干貨！金融小白必看金融常識！

來源: 正保會計網(wǎng)校編輯：吃口柚子 2024/01/24 15:20:29　字體：大小

不少備考CFA的小伙伴是金融小白，了解金融常識很重要，正小保今天為大家整理了一些必看的金融常識，快來收藏了解吧~

干貨！金融小白必看金融常識！

單利、復(fù)利

單利，就是指只計算本金的利息；而復(fù)利，則是本金以及投資性收入連續(xù)計息，俗稱“利滾利”。最常見的單利就是銀行存款利息，假定你1萬元整存半年，然而你忘記取款了，一年后逾期支取，你逾期的半年依然會按照本金1萬元來計算存款利息。

而復(fù)利就不一樣了，常見的有股市價格、樓市價格。例如，你在股市連續(xù)兩天收獲漲停，一共賺了多少錢呢？20%嗎？不對，肯定比20%多，這就是復(fù)利。因此，只需要連續(xù)7個漲停板就可以實現(xiàn)收益翻倍。常言道，“復(fù)利是魔鬼”，這也正是股市投資以及樓市投資的魅力。

CPI

CPI是居民消費價格指數(shù)（consumer price index）的簡稱，是一個反映居民家庭一般所購買的消費商品和服務(wù)價格水平變動情況的宏觀經(jīng)濟指標。

它也是進行經(jīng)濟分析和決策、價格總水平監(jiān)測和調(diào)控及國民經(jīng)濟核算的重要指標。其變動率在一定程度上反映了通貨膨脹或緊縮的程度。一般來講，物價全面地、持續(xù)地上漲就被認為發(fā)生了通貨膨脹，反之則是通縮。

經(jīng)濟學家一般認為，連續(xù)3個月CPI指數(shù)下降，便可以認為有通縮跡象。

雖然短期內(nèi)，一定程度的通縮帶來的低物價水平讓老百姓很滿意。但是時間長了，由于降價預(yù)期的存在，會進一步抑制人們的消費欲望，從而壓縮企業(yè)的開工量以及企業(yè)利潤。

如果企業(yè)普遍不景氣，國家財政收入也肯定會下降，你家門口的那條高速、那條地鐵也就別指望能修了。由此可見，長期的通縮將會讓每個普通百姓都感覺到蕭條。

Direct investing直接投資

投資者自行投資

Fund investing集合投資

眾多投資者的錢匯集到一起，由基金經(jīng)理統(tǒng)一管理

Co-investing共同投資

投資者不僅投入資金到一個投資基金中，而且還可以與基金經(jīng)理一同直接投資于基金經(jīng)理所投的項目中。

Periods·Lockup period鎖定期

一定時間內(nèi)不能贖回

Notice period通知期

贖回之前提前一段時間通知基金經(jīng)理或基金公司

Bias?Survivorship bias幸存者偏差

會使Index高估·Backfill bias回填偏差：新加入指數(shù)的基金，在被納入指數(shù)之前的業(yè)績也會被納入指數(shù)業(yè)績計算，從而造成指數(shù)偏差。

同比和環(huán)比

無論是談?wù)揅PI還是房價，以及所有的“一串連續(xù)的數(shù)據(jù)”，通常的指標有三種類型：“同比”、“環(huán)比”、“定基”。“同比”、“環(huán)比”用的較多。

以房價指數(shù)為例，環(huán)比指數(shù)是本月價格與上月相比，它的功能是監(jiān)測房價的波動；同比指數(shù)是本月與去年同期相比，它的功能則是監(jiān)測趨勢是否發(fā)生變化。而定基指數(shù)，則是選取一個過去的時點為基點，想說明房價在較長時期內(nèi)累積發(fā)展變化的情況。