股權(quán)轉(zhuǎn)讓作價(jià)公允性的鑒證

　　根據(jù)國(guó)家稅務(wù)總局《關(guān)于加強(qiáng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得征收個(gè)人所得稅管理的通知》（國(guó)稅函〔2009〕285號(hào)）、《企業(yè)重組業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅管理辦法》（國(guó)家稅務(wù)總局公告2010年第4號(hào)）等文件規(guī)定，稅務(wù)機(jī)關(guān)有權(quán)對(duì)不公允轉(zhuǎn)讓股權(quán)行為進(jìn)行調(diào)整。股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)往往要求企業(yè)提供中介鑒證報(bào)告，以證明其作價(jià)的公允性。本文對(duì)相關(guān)問題解析如下。

　　鑒證機(jī)構(gòu)

　�。ㄒ唬﹤鹘y(tǒng)做法。

　　1.資產(chǎn)評(píng)估

　　提及作價(jià)公允性評(píng)估，人們立刻想到聘請(qǐng)資產(chǎn)評(píng)估公司，經(jīng)其審核后出具資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告。

　　如果股權(quán)轉(zhuǎn)讓涉及的目標(biāo)公司有不動(dòng)產(chǎn)、無形資產(chǎn)等，這些資產(chǎn)需要用市場(chǎng)法、重置成本法、未來收益法等進(jìn)行評(píng)定，其結(jié)果往往與財(cái)務(wù)賬面凈值有很大出入。此時(shí)，資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)就能充分發(fā)揮其鑒證職能，出具準(zhǔn)確的評(píng)估報(bào)告。如果股權(quán)轉(zhuǎn)讓涉及的目標(biāo)公司資產(chǎn)中沒有不動(dòng)產(chǎn)、無形資產(chǎn)，資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)就無用武之地了，評(píng)估報(bào)告的準(zhǔn)確性也會(huì)大打折扣。

　　2.凈資產(chǎn)審計(jì)

　　凈資產(chǎn)審計(jì)，是指由會(huì)計(jì)師事務(wù)所完成的，對(duì)目標(biāo)公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓日的凈資產(chǎn)進(jìn)行審驗(yàn)確認(rèn)。通常是在目標(biāo)公司賬面值基礎(chǔ)上扣減不良資產(chǎn)核銷、補(bǔ)提的折攤額與預(yù)提費(fèi)用、基本確認(rèn)的或有負(fù)債等，再加上已核銷不良資產(chǎn)回收、沖回的折攤額與預(yù)提費(fèi)用等。

　　表面上看，目標(biāo)公司審定的凈資產(chǎn)乘以持股比例，就是股權(quán)轉(zhuǎn)讓的作價(jià)依據(jù)。但是，該凈資產(chǎn)審計(jì)是依據(jù)會(huì)計(jì)法規(guī)而非稅務(wù)制度進(jìn)行的，故其不是股權(quán)轉(zhuǎn)讓稅務(wù)作價(jià)公允性的充分必要條件。

　　（二）規(guī)范提高。

　　納稅評(píng)估，除通常作為稅務(wù)稽查前的管理行為外，應(yīng)擴(kuò)大到企業(yè)或股東的自我評(píng)審領(lǐng)域，更應(yīng)擴(kuò)大到稅務(wù)機(jī)關(guān)、企業(yè)、股東以及其他相關(guān)主體委托稅務(wù)中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行專業(yè)的審核范疇。相關(guān)法律依據(jù)如下。

　　1.股權(quán)轉(zhuǎn)讓

　　國(guó)稅函〔2009〕285號(hào)文件除要求先辦理納稅（扣繳）申報(bào)工商變更登記手續(xù)外，強(qiáng)調(diào)稅務(wù)機(jī)關(guān)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得計(jì)稅依據(jù)的評(píng)估和審核。對(duì)扣繳義務(wù)人或納稅人申報(bào)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得相關(guān)資料應(yīng)認(rèn)真審核，判斷股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為是否符合獨(dú)立交易原則，是否符合合理性經(jīng)濟(jì)行為及實(shí)際情況。對(duì)申報(bào)的計(jì)稅依據(jù)明顯偏低（如平價(jià)和低價(jià)轉(zhuǎn)讓等）且無正當(dāng)理由的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)可參照每股凈資產(chǎn)或個(gè)人股東享有的股權(quán)比例所對(duì)應(yīng)的凈資產(chǎn)份額核定。

