chǎn)權(quán)=負(fù)債（債權(quán)人權(quán)益）+所有者權(quán)益”，而不是別的公式呢？這需要從經(jīng)濟(jì)學(xué)和法學(xué)的角度來理解。由于傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)學(xué)對(duì)物質(zhì)資本研究的重視，為實(shí)物資本、貨幣資本、信用資本等非勞動(dòng)力資本尋找到了產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)，并在法律上得到了界定。
    
　　關(guān)于勞動(dòng)力資本及其產(chǎn)權(quán)的思想，在亞當(dāng)·斯密的《國(guó)富論》中早就有較明確的表述。但是，斯密把資本與勞動(dòng)、土地相提并論，認(rèn)為資本利潤(rùn)、勞動(dòng)工資和土地地租是商品價(jià)格的三個(gè)組成部分，是一切收入和可交換價(jià)值的根本源泉，并把利潤(rùn)、工資、地租三種交換價(jià)值看成了商品價(jià)值本身，從而使勞動(dòng)力資本變成了與土地、財(cái)物等非勞動(dòng)力資本處于同等地位和作用的、幾乎可以完全互相替代的非特殊生產(chǎn)要素。
    
　　以舒爾茨為代表的當(dāng)代西方人力資本理論家，雖然看到了勞動(dòng)力資本對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的內(nèi)在貢獻(xiàn)，并開拓性地研究了勞動(dòng)力資本投資及其收益率，拓寬了資本概念的內(nèi)涵和外延，但沒有將勞動(dòng)力資本作為支配非勞動(dòng)力資本的主導(dǎo)要素加以研究。迄今為止，由于受新古典經(jīng)濟(jì)思想的影響，經(jīng)濟(jì)學(xué)對(duì)產(chǎn)權(quán)問題的研究，基本上還是把焦點(diǎn)對(duì)準(zhǔn)“物權(quán)”，對(duì)勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)的研究很少，也很不徹底，勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)關(guān)系模糊，法律上對(duì)勞動(dòng)力資本的產(chǎn)權(quán)關(guān)系也難以界定，這是人力資源會(huì)計(jì)經(jīng)過近四十年的發(fā)展，迄今仍未得到廣泛應(yīng)用的癥結(jié)之一。
    　
　　二、勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)的確立促使了人力資源會(huì)計(jì)產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)的形成
    
　　要探討勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)的基本內(nèi)涵，尋求人力資源會(huì)計(jì)的產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)，首先必須弄清楚勞動(dòng)力資本與人力資本的關(guān)系。勞動(dòng)力是人的勞動(dòng)能力，既包括一般體力和腦力的勞動(dòng)能力，也包括需經(jīng)一定教育。培訓(xùn)等投資活動(dòng)才能獲得的勞動(dòng)能力；而人力資本僅指經(jīng)過正規(guī)教育和訓(xùn)練后在勞動(dòng)者身上體現(xiàn)出的勞動(dòng)才能。鑒于人力資本概念的相對(duì)性，筆者把勞動(dòng)者所擁有的勞動(dòng)能力統(tǒng)稱為勞動(dòng)力資本。
    
　　我們?nèi)匀恍枰獜慕?jīng)濟(jì)學(xué)角度尋找突破口�？扑惯\(yùn)用交易費(fèi)用分析工具首先發(fā)現(xiàn)了企業(yè)的存在，并認(rèn)為企業(yè)內(nèi)部權(quán)威計(jì)劃安排的交易費(fèi)用低于市場(chǎng)自由交換的交易費(fèi)用。這等于又重新發(fā)現(xiàn)了勞動(dòng)力資本，是對(duì)新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)的改革。但科斯把人與人之間的關(guān)系抽象成同質(zhì)的“交易契約”關(guān)系，勞動(dòng)力資本的性質(zhì)仍然是新古典主義描述的那樣機(jī)械化、非人格化，它忽視了企業(yè)制度在社會(huì)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)層面的特征。
    
