一、新政策解讀
《融資性售后回租業(yè)務(wù)中承租方出售資產(chǎn)行為有關(guān)稅收問題的公告》主要內(nèi)容如下：
（一）融資性售后回租業(yè)務(wù)中承租方出售資產(chǎn)時(shí)，資產(chǎn)所有權(quán)以及與資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的全部報(bào)酬和風(fēng)險(xiǎn)并未完全轉(zhuǎn)移。該內(nèi)容界定了融資性售后回租的實(shí)質(zhì)，否認(rèn)了其銷售表象。根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第14號(hào)——收入》規(guī)定，構(gòu)成確認(rèn)銷售商品收入的重要條件是企業(yè)已將商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給購貨方。顯然，融資性售后回租不能拆解為“銷售”和“回租”兩筆業(yè)務(wù)，應(yīng)把“銷售”理解為基于雙方合同約定回租前提下的行為條件，實(shí)質(zhì)是融資租賃，在會(huì)計(jì)賬務(wù)上不能作為銷售處理。
（二）融資性售后回租業(yè)務(wù)中承租方出售資產(chǎn)的行為，不屬于增值稅和營業(yè)稅征收范圍，不征收增值稅和營業(yè)稅。此項(xiàng)規(guī)定體現(xiàn)了國家稅收制度的不斷完善，融資性售后回租業(yè)務(wù)不再區(qū)分銷售和回租兩筆業(yè)務(wù)進(jìn)行稅務(wù)處理，不征收增值稅和營業(yè)稅，符合實(shí)質(zhì)課稅原則。但上述政策是有條件的，業(yè)務(wù)中的出租方必須是經(jīng)批準(zhǔn)從事融資租賃業(yè)務(wù)的企業(yè)，具體為銀監(jiān)會(huì)許可的金融租賃公司和商務(wù)部許可的外商投資租賃公司，且不征增值稅和營業(yè)稅只適用于承租人，對(duì)于出租人仍須繳納營業(yè)稅。
（三）融資性售后回租業(yè)務(wù)中，承租人出售資產(chǎn)的行為，不確認(rèn)為銷售收入，對(duì)融資性租賃的資產(chǎn)，仍按承租人出售前原賬面價(jià)值作為計(jì)稅基礎(chǔ)計(jì)提折舊。租賃期間，承租人支付的屬于融資利息的部分，作為企業(yè)財(cái)務(wù)費(fèi)用在稅前扣除。該項(xiàng)規(guī)定從會(huì)計(jì)賬務(wù)處理上再次體現(xiàn)了融資性售后回租業(yè)務(wù)的實(shí)質(zhì)是融資租賃，與租賃資產(chǎn)有關(guān)的全部報(bào)酬和風(fēng)險(xiǎn)屬于承租方，不作銷售處理，承租人對(duì)該資產(chǎn)仍視同自有資產(chǎn)一樣計(jì)提折舊。此外，融資利息部分計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用亦體現(xiàn)其租賃業(yè)務(wù)的實(shí)質(zhì)。
二、新稅改政策的積極影響
（一）為處于增值稅困境的融資租賃業(yè)提供了發(fā)展機(jī)遇。13號(hào)公告規(guī)定融資性售后回租業(yè)務(wù)中承租方出售資產(chǎn)的行為，不屬于增值稅和營業(yè)稅征收范圍，不征收增值稅和營業(yè)稅，如此融資租賃企業(yè)便可開展融資性售后回租業(yè)務(wù)，由于承租人從第三方銷售商處購入資產(chǎn)時(shí)已取得增值稅進(jìn)項(xiàng)抵扣憑證，因而無需取得融資租賃企業(yè)的增值稅發(fā)票，這就解決了融資租賃業(yè)的增值稅困境。
（二）規(guī)范了承租人的賬務(wù)處理，避免其利用售后回租虛增利潤。13號(hào)公告明確了融資性售后回租業(yè)務(wù)的實(shí)質(zhì)是融資租賃行為，資產(chǎn)所有權(quán)以及與資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的全部報(bào)酬和風(fēng)險(xiǎn)并未完全轉(zhuǎn)移，規(guī)定承租人出售資產(chǎn)的行為不確認(rèn)為銷售收入，并對(duì)該資產(chǎn)按出售前原賬面價(jià)值作為計(jì)稅基礎(chǔ)計(jì)提折舊，避免企業(yè)利用政策漏洞虛增利潤，維護(hù)了報(bào)表相關(guān)者的利益。