　　2.非涉稅中介機(jī)構(gòu)不能進(jìn)行涉稅鑒證

　　國(guó)家稅務(wù)總局《關(guān)于非涉稅中介機(jī)構(gòu)從事涉稅鑒證業(yè)務(wù)有關(guān)問題的批復(fù)》（國(guó)稅函〔2006〕682號(hào)）規(guī)定，國(guó)家對(duì)從事涉稅鑒證業(yè)務(wù)，實(shí)行嚴(yán)格的準(zhǔn)入制度�！�注冊(cè)稅務(wù)師行業(yè)管理暫行辦法》第七條規(guī)定，對(duì)稅務(wù)師事務(wù)所按有關(guān)規(guī)定從事涉稅鑒證業(yè)務(wù)出具的鑒證報(bào)告，稅務(wù)機(jī)關(guān)應(yīng)當(dāng)承認(rèn)其涉稅鑒證作用。涉稅鑒證業(yè)務(wù)涉及國(guó)家稅收利益，政策性強(qiáng)，質(zhì)量要求高，對(duì)于不具備注冊(cè)稅務(wù)師行業(yè)執(zhí)業(yè)資質(zhì)、未納入注冊(cè)稅務(wù)師行業(yè)監(jiān)管的單位和其他中介機(jī)構(gòu)，一律不得承辦涉稅鑒證業(yè)務(wù)。

　　鑒證程序

　�。ㄒ唬┕蓹�(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格。

　　在財(cái)務(wù)審定每股凈資產(chǎn)基礎(chǔ)上，作如下調(diào)整：

　　1.會(huì)計(jì)和稅務(wù)處理的差異調(diào)整。在傳統(tǒng)凈資產(chǎn)財(cái)務(wù)審計(jì)基礎(chǔ)上，作會(huì)計(jì)和稅務(wù)處理的差異調(diào)整。

　　2.按市場(chǎng)價(jià)調(diào)整。不動(dòng)產(chǎn)、無形資產(chǎn)等資產(chǎn)，其市場(chǎng)價(jià)與歷史成本之間的差額，作股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)的估值調(diào)整。

　　3.純稅務(wù)性調(diào)整。以前年度的留待彌補(bǔ)虧損、已作過納稅調(diào)增但能在以后年度轉(zhuǎn)回扣除的遞延稅款借方項(xiàng)目，應(yīng)作估算調(diào)增處理。相反，以前年度已作過納稅調(diào)減但要在以后年度納稅調(diào)增的遞延稅款貸方項(xiàng)目，要作估算調(diào)減處理。

　�。ǘ�）股權(quán)轉(zhuǎn)讓成本。

　　對(duì)法人的投資成本，不能簡(jiǎn)單取其會(huì)計(jì)賬面值，應(yīng)考慮可能存在的股權(quán)投資差額攤銷、權(quán)益法核算等調(diào)整，必須是稅務(wù)性投資成本。

　　對(duì)自然人的投資成本，因無賬只能通過查出資協(xié)議、章程、工商部門調(diào)取資料等方式進(jìn)行確認(rèn)。

　�。ㄈ�）反避稅的審核。

　　對(duì)關(guān)聯(lián)性或經(jīng)常性的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，要特別關(guān)注其合理商業(yè)目的、實(shí)質(zhì)重于形式等反避稅審核。

　�。ㄋ模┏鼍邔徍藞�(bào)告。

　　經(jīng)過上述審核程序后，出具包括報(bào)告對(duì)象、審核對(duì)象、雙方責(zé)任、政策依據(jù)、清晰結(jié)論等要素的《股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)是否公允的稅務(wù)審核報(bào)告》。

　�。ㄎ澹┻M(jìn)行必要的事先性預(yù)約定價(jià)稅企約談。

　�。�六）配合完成股權(quán)轉(zhuǎn)讓相關(guān)的股東會(huì)決議、轉(zhuǎn)讓協(xié)議、工商報(bào)備、資金交割、個(gè)稅代扣等后續(xù)工作。