　　由于交易費(fèi)用理論的引導(dǎo)作用，從科斯理論進(jìn)一步發(fā)掘勞動(dòng)力資本特征和產(chǎn)權(quán)制度安排就有了可能。張五常用生產(chǎn)要素（企業(yè)）契約代替商品交易（市場(chǎng)）契約的企業(yè)性質(zhì)分析，對(duì)勞動(dòng)力資本特征及其產(chǎn)權(quán)的認(rèn)識(shí)更進(jìn)了一步。在交易費(fèi)用分析的基礎(chǔ)上，張五常引人風(fēng)險(xiǎn)因素，并通過對(duì)中國(guó)1920-1940年土地租約的考察，證明土地所有者與佃農(nóng)之間存在定額租約、工資合約和分成合約三種合約的原因在于，合約雙方在合約安排的選擇問題上，都是為了在交易費(fèi)用的約束下，從風(fēng)險(xiǎn)的分散中使所獲得的收益最大化。這一結(jié)論給我們的啟示是，誰承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，誰就應(yīng)該擁有不確定性風(fēng)險(xiǎn)收益的索取權(quán)，而勞動(dòng)力資本所有者（簡(jiǎn)稱“勞動(dòng)者”）與非勞動(dòng)力資本所有者（簡(jiǎn)稱“股東”）在訂立勞資契約的博奔過程中，最終有三種可能的結(jié)果：一是選擇工資合約，這時(shí)所有的風(fēng)險(xiǎn)由股東承擔(dān)；二是選擇定額租約，這時(shí)所有的風(fēng)險(xiǎn)由勞動(dòng)者承擔(dān)；三是選擇分成合約，這時(shí)締約雙方共同承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。
    
　　勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)是指勞動(dòng)者所擁有的由契約和國(guó)家法律予以確認(rèn)和保障的一組權(quán)利束，它界定了勞動(dòng)者之間的關(guān)系以及勞動(dòng)者與股東之間相應(yīng)的行為。在勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)束中，所有權(quán)是基礎(chǔ)，經(jīng)營(yíng)權(quán)是核心，收益權(quán)是要害。根據(jù)張五常的“企業(yè)契約理論”，企業(yè)的初始收益權(quán)安排是：在工資合約中，勞動(dòng)者擁有按契約規(guī)定的相對(duì)穩(wěn)定的工資收入索取權(quán)，股東擁有全部的不確定收益；在定額租約中，股東將企業(yè)出租給勞動(dòng)者，因而取得固定的租金收入，勞動(dòng)者享有取得所有不確定收益的權(quán)利；在分成合約中，締約雙方都要求取得固定的收入，風(fēng)險(xiǎn)收益或損失則按契約由締約雙方分事或分擔(dān)�？梢�，勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)是一種契約基礎(chǔ)上的產(chǎn)權(quán)，其經(jīng)濟(jì)權(quán)利構(gòu)成了人力資源會(huì)計(jì)的產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)。
    
　　三、現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)理論對(duì)人力資源會(huì)計(jì)的啟示
    
　　毫無疑問，產(chǎn)權(quán)與會(huì)計(jì)之間存在著一種天然聯(lián)系。在知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，企業(yè)的剩余索取權(quán)將不再由股東獨(dú)占，而是呈現(xiàn)出一種連續(xù)的分布：按某一待定系數(shù)分散于勞動(dòng)者與股東之間，兩者擁有的權(quán)數(shù)是一種動(dòng)態(tài)的、重復(fù)博棄的結(jié)果。通過契約明晰勞動(dòng)力資本的產(chǎn)權(quán)，使傳統(tǒng)會(huì)計(jì)的產(chǎn)權(quán)基礎(chǔ)由“財(cái)、物”拓展為“人、財(cái)、物”，從而為人力資源會(huì)計(jì)的研究提供了一種新的思路與方法。
    
　　1．關(guān)于會(huì)計(jì)前提�，F(xiàn)代產(chǎn)權(quán)理論認(rèn)為，會(huì)計(jì)核算應(yīng)以產(chǎn)權(quán)主體為中心，而不是傳統(tǒng)意義上的會(huì)計(jì)主體；由于產(chǎn)權(quán)主體的地位和產(chǎn)權(quán)關(guān)系隨契約關(guān)系的變化而變化，因此，會(huì)計(jì)核算應(yīng)強(qiáng)調(diào)契約周期，而不是持續(xù)經(jīng)營(yíng)和會(huì)計(jì)分期。
    
　　2．關(guān)于會(huì)計(jì)事項(xiàng)。現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)理論表明，商品（含勞動(dòng)力商品）交易實(shí)質(zhì)上是商品所有者的權(quán)利交換。凡是發(fā)生了產(chǎn)權(quán)流動(dòng)并可予以計(jì)量的交易事項(xiàng)就必須作為會(huì)計(jì)事項(xiàng)進(jìn)行核算。在工資合約中，勞動(dòng)者將自己的勞動(dòng)能力出租給股東，股東承諾定期支付相對(duì)固定的工資，這一交易的產(chǎn)權(quán)流動(dòng)在合約中得到了準(zhǔn)確界定，是以股東為中心的會(huì)計(jì)核算事項(xiàng)；在定額租約中，股東將自己的企業(yè)出租給勞動(dòng)者，勞動(dòng)者承諾定期支付給股東相對(duì)固定的租金并保證原有財(cái)務(wù)資本得到保全，這一交易是以勞動(dòng)者為中心的會(huì)計(jì)核等事項(xiàng)；在分成合約中同樣存在以上事實(shí)。
    
