[摘   要]商譽(yù)的本質(zhì)是能為企業(yè)帶來超額經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)濟(jì)資源。目前的商譽(yù)會(huì)計(jì)理論按來源把商譽(yù)分為自創(chuàng)商譽(yù)和外購(gòu)商譽(yù)。文章認(rèn)為應(yīng)該對(duì)自創(chuàng)這一真正意義上的商譽(yù)進(jìn)行合理的確認(rèn)、計(jì)量、和攤銷。

　　[關(guān)鍵詞]商譽(yù)；本質(zhì)；自創(chuàng)商譽(yù)

　　1 自創(chuàng)商譽(yù)的確認(rèn)

　　1984年12月，美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)公布了《企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表要素的確認(rèn)與計(jì)量》，提出要素的確認(rèn)應(yīng)符合四個(gè)標(biāo)準(zhǔn)：1.可定義性；2.相關(guān)性；3.可計(jì)量性；4.可靠性。其中主要是符合兩條標(biāo)準(zhǔn)便可確認(rèn)為資產(chǎn)：（1）符合資產(chǎn)的定義與特征，特別是企業(yè)所擁有和可控制的，可能的未來經(jīng)濟(jì)利益；（2）上述未來的經(jīng)濟(jì)利益能夠可靠的加以計(jì)量。但FASB把自創(chuàng)商譽(yù)的形成與實(shí)現(xiàn)加以區(qū)分。本文認(rèn)為這種做法不妥。自創(chuàng)商譽(yù)是企業(yè)內(nèi)部長(zhǎng)期積累所形成，在形成以后就具備了上述4個(gè)要點(diǎn)，并且在企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中發(fā)揮了巨大的效應(yīng)。

　　按照FASB的規(guī)定，資產(chǎn)是某一特定主體從過去的交易或事項(xiàng)中所取得或控制的、可能的未來經(jīng)濟(jì)利益；資產(chǎn)的特征有：（1）它蘊(yùn)藏著可能的未來經(jīng)濟(jì)利益。（2）某一特定主體對(duì)其具有排他性的控制權(quán)；（3）產(chǎn)生這一交易或利益的事項(xiàng)已經(jīng)發(fā)生。按照IASC的提法，資產(chǎn)中所蘊(yùn)含的經(jīng)濟(jì)利益，是直接或間接的形成現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物流向企業(yè)的潛力，企業(yè)的資產(chǎn)產(chǎn)生與過去的交易或其他事項(xiàng)，具體包括：（1）未來經(jīng)濟(jì)利益或未來盈利能力成為基本的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)；（2）交易或事項(xiàng)即立足于過去的經(jīng)濟(jì)行為不再是會(huì)計(jì)上確認(rèn)資產(chǎn)及其變動(dòng)的唯一標(biāo)準(zhǔn)，只要有充分的證據(jù)證明企業(yè)已擁有某項(xiàng)具有未來經(jīng)濟(jì)利益的資源時(shí)，就可以證實(shí)的確認(rèn)該項(xiàng)資產(chǎn)；（3）對(duì)資產(chǎn)的量化表示不再以過去（市場(chǎng)）價(jià)格作為主要的數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)，其他的計(jì)量屬性（如公允價(jià)值）可能在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)領(lǐng)域、尤其是會(huì)計(jì)計(jì)量中發(fā)揮更大的作用。從上述的規(guī)定可以看出，自創(chuàng)商譽(yù)符合FASB關(guān)于要素確認(rèn)的四個(gè)標(biāo)準(zhǔn)，是企業(yè)的一項(xiàng)資產(chǎn)，而且是企業(yè)在長(zhǎng)期經(jīng)營(yíng)過程中形成的、企業(yè)獨(dú)有的，能給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)濟(jì)資源，并且可以可靠的、相當(dāng)?shù)挠?jì)量，是企業(yè)的不可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)，所以自創(chuàng)商譽(yù)能夠合理的確認(rèn)。

