銀行從業(yè)資格考試《個人理財》知識點：理財產(chǎn)品風(fēng)險評估

為幫助參加2015銀行從業(yè)資格考試的學(xué)員鞏固知識，提高備考效果，正保會計網(wǎng)校整理了2015銀行從業(yè)資格考試《個人理財》知識點供大家參考，希望對廣大考生有所幫助，祝大家學(xué)習(xí)愉快，夢想成真！

1.風(fēng)險類型

（1）政策風(fēng)險，指國家各種貨幣政策、財政政策、產(chǎn)業(yè)政策的變化而導(dǎo)致的風(fēng)險。

（2）信用風(fēng)險

（3）市場風(fēng)險

（4）流動性風(fēng)險

（5）提前終止風(fēng)險

（6）銷售風(fēng)險

（7）操作風(fēng)險

（8）交易對手管理風(fēng)險

（9）延期風(fēng)險

（10）不可抗力及意外事件風(fēng)險

2.評估方法

理財產(chǎn)品的風(fēng)險評估可采用定性、定量兩種方法。

定性方法，投資管理者需對宏觀環(huán)境、理財產(chǎn)品發(fā)行方和管理者、投資基礎(chǔ)資產(chǎn)的性質(zhì)特點有一定認(rèn)識。

定量方法，在對過去損失資料分析的基礎(chǔ)上，運用概率和數(shù)理統(tǒng)計的方法對風(fēng)險事故的發(fā)生概率和風(fēng)險事故發(fā)生后可能造成的損失的嚴(yán)重程度進(jìn)行定量的分析和預(yù)測。風(fēng)險測量的常使用指標(biāo)是產(chǎn)品收益率的方差、標(biāo)準(zhǔn)差、VaR. VaR風(fēng)險價值模型。在市場正常波動下，某一金融資產(chǎn)或證券組合的最大可能損失。

VaR指標(biāo)包括VaB和VaW，分別代表一定概率下產(chǎn)品所能達(dá)到的最高和最低期望收益率。

優(yōu)點：（1）測量風(fēng)險簡潔明了，統(tǒng)一了風(fēng)險計量標(biāo)準(zhǔn)，易于理解掌握；（2）可以事前計算，降低市場風(fēng)險；（3）確定必要資本及提供監(jiān)管依據(jù)。

3.評估主體

首先評估通用的指標(biāo)，理財產(chǎn)品在各種情況下的預(yù)期收益率以及收益率期望。包括預(yù)期收益率、超額收益率、最高收益率、最低收益率。

其次，收益類型也顯而易見地說明了產(chǎn)品的風(fēng)險。

另外，不同類別的理財產(chǎn)品有不同側(cè)重的評估指標(biāo)。

債券類，風(fēng)險的主要評估主體是存款利率和匯率波動對收益率的影響。

利率類

匯率類

信用類，主要評估主體是貸款方的信用程度、貸款的使用計劃、資金贖回條件等影響其還款的風(fēng)險。

股票類，主要評估主體是系統(tǒng)風(fēng)險和個股風(fēng)險。

組合類，風(fēng)險的主要評估主體是產(chǎn)品設(shè)計結(jié)構(gòu)、所用金融衍生品的杠桿效應(yīng)、衍生組合的收益率等。

結(jié)構(gòu)類，風(fēng)險的主要評估主體是產(chǎn)品設(shè)計結(jié)構(gòu)、所用金融衍生品的杠桿效應(yīng)，衍生品組合的收益率等。

4.相關(guān)信息的可獲得性

客戶可從三個渠道獲得信息，即發(fā)售機構(gòu)的網(wǎng)站、柜臺和第三方理財服務(wù)機構(gòu)。發(fā)售機構(gòu)提供的理財產(chǎn)品合同文本是最終的參照信息。