　　3．關(guān)于會(huì)計(jì)要素。勞動(dòng)力資本產(chǎn)權(quán)確立后，要求增加會(huì)計(jì)要素的內(nèi)容并重新分類：資產(chǎn)包括財(cái)務(wù)資產(chǎn)（傳統(tǒng)意義的資產(chǎn)）和人力資產(chǎn)；權(quán)益包括財(cái)務(wù)負(fù)債（傳統(tǒng)意義的負(fù)債）、人力負(fù)債、財(cái)務(wù)資本權(quán)益（傳統(tǒng)意義的股東權(quán)益）和人力資本權(quán)益。財(cái)務(wù)負(fù)債、人力負(fù)債代表相關(guān)產(chǎn)權(quán)主體在企業(yè)的固定收入要求權(quán)；財(cái)務(wù)資本權(quán)益、人力資本權(quán)益則分別代表股東、勞動(dòng)者對(duì)企業(yè)的收益（或剩余）的索取權(quán)。收入與費(fèi)用配比，形成剩余，收入與費(fèi)用在現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)環(huán)境下需重新界定。
    
　　4．關(guān)于會(huì)計(jì)計(jì)量。契約中規(guī)定的各產(chǎn)權(quán)主體的收益權(quán)，以及收入發(fā)生的時(shí)間和契約有效期限，為新增人力資源的會(huì)計(jì)要素計(jì)量提供了基礎(chǔ)。人力負(fù)債是契約有效期內(nèi)勞動(dòng)者按時(shí)獲取的固定工資的貼現(xiàn)值；人力資本權(quán)益是契約有效期內(nèi)勞動(dòng)者所獲得的不確定性風(fēng)險(xiǎn)收益的貼現(xiàn)值，可以采取歐式看跌期權(quán)模型來估計(jì)。人力資產(chǎn)則包括穩(wěn)定型人力資產(chǎn)（與人力負(fù)債對(duì)應(yīng)）和風(fēng)險(xiǎn)型人力資產(chǎn)（與人力資本權(quán)益對(duì)應(yīng)）兩部分。財(cái)務(wù)資產(chǎn)、財(cái)務(wù)負(fù)債、財(cái)務(wù)資本權(quán)益則需在勞資雙方契約關(guān)系發(fā)生變化時(shí)參照資本市場(chǎng)進(jìn)行評(píng)估。
    
　　5.關(guān)于會(huì)計(jì)等式。采用分成合約的會(huì)計(jì)等式具有一般性，表現(xiàn)為“財(cái)務(wù)資產(chǎn)+人力資產(chǎn)=財(cái)務(wù)負(fù)債+人力負(fù)債+財(cái)務(wù)資本權(quán)益+人力資本權(quán)益”，體現(xiàn)了勞動(dòng)者與股東之間連續(xù)重復(fù)信奕的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。在工資合約中，體現(xiàn)的是資本雇傭勞動(dòng)的產(chǎn)權(quán)關(guān)系，其會(huì)計(jì)等式為“財(cái)務(wù)資產(chǎn)+人力資產(chǎn)=財(cái)務(wù)負(fù)債+人力負(fù)債+財(cái)務(wù)資本權(quán)益”。而定額租約體現(xiàn)的是勞動(dòng)雇傭資本的產(chǎn)權(quán)關(guān)系，其會(huì)計(jì)等式為“財(cái)務(wù)資產(chǎn)+人力資產(chǎn)=財(cái)務(wù)負(fù)債+人力負(fù)債+人力資本權(quán)益”。對(duì)勞動(dòng)者來說，被租企業(yè)股東的財(cái)務(wù)資本和在租期內(nèi)支付給股東的租金的貼現(xiàn)值，應(yīng)列作財(cái)務(wù)負(fù)債，這樣符合會(huì)計(jì)核算以產(chǎn)權(quán)主體為中心的思想�！笆杖�-費(fèi)用=剩余”，則表明股東和（或）勞動(dòng)者在一定期間內(nèi)擁有產(chǎn)權(quán)的變化。