　　2自創(chuàng)商譽(yù)的計(jì)量

　　傳統(tǒng)的商譽(yù)會(huì)計(jì)理論認(rèn)為，由于受到計(jì)量技術(shù)的限制，缺乏較為公允的計(jì)量方式；加之交易市場(chǎng)的還不成熟，無法用比較公允的市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行計(jì)量，但是隨著現(xiàn)代計(jì)量技術(shù)的發(fā)展，包括現(xiàn)金流量、貼現(xiàn)率的計(jì)量，以及交易市場(chǎng)的日臻規(guī)范，為自創(chuàng)商譽(yù)的計(jì)量提供了有利的契機(jī)。所謂計(jì)量，就是“根據(jù)特定的規(guī)則把數(shù)額分配給物體或事項(xiàng)的活動(dòng)�！卑�括：1.選擇計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)或?qū)傩裕?.確定計(jì)量規(guī)則，3.分配具體數(shù)量。商譽(yù)作為一項(xiàng)資產(chǎn)給企業(yè)帶來的經(jīng)濟(jì)利益，很大程度上表現(xiàn)在未來的企業(yè)發(fā)展中，而從未來角度對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行計(jì)量的屬性有三種：未來重置價(jià)值、預(yù)期脫手價(jià)值和未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值。用現(xiàn)值作公允價(jià)值的代表，成為一項(xiàng)比較具操作性的選擇，F(xiàn)ASB在1999年3月發(fā)表公告草案，建議用現(xiàn)金流量折現(xiàn)值作為計(jì)量某些資產(chǎn)的一項(xiàng)屬性。按照商譽(yù)的超額贏利觀，在具體的計(jì)量方法上應(yīng)采用與相近企業(yè)或同行業(yè)相比較，超出部分作為計(jì)量商譽(yù)的價(jià)值的方法，但是此種方法存在較大的主觀性，會(huì)使商譽(yù)的確認(rèn)存在較大的不確定性。在實(shí)務(wù)中，本文比較贊同的是在現(xiàn)階段采用倒擠法，即先評(píng)估企業(yè)整體的價(jià)值，再評(píng)估單項(xiàng)可辨認(rèn)資產(chǎn)的公允價(jià)值之和，最后用整體價(jià)值減去單項(xiàng)可辨認(rèn)資產(chǎn)之和即得出自創(chuàng)商譽(yù)的價(jià)值。這種方法具有易理解、操作簡(jiǎn)單的優(yōu)點(diǎn)，相對(duì)于超額收益現(xiàn)值法而言，此種方法的風(fēng)險(xiǎn)較小。對(duì)于可能存在的人為操縱因素增大的缺陷，可以通過制定較為全面的控制措施，最大限度的減少由于大量評(píng)估可辨認(rèn)資產(chǎn)而可能帶來的人為操縱因素的影響。需要指出的是，鑒于我國(guó)證券市場(chǎng)的不成熟，直接用同行業(yè)的平均利潤(rùn)作參照基準(zhǔn)，可能會(huì)產(chǎn)生價(jià)值的波動(dòng)與商譽(yù)確認(rèn)的不穩(wěn)定性，而這恰恰是與商譽(yù)的積累性特征相背離的，因而這種做法是不適當(dāng)?shù)摹?/p>

　　3 自創(chuàng)商譽(yù)的攤銷

　　目前，理論界對(duì)于商譽(yù)的處理主要有兩種意見：（1）直接沖銷法，即將商譽(yù)作為一項(xiàng)權(quán)益性抵銷項(xiàng)目，在合并時(shí)立即注銷，直接沖減企業(yè)當(dāng)期收益或留存收益，沒有充分的理由將其價(jià)值通過系統(tǒng)攤銷的方法與未來的合并收入進(jìn)行配比，目前采用此方法的國(guó)家較多。（2）系統(tǒng)攤銷法，認(rèn)為合并商譽(yù)同企業(yè)的其他資產(chǎn)一樣，作為企業(yè)的一項(xiàng)資源，能在合并主體產(chǎn)生未來收益的過程中發(fā)揮作用，但其本身的價(jià)值也會(huì)像固定資產(chǎn)那樣發(fā)生損耗。根據(jù)權(quán)責(zé)發(fā)生制原則，它應(yīng)通過系統(tǒng)的攤銷的方法與未來實(shí)現(xiàn)的收入進(jìn)行配比，以正確計(jì)算未來收益。這種做法在國(guó)際上最為普遍，美國(guó)會(huì)計(jì)委員會(huì)的第17號(hào)意見書要求企業(yè)的商譽(yù)在最長(zhǎng)不超過40年的時(shí)間內(nèi)進(jìn)行攤銷；英國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)（ASC）于1989年7月對(duì)標(biāo)準(zhǔn)會(huì)計(jì)公告第22號(hào)“商譽(yù)會(huì)計(jì)”重新作了修訂，要求合并商譽(yù)的會(huì)計(jì)處理只能作為可攤銷資產(chǎn)，并且規(guī)定，除特殊情況合并商譽(yù)可按40年的時(shí)間予以攤銷外，一般情況下攤銷不得超過20年。