（三）承租人與所有經(jīng)批準(zhǔn)從事融資租賃業(yè)務(wù)的企業(yè)進(jìn)行融資性售后回租業(yè)務(wù)的融資利息均可作為財(cái)務(wù)費(fèi)用在稅前據(jù)實(shí)扣除，體現(xiàn)政策公平�！镀髽I(yè)所得稅法》規(guī)定，非金融企業(yè)向金融企業(yè)借款的利息支出可據(jù)實(shí)扣除，非金融企業(yè)向非金融企業(yè)借款的利息支出，不超過按照金融企業(yè)同期同類貸款利率計(jì)算的數(shù)額的部分可據(jù)實(shí)扣除，超過部分不允許扣除。而經(jīng)批準(zhǔn)從事租賃業(yè)務(wù)的企業(yè)有兩類，一類是銀監(jiān)會(huì)許可的金融租賃公司，屬于金融機(jī)構(gòu)，另一類是商務(wù)部許可的外商投資租賃公司，屬于非金融機(jī)構(gòu)。政策并未就與兩類企業(yè)開展業(yè)務(wù)產(chǎn)生的融資年利息進(jìn)行區(qū)分，均可據(jù)實(shí)抵扣，避免承租人因扣稅政策不同而只選擇金融機(jī)構(gòu)，體現(xiàn)了公平原則。
三、不足之處及相應(yīng)意見
（一）融資性售后回租業(yè)務(wù)中出租人繳納營業(yè)稅的計(jì)稅基礎(chǔ)尚不明確。財(cái)政部、國家稅務(wù)總局《關(guān)于營業(yè)稅若干政策問題的通知》規(guī)定：經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)從事融資租賃業(yè)務(wù)的融資租賃企業(yè)，以其向承租者收取的全部價(jià)款和價(jià)外費(fèi)用（包括殘值）減去出租方承擔(dān)出租貨物的實(shí)際成本后的余額為營業(yè)額。以上所稱出租貨物的實(shí)際成本，包括由出租方承擔(dān)的貨物的購入價(jià)、關(guān)稅、增值稅、消費(fèi)稅、運(yùn)雜費(fèi)、安裝費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)和貸款的利息（包括外匯借款和人民幣借款利息）。但融資性售后回租業(yè)務(wù)中出租人（即融資租賃公司）的實(shí)際成本及營業(yè)額該如何確定，13號(hào)公告并未規(guī)定。
（二）未明確規(guī)定財(cái)務(wù)報(bào)表中須披露有關(guān)融資性售后回租的相關(guān)信息。若企業(yè)進(jìn)行融資性售后回租業(yè)務(wù)，不管是承租人還是出租人，都將涉及資產(chǎn)所有權(quán)的轉(zhuǎn)讓、財(cái)務(wù)費(fèi)用的性質(zhì)等項(xiàng)目，直接影響企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營業(yè)績，應(yīng)在報(bào)表中予以詳細(xì)披露，但《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第30號(hào)——財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)》只規(guī)定作為承租人和出租人的企業(yè)應(yīng)當(dāng)披露各售后回租交易以及售后回租合同中的重要條款，并未就具體披露內(nèi)容和項(xiàng)目進(jìn)行列示，企業(yè)隨意性很大，不具備強(qiáng)制性，13號(hào)公告也未就這一問題進(jìn)行規(guī)定。筆者認(rèn)為，有關(guān)部門應(yīng)就融資性售后回租業(yè)務(wù)有關(guān)事項(xiàng)的披露內(nèi)容進(jìn)行明確列示及指導(dǎo)，例如租賃期、最低租賃付款額、未確認(rèn)融資收益（費(fèi)用）余額及分?jǐn)偡椒�、賬面價(jià)值等項(xiàng)目，都應(yīng)在財(cái)務(wù)報(bào)表中進(jìn)行詳細(xì)披露。