　　在重構(gòu)商譽(yù)會(huì)計(jì)理論的前提下，以自創(chuàng)為內(nèi)核的商譽(yù)（即原來的自創(chuàng)商譽(yù)）同樣面臨是否攤銷的問題，本文認(rèn)為重構(gòu)后的商譽(yù)是不應(yīng)該攤銷的，雖然商譽(yù)是企業(yè)的不可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)，但畢竟存在有別于固定資產(chǎn)的自身的特征。而且，對(duì)其進(jìn)行攤銷，存在以下弊端：1.一般而言，企業(yè)自身的商譽(yù)會(huì)隨企業(yè)價(jià)值的變化而變化，而多數(shù)情況下，在持續(xù)經(jīng)營(yíng)期內(nèi)，企業(yè)的價(jià)值不降反升，若一味的進(jìn)行攤銷，有違真實(shí)性原則。2.在攤銷期結(jié)束后，企業(yè)新的商譽(yù)是否計(jì)列，也值得探討，若計(jì)列，則攤銷便無意義；若不計(jì)列，則有違一貫性原則。3.攤銷期的確定問題。若商譽(yù)可以攤銷，攤銷期的確認(rèn)因缺乏較為合理的標(biāo)準(zhǔn)而存在較大的主觀性。這個(gè)問題在固定資產(chǎn)等問題上就已類似存在。由于商譽(yù)給企業(yè)帶來更大的不確定性，是一項(xiàng)不可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)，不像固定資產(chǎn)那樣實(shí)實(shí)在在，因而在這個(gè)問題的處理上就更加困難。4.攤銷方法的選擇問題。由于存在多種攤銷方法，而沒有一種較為完善的處理方法，所以實(shí)務(wù)中多采用直線攤銷的折衷處理方法。

　　把重構(gòu)的商譽(yù)保留的方法，也并不是毫無缺陷。由于企業(yè)的發(fā)展面臨的不確定性，給商譽(yù)的確認(rèn)也帶來了不確定性，商譽(yù)的價(jià)值也應(yīng)該是隨著企業(yè)的變化而變化的，為此，很有必要對(duì)計(jì)列的商譽(yù)定期進(jìn)行減值測(cè)試。2001年FASB第141號(hào)和142號(hào)規(guī)定取消聯(lián)合法，要求企業(yè)合并統(tǒng)一采用購(gòu)買法，并且改變商譽(yù)的系統(tǒng)攤銷為減值測(cè)試。商譽(yù)減損，則確認(rèn)為損失；若未減損，則不予攤銷。同時(shí)，鑒于謹(jǐn)慎性原則，本文認(rèn)為只有公允價(jià)值小于可辨認(rèn)資產(chǎn)的公允價(jià)值，才認(rèn)定發(fā)生減損，并進(jìn)行反映，若是大于的情況，則賬面不予調(diào)整。IASC中也規(guī)定在每一個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日檢查，或因環(huán)境的變化商譽(yù)的價(jià)值發(fā)生減損，則應(yīng)減計(jì)商譽(yù)的賬面價(jià)值，并將確認(rèn)的金額立即確認(rèn)為一項(xiàng)費(fèi)用，減值測(cè)試的實(shí)質(zhì)是對(duì)商譽(yù)是否具備資產(chǎn)的屬性的檢驗(yàn)，以確保其價(jià)值的可靠性。在具體的測(cè)試標(biāo)準(zhǔn)上，本文認(rèn)為選擇未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)要優(yōu)于選擇現(xiàn)行股價(jià)，因?yàn)椤吧套u(yù)”的實(shí)質(zhì)是為企業(yè)帶來超額經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)濟(jì)資源，而這種經(jīng)濟(jì)資源，更多的是體現(xiàn)在企業(yè)未來的持續(xù)經(jīng)營(yíng)過程中。

　　4 結(jié)語(yǔ)

　　本文通過把自創(chuàng)商譽(yù)定義為企業(yè)商譽(yù)的內(nèi)核，摒除外購(gòu)商譽(yù)的概念，來合理的重構(gòu)企業(yè)商譽(yù)會(huì)計(jì)理論，在此基礎(chǔ)上，有必要重新審視企業(yè)并購(gòu)時(shí)產(chǎn)生的外購(gòu)商譽(yù)。所謂外購(gòu)商譽(yù)是企業(yè)并購(gòu)成本與被并企業(yè)可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值的差額，然而其中只有一部分是企業(yè)的商譽(yù)，還有相當(dāng)大的一部分內(nèi)容會(huì)受其他因素的影響，而偏離商譽(yù)的本質(zhì)及特征。因此，在并購(gòu)雙方企業(yè)均對(duì)（自創(chuàng)）商譽(yù)進(jìn)行合理確認(rèn)、計(jì)量的前提下，就不會(huì)產(chǎn)生所謂的外購(gòu)商譽(yù)。而只能會(huì)由于供求關(guān)系、并購(gòu)動(dòng)機(jī)、談判技巧、計(jì)算誤差等因素的影響而產(chǎn)生所謂的合并過程中的“價(jià)格差異”，而這部分差異由于與企業(yè)的商譽(yù)無關(guān)，只是在并購(gòu)當(dāng)期發(fā)生，因而本文認(rèn)為，應(yīng)按照配比原則，把這部分“價(jià)格差異”作為當(dāng)期的期間費(fèi)用，直接沖銷當(dāng)期的損益，而不能在以后的若干年內(nèi)進(jìn)行攤銷。

　　「參考文獻(xiàn)」

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　　[3]常勛。也談商譽(yù)會(huì)計(jì)[J].會(huì)計(jì)之友，2005，